Показатели оценки и эффективности использования финансовых ресурсов предприятия

Классификация, направления и назначения их использования.

Источники формирования финансовых ресурсов предприятия.

Сущность и содержание финансов предприятия

ПЛАН

Финансы предприятия – экономические отношения (система финансовой организации производственно-хозяйственной деятельности), обеспечивающие (щая) образование и использование различных фондов денежных средств (в том числе материальных и нематериальных активов в стоимостном выражении) в целях формирования доходов (прибыли), произведения расходов и накоплений.

Финансовые ресурсы предприятия (организации): часть его средств, функционирующих в денежной форме и денежном выражении.

Тем самым различаются понятия «денежная форма» и «денежное выражение» финансовых ресурсов.

«Денежное выражение», категория, которая означает стоимостную оценку средств производства (материальных и нематериальных активов).

Ф.Р. предприятий (корпораций):

- формируются на основе получаемых ими денежных средств (доходов) и образования денежных фондов из собственных и внешних источников;

- опосредуют денежное выражение (стоимостную) форму средств производства. Стоимостная форма – стоимостная оценка материальных средств производства, по которой они числятся на балансе: - стоимость средств, предметов, результатов труда (физический, интеллектуальный).

Рассматриваются в качестве финансовой основы, «кровеносных сосудов» предприятия в процессах простого и расширенного воспроизводства.

Ф.Р. – совокупность источников денежных средств, денежных фондов и механизмов их формирования и использования.

Ф.Р. являются важнейшейсоставляющей Капитала фирмы в его денежной форме, предназначенный для возобновления и развития производственного процесса, приносящий доход (прибыль) владельцу.

Ф.Р. коммерческих предприятий формируются за счет:

- учредительского капитала (уставного к-ла хозяйственных обществ, складочного к-ла товариществ, паевого фонда производственных кооперативов;

- финансовых результатов производственной и коммерческой деятельности;

- образования и привлечения средств фондов целевого финансирования;

- вкладов юридических и физических лиц;

- выпуска и обращения корпоративных ЦБ;

- государственных субсидий, субвенций, дотаций;

- установленных налоговых и кредитных льгот.

ФР – основа формирования Фондов денежных средств:

- фонд собственных средств (уставный капитал, добавочный капитал, резервный капитал, фонд накопления, целевое финансирование), амортизационный фонд;

- фонд заемных средств (кредиты, инвестиции, ресурсы от факторинга, лизинга)

- фонд привлеченных средств - фонд потребления, доходы будущих периодов, резервы расходов и платежей;

- оперативные денежные фонды (заработной платы, выплаты дивидендов, платежей в бюджеты и внебюджетные фонды, погашения кредитов и займов)

- фонды, образуемые за счет иных различных источников оборотных средств (инвестиционный, валютный)

Результат функционирования финансовых ресурсов деятельности фирмы – выручка (валовый доход).

Источники ФР:

1. Собственные и приравненные к ним источники (выручка от реализации, от финансовых операций, работ, выполняемых хозяйственным способом)

2. Ресурсы, привлекаемые с финансовых рынков (продажа собственных акций, облигаций, векселей, кредитов)

3. Средства, поступающие в порядке перераспределения (страховое возмