Одним из показателей, характеризующих финансовое состояние организации, является ее платежеспособность, т.е. возможность наличными ресурсами своевременно погасить свои платежные обязательства.
Ликвидность активов – скорость превращения активов в денежные средства. Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении активов сгруппированных по степени их ликвидности, и расположенные в порядке убывания ликвидности с пассивами, объединенными по срокам их погашения в порядке возрастания сроков. Группировку активов производят в направлении от наиболее ликвидных к наименее ликвидным, и обязательств - от наиболее срочных к менее срочным.
Оценка ликвидности баланса предприятия предполагает сопоставление активов с погашением обязательств, для чего рассчитывают соответствующие коэффициенты ликвидности.
В целом заключение о платежеспособности предприятия строится на сравнении полученных результатов расчета коэффициента ликвидности с нормативными значениями.
Рассчитанные показатели платежеспособности и ликвидности предприятия (таблица 3.6) подтверждают ранее сделанный вывод о высокой финансовой устойчивости. Все показатели ликвидности значительно превышают установленные нормативы.
|
|
Таблица 3.6 – Показатели платежеспособности и ликвидности ООО «Торговый дом «Вологодский»
Показатели | Нормативное значение | 2010 год | 2011 год | 2012 год | 2012 г. к 2010 г. |
Коэффициент абсолютной ликвидности | 0,2 - 0,25 | 1,47 | 1,23 | 1,78 | 0,31 |
Коэффициент быстрой ликвидности | не менее 1 | 2,07 | 1,42 | 2,95 | 0,88 |
Коэффициент текущей ликвидности | не менее 2 | 2,84 | 1,93 | 3,40 | 0,56 |
Так при нормативе 20-25% в 2012 году ООО «Торговый дом «Вологодский» на 178% покрывает свои краткосрочные обязательства денежными средствами и краткосрочными финансовыми вложениями, то есть наиболее ликвидными активами.
Оборотные активы предприятия в 3,40 раза покрывают его краткосрочные обязательства.
Таблица 3.7 - Группировка активов и пассивов ООО «ТД «ВОЛОГОДСКИЙ»
за 2010-2012 гг.
активы | пассивы | ||||||
группа | Значение ликвидности | группа | Значение ликвидности | ||||
2010, тыс.руб | 2011, тыс.руб | 2012 тыс.руб | 2010 тыс.руб | 2011 тыс.руб | 2012 тыс.руб | ||
А1(наиболее ликвидные активы - ст.250+260 баланса) | П1(наиболее срочные обязательства ст.620+650-630 баланса) | ||||||
А2 (быстро реализуемые активы ст. 240 баланса) | 1761,5 | П2(краткосрочные пассивы ст.610) | |||||
А3 (медленно реализуемые активы ст.210+220+230 баланса) | 2294,5 | П3(долгосрочные активы ст.590+630+640+650+660) | |||||
А4 (трудно реализуемые ст.190 баланса) | П4(постоянные пассивы стр. 490) | ||||||
Итого | Итого |
Платежеспособность предприятия наиболее полно характеризует платежную дисциплину и определяется, как способность предприятия расплачиваться по своим обязательствам в ближайшее время – на определенную дату:
|
|
Кплат. =
где А1 - наиболее ликвидные активы;
А2 - быстро реализуемые активы;
А3 - медленно реализуемые активы;
П1 - наиболее срочные обязательства;
П2 - краткосрочные пассивы;
П3 - долгосрочные активы.
Коэффициент платежеспособности свидетельствует о возможности своевременного погашения своих платежных обязательств. За последние три года платежеспособность выглядит следующим образом:
Кплат(2007) =2,005
Кплат (2008) =1,801
Кплат(2009) =3,154
За анализируемый период коэффициент платежеспособности свидетельствует о достаточной платежеспособности предприятия, т.к. его значение выше 1, соответственно предприятие в состоянии погасить свои обязательства.