Задача 5

Вопрос 1. Управление оборотным капиталом

Основные вопросы: Политика в области оборотного капитала. Управление запасами. Управление дебиторской задолженностью (кредитная политика). Управление денежными средствами и их эквивалентами.

Вопрос 2. Финансовое планирование и методы прогнозирования.

Основные вопросы:Виды планов и последовательность их разработки; основные финансовые показатели в системе бизнес-планирования; финансовое планирование в системе бюджетирования текущей деятельности; методы прогнозирования основных финансовых показателей.

Задача 1.

Определить объем производства и продаж, если имеются следующие данные: постоянные затраты предприятия FC = 650 тыс. руб. в год; переменные затраты VC = 70 руб. на единицу продукции. Цена единицы продукции – 400 руб., предполагаемая прибыль - 500 тыс. руб.

Определить объем прибыли предприятия, если объем продаж снизится на 20 %.

Задача 2.

Первоначальные инвестиции в оборудование I₀ = 3000 тыс.руб., ожидаемый чистый денежный поток = 400 тыс.руб., срок службы оборудования = 5 лет, норма дисконта r = 10%. Оправданы ли затраты на приобретение нового оборудования?

Задача 3.

В соответствии с договором поставки оборудования покупатель должен заплатить за него 1200 тыс. рублей. По условиям договора покупатель сначала выплачивает 20% стоимости оборудования, а оставшуюся сумму он должен погашать в течение 2-х лет равными ежемесячными платежами. Рассчитать величину платежей при ставке дисконтирования 11%.

Задача 4.

Определить средневзвешенную цену капитала при следующих данных: Собственный капитал 22 млн. руб.; Заемный капитал 11 млн. руб.; В т.ч. Краткосрочный 7 млн. руб.; Долгосрочный 4 млн. руб.

Цена акционерного капитала 20%, процент по долгосрочному кредиту -16%, цена краткосрочного кредита-22%. Ставка налога на прибыль 20 %.

Задача 5.

Определить доходность и риск инвестиционного портфеля, состоящего из 2 акций: