Приемы оценки состояния запасов и затрат предприятия

Для оценки состояния запасов и затрат используют данные группы статей «Запасы» раздела II актива баланса.

Для характеристики источников формирования запасов определя­ют три основных показателя.

1. Наличие собственных оборотных средств (СОС) — разница меж­ду капиталом и резервами (раздел III пассива баланса) и внеоборотными активами (раздел I актива баланса). Увеличение данного показателя по сравнению с предыдущим периодом свидетельствует о дальнейшем развитии деятельности предприятия. В формализованном виде наличие собственных оборотных средств можно записать как: СОС = КС – АВ.

2. Наличие собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов (СД), определяемое путем увеличения предыдущего показателя на сумму долгосрочных пассивов: СД = (КС + КД) – АВ = СОС + КД.

3. Общая величина основных источников формирования запасов (ОИ), определяемая путем увеличения предыдущего показателя на сумму краткосрочных заемных средств: ОИ = (КС + КД) – АВ + ЗС.

Этим показателям источников формирования запасов и затрат со­ответствуют три показателя обеспеченности запасов и затрат источни­ками их формирования:

1. Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств (∆СОС): ∆СОС = СОС – З,

где 3 — запасы (стр. 210 раздела II актива баланса).

2. Излишек (+) или недостаток (-) собственных и долгосрочных источников формирования запасов (∆СД): ∆СД = СД – З.

3. Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников формирования запасов (∆ОИ): ∆ОИ = ОИ – З.

Таким образом, для характеристики финансовой ситуации на предприятии суще­ствует четыре типа финансовой устойчивости.

1. Абсолютная устойчивость финансового состояния (встречающаяся в настоящих условиях развития экономики России крайне редко)
представляет собой крайний тип финансовой устойчивости и задается условием:

З < СОС.

Данное соотношение показывает, что все запасы полностью покры­ваются собственными оборотными средствами, т.е. предприятие совер­шенно не зависит от внешних кредиторов. Однако такую ситуацию нельзя рассматривать как идеальную, поскольку она означает, что ру­ководство предприятия не умеет, не хочет или не имеет возможности использовать внешние источники финансирования основной деятель­ности.

2. Нормальная устойчивость финансового состояния предприятия, гарантирующая его платежеспособность, соответствует следующему ус­ловию:

З = СОС + ЗС.

Это соотношение соответствует положению, когда предприятие для покрытия запасов и затрат успешно использует и комбинирует различ­ные источники средств — как собственные, так и привлеченные.

3. Неустойчивое состояние характеризуется нарушением платежеспо­собности, когда сохраняется возможность восстановления равновесия за
счет пополнения источников собственных средств и увеличения СОС:

З = СОС + ЗС + Ио,

где Ио — часть собственного капитала, предназначенного для обслу­живания других краткосрочных обязательств, сдерживающая финансо­вую напряженность (резервы предстоящих расходов, задолженность уча­стникам (учредителям) по выплате доходов, кредиты банков на времен­ное пополнение оборотных средств и прочие заемные средства).

4. Кризисное финансовое состояние, или кризисная финансовая не­устойчивость:

З > СОС + ЗС.

В двух последних случаях (неустойчивого и кризисного финансо­вого положения) устойчивость может быть восстановлена оптимизаци­ей структуры пассивов, а также путем обоснованного снижения уров­ня запасов и затрат.