Учет инфляции в анализе

2 3 4 5 6 7 8

1. Решение финансового характера в условиях изменяющихся цен.

2. Учет инфляции в анализе.

3. Анализ товарооборота и издержек обращения в торговле.

4. Оценка ценных бумаг.

Анализ коммерческого риска.

В мировой практике существует пять подходов к учету инфляции:

1. Игнорировать в учете.

2. Делать пересчет по отношению к стабильной валюте.

3. Методика оценки объектов бухучета в денежных единицах одинаковой покупаемой способности.

4. Методика переоценки объектов бухучета в текущую стоимость.

У АФ ОАО «Аудит» показатели имеют следующие значения:

Показатели оценки прибыльности хозяйственной деятельности предприятия.

- Рентабельность (R)предприятия = 3,349 % - неудовлетворительно;

- Рентабельность предоставленных работ (услуг) = 13,28 %

Показатели деловой активности.

- отдача основных средств (фондоотдача) = 0,5522

- оборачиваемость оборотных средств составляет 33 дней;

- оборачиваемость запасов = 80 дней;

- оборачиваемость кредиторской задолженности = 1,10 дней;

- оборачиваемость собственного капитала = 0,5435

5. Показатели финансовой устойчивости.

- коэффициент общей ликвидности = 0,9927, что несоответствует нормативному значению = 2.

- коэффициент финансовой независимости = 0,6483 на начало периода, и 0,5662 на конец периода, что говорит о снижении независимости от внешних обязательств, хотя он и соответствует норме = 0,5.

Одним из способов повышения показателя R предприятия – это снижение стоимости оборотных средств или повышение суммы чистых активов.

Для повышения показателя R собственного капитала следует снизить сумму капитала, если невозможно увеличить прибыль.

У АФ ОАО «Аудит» значительная часть средств находится в основных средствах и дебиторской задолженности.

Показатель фондоотдачи показывает, что фонды используются эффективно.

Можно предложить:

1. Снизить удельный вес пассивной части ОФП и соответственно повысить активной.

2. Снизить дебиторскую задолженность. Принимая в учет следующие факторы:

- Анализировать платежеспособность покупателя и оценивать вероятность возникновения безнадежного долга или задержку оплаты.

- Страхование как метод защиты от потерь по безнадежным долгам.

- Перепродать дебиторскую задолженность банку или факторинговой компании.

На фирме АФ ОАО «Аудит» продолжительность одного оборота 1 дней, что говорит о эффективном использовании оборотных средств. Основными путями оборачиваемости оборотных средств является:

1. Установление прогрессивных норм расходов.

2. Сокращение сверхнормативных запасов ТМЦ.

3. Ритмичность производства.

4. Ускорение реализации продукции(работ, услуг).

5. Сокращение дебиторской и кредиторской задолженности.

6. Маркетинговые исследования.

АФ ОАО «Аудит» согласно расчету № 12 признается неплатежеспособным. Коэффициент текущей ликвидности и коэффициент обеспеченности собственными средствами по нормативу не соответствует. Доведение этих коэффициентов до нормативного значения возможно двумя путями: либо увеличение оборотных средств, при неизменной сумме краткосрочных долгов либо снижение краткосрочных долгов.

Первый путь практически может быть реализован, если у фирмы появляются другие источники покрытия: увеличение собственного капитала, привлекаются долгосрочные займы, при этом размере краткосрочной задолженности не изменяются, оборотные активы имеют дополнительные источники покрытия.

Анализируя имеющиеся данные, я пришел к выводу, что АФ ОАО «Аудит» финансовое положение фирмы приближено к банкротству, необходимо привлечение инвесторов, акционеров или других финансовых источников.

Необходимо, в целом пересмотреть вопросы по организации и ведению первичных документов на фирме, значительное внимание можно уделить вопросам организации контроля качества аудита, т.е. КОНТРОЛЬ КАЧЕСТВА, который проводит экспертизу качества каждого аудиторского отчета как сточки зрения исполнения программы аудита, включая технические задание Заказчика, так и методологии бухгалтерского учета, налогообложения. Рекомендаций по исправлению выявленных нарушений, соблюдения стандартов аудита и определения уровня существенности выявленных нарушений. Можно предложить наиболее эффективный вариант – поэтапный аудит, т.е. 1 этап – проверка за 1 полугодие, 2 этап – проверка по итогам года по стандартной программе. Входе промежуточной проверки основное внимание предполагается уделить вопросам перехода на новый План счетов и налогообложения в части порядка исчисления налога на прибыль. Такой подход к проведению аудиторских проверок обусловлен внесением принципиальных изменений в порядок исчисления и уплаты налога на прибыль Главой 25 Налогового кодекса РФ, введенной в действие с 1 января 2002 года, а также установлением новой обязанности налогоплательщика по ведению налогового учета.

ЛИТЕРАТУРА

1. Савицкая «Анализ финансово-хозяйственной деятельности»

2. Баканов М.И., Шеремет А.Д. «Теория анализа хозяйственной деятельности»

3. Теплова О.В. «Финансовый менеджмент: стратегия и тактика».

4. Кобасюк М. Р. «Анализ финансово - хозяйственной деятельности».

5. Герстнер П. «Анализ баланса»

6. Мисевич «Анализ хозяйственной деятельности»

7. Шеремет А.Д., СЧайфулин Р.С. Методика финансового анализа – М.: ИНФРА – М, 1995г.

8. Козлова Е.П., Парашутин Н.В., Бабченко Т.Н. – Бухгалтерский учет в промышленности. М.: Финансы и статистика, 1993гг.

9. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа – М.: Финансы и статистика, 1995.

10. Родионова В.М., Федотова М.А. Финансовая устойчивость предприятия в условиях инфляции – М: Перспектива, 1995г.

11. Ковалев В.В. Финансовый анализ – М.: Финансы и статистика, 1996.

12. Справочная Правовая система Гарант 5.3. «Анализ финансового состояния предприятия». Аудитор – Л. Борисов., 2002г.

Таблица №1

Динамика состава и структуры источников средств предприятия

№

Вид источников

Остатки по балансу

Структура

тыс.руб.

(уд. вес. %)

########

Источники соб.средств в т.ч.

78831

80600

62,0809

54,2579

Уставной фонд

12818

10,0944

8,6286

Добавочный капитал

47386

37,3173

31,8985

Резервный капитал

Фонд соц. сферы

Нераспределенная прибыль

18627

20396

14,6692

13,7298

Резервы предстоящих расходов

Средства приравненные к соб-ым

3500

2,7563

2,356

Всего соб. и приравненных к ним средств

82331

84100

64,8372

56,6131

Заёмных средств, из них:

44650

64452

35,1627

44,0599

Краткосрочные кредиты и займы

5000

15000

3,9375

10,0974

Привлечение в порядок текущих расчё-ов:

39261

49076

30,9187

33,0362

За товары и услуги

10572

17244

8,3256

11,608

По оплате труда

3972

7975

3,128

5,3684

По соц. страхованию и обеспечению

3817

4086

3,0059

2,7505

По дивидентам

389

376

0,3063

0,2531

с бюджетом

18828

19683

14,8274

13,2499

с прочими кредиторами

2072

1,6317

0,0592

авансы полученные от покупателя

Итого источников средств предпр. из них:

126981

148552

100

Уд. Вес соб-ых и прирав-ых к ним ср-в

64,8372

56,6131

Уд.вес заёмных средств в % п4/п5

35,1627

43,3868

Динамика состава и структура имущества

Таблица №2

Вид источников

Остатки по балансу

Структура

№

тыс.руб.

(уд. вес.имущества)

01.01.2002

01.04.2002

01.01.2002

01.04.2002

Основные ср-ва и иные внеоборотные активы в т.ч.

85321

84569

67,1919

56,9288

НМА

0,0504

Основ. ср-ва Незавершенное строительство

85257

84569

67,1415

56,9288

Долгосрочные финансовые влажения

Запасы: в т.ч.

26988

40116

22,4587

28,5549

Сырьё и материалы

20769

19042

16,3559

12,8184

Незавершенное производство

0,0031

0,0053

Расходы будущих периодов

241

329

0,1897

0,2214

Готовая продукция

5769

19797

4,5431

13,3266

НДС по приобритению ценностей

1735

2303

1,3663

1,5502

Товары отгруженны

Прочии запасы и затраты

205

940

0,1614

0,6327

Дебиторская задолжность всего, в т.ч.

12673

21140

9,9802

14,2307

Покупатели и заказчики

10729

19247

8,4493

12,9564

Авансы выданные

Прочии дебиторы

1944

1893

1,5309

1,2743

Краткосрочные финансовые влажения

299

0,0614

0,2012

Денежные средства, в т.ч.

186

125

0,1464

0,0840

Касса

0,007

0,0087

Расчетный счет

0,048

0,0047

Валютный счет

Прочии денежные средства

105

0,07

0,0706

Убытки

Всего имущества, в т.ч.

126981

148552

100

Вложенного во внеоборотные активы %

67,1919

56,9288

Вложенного во оборотные активы %

33,1245

42,8698

		Таблица №3

№	Состав задолжности	на 01.01.02	на 01.04.02
1.	Дебиторская задолжность всего	12673	21140
	Товары отгруженны	0	0
	Дебиторская задолжность по которой платежи ожидаються	0	0
	более чем через 12 месяцев после отчетной даты
	Дебиторская задолжность по которой платежи ожидаються	12673	21140
	в течении 12 месяцев после отчетной даты
	Сомнительная дебиторская задолжность	30	76
2.	Кредиторская задолжность по текущим счетам и платежам	39650	49452
	в т.ч.
	Поставщики и подрядчики	10572	17244
	По оплате труда	3972	7975
	По соц. страх. и обеспечению	3817	4086
	По дивидендам	389	376
	С бюджетом	18828	19683
	С прочими кредиторами	2072	88
	Авансы,полученные от покупателей и заказчиков	0	0
	Векселя к уплате	0	0
3.	Соотношение (разницы) между дебиторской и кредиторской
	задолжностью по текущим счетам и платежам (1-2)	-26977	-28312

		Таблица №4

Показатели, используеммые для оценки платежеспособности

№	Показатели	на 01.01.02	на 01.04.02
1.	Соотношение (превышение+непокрытые)текущих	-2990	-469
	активов и всех обязательств тыс.руб.
2.	Соотношение (превышение=непокрытые)текущих активов и	2010	14531
	краткосрочных обязательств тыс.руб.
3.	Коэффициент общей ликвидности	0,933	0,9927
	Текущие активы: краткосрочные обязательства
4.	Коэффициент срочной ликвидности
	Денежные ср-ва - краткосрочные фин. влажения	0,0059	0,0065
	краткосрочные обязательства
5.	Коэффициент абсолютной ликвидности ден.ср-в	0,0041	0,0019
	краткосрочные обязательства
6.	Коэффициент ликвидности, исходя из легкореализуемых активов
	ден.ср-ва + дебит.задолженность+краткосрочные ср-ва	0,2891	0,3334
	краткосрочные обязательства
7.	Коэффициент реальной(общей) ликвидности текущих активов-
	неликвидные - дебитор.задолжность сомнительная	0,5041	0,6549
	краткосрочные обязательства
8.	Состояние текущих расчетов,исходя из соотношения дебит. и
	кредиторской задолжности к текущим расчетам и платежам	-27007	-28388

				Таблица №5
Динамика показателей финансовой устойчивости, независимости
№	Показатели	на 01.01.02	на 01.04.02
1.	Коэффициент финансовой независимости (автономности).
	Соотношение собственных и приравненных к ним средств	0,6483	0,5662
	с общей суммой источников
2.	Коэффициент финансовой устойчивости. Соотношение собственных
	приравненных к ним средств	1,8439	1,3048
3.	Коэффициент зависимости от внешних обязательств. Отношение
	заемных средств к общей сумме источников	0,3517	0,4338
4.	Коэффициент участия собственных источников в покрытии
	запасов.	-0,1108	-0,0117
5.	Коэффициент финансовой манёвренности
	а) исходя из общей суммы активов	-0,0363	-0,0056
	б) исходя из оборотных средств	0,3280	0,4307

		Табл. 6
Анализ оборачиваемости оборотных средств предприятия.

№	Показатели	Значения
1.	Выручка	45230
2.	Количество дней анализируемого периода(T)	90
3.	Однодневная выручка	502,5556
4.	Средний остаток оборотных средствна	52821,5
	начало года и конец года.
5.	Продолжительность одного оборота (дней)	105,1058
6.	Коэффициент оборачиваемости средств	0,8563
7.	Коэффициент загрузки средств в обороте	1,1678

		Табл. 7
	Рентабельность предприятия и рентабельность
	реализованной продукции
№	Показатели	Значение
1.	Чистая прибыль	1769
2.	Средне годовой остаток оборотных активов	52821,5
3.	Рентабельность предприятия	3,349
4.	Выручка от реализации	45230
5.	Рентабельность реализованной продукции в %	13,28
6.	Средне годовой остаток соственного капитала	83215,5
	на начало года и на конец года
7.	Рентабельность собственного капитала	0,0215

				Таблица 8
	Динамика состояния текущих активов
	и их классификация по степени риска

Степени	Группы текущих активов	Остатки по балансу			группы %
риска		01.01.02	01.04.02	темп роста	####	#####
Минималь	Денежные средства,краткосрочные	264	424	1,0660	0,6337	0,6627
ная	финансовые вложения, цен. бум.
Малая	Дебиторская задолжность (за исключением
	сомнительной). Готовая продукция, непользу-	17492	39561	2,2617	41,9875	61,9493
	ющаяся спросом, товары отгружены.
Средняя	Сырье и материалы (за тсключением нелик
	видных),не завершенное производство,	4754	2222	0,4674	11,4114	3,4728
	расходы будущих периодов,НДС по приобри
	тению ценностей.
Высокая	Сомнительная дебиторская задолжность,
	продукция не пользующаяся спросом,	19150	21776	1,137	45,9674	34,0340
	неликвиды.
	ИТОГИ текущих активов	41660	63983		100%	100%

		Таблица 9
	Анализ эффективности использования
	основных средств
№	Показатели	Значения
1.	Выручка	45230
2.	Среднесписочная численность работников	9
3.	Среднегодовая стоимость основных средств	81907,5
4.	Фондоотдача основных средств	0,5522
5.	Фондоемкость основных средств	1,8109
6.	Фондовооруженность труда	9100,84
7.	Производительность труда	5025,55

			Табл.10
		Анализ деловой активности

№	Показатели			Значение
1.	Выручка от реализации			45230
2.	Балансовая прибыль			3649
3.	Производительность труда			5025,5555
4.	Фондоотдача			0,5522
5.	Оборачиваемость средств в расчетах (в оборотах)			2,6753
6.	Оборачиваемость средств в расчетах (в днях)			33,6411
7.	Оборачиваемость производственных запасов (в оборотах)			1,1225
8.	Оборачиваемость производственных запасов (в днях)			80,1782
9.	Оборачиваемость кредиторской задолжности (в днях)			1,1062
10.	Продолжительность операционного цикла			113,8193
11.	Продолжительность финансового цикла			112,7131
12.	Коэффициент погашаемости дебиторской задолжности			0,3738
13.	Оборачиваемость собственного капитала			0,5435
14.	Оборачиваемость основного капитала			0,3283
15.	Коэффициент устойчивости экономического роста			0,0213

		Задача №11
	Определить стоимость чистых активов

Размер и стоимость чистых активов, оцениваемых на основании данных бухгалтерского учета
согластно совместному Приказу Минфина РФ №71 и ФК РЦБ №149 от 05.08.96
применяемых к рассчету суммы его обязательств, принимаемых к расчету.
Для общества с ограниченной ответственностью и согластно ст.90 ГК РФ и ст. 20 Закона РФ
от 08.02.98 № 14-ФЗ "Об обществе с ограниченной ответственностью" определяем минимальный
размер уставного капитала.
В случае превышения величин минимального уставного капитала над величиной чистых
активов предприятие ликвидируется.

ЧА = 190+ 290-220-450-590-690+640-216
ЧА н.г.= 85321+41660-1735-3500-44650-241=76855
ЧА к.г.=84569+63983-2303-3500-64452-329=77968

В нашем случаи велечина ЧА превышает Уставной Фонд.

Понравилась статья? Добавь ее в закладку (CTRL+D) и не забудь поделиться с друзьями:

2 3 4 5 6 7 8

		Задание №12

	Опрещделить структуру баланса основе показателей:
	1.Кэффициент текущей ликвидности
	2.Коэффициент обеспеченности собственными средствами

Коэффициент текущей ликвидности характеризует общую обеспеченность предприятия
оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности и своевременного
погашения срочных обязательств предриятия.

МЕТОДЫ ПРОГНОЗИРОВАНИЯ

Назначение, устройство и работа делителя передач. Управление коробкой передач с делителем

ВЫПИСКА, ХРАНЕНИЕ И ПРИМЕНЕНИЕ ЛЕКАРСТВЕННЫХ СРЕДСТВ

Методы воспитания

Туристские маршруты и их типы

Планировочная структура города

Самый сильный аргумент, почему эволюция человека не могла быть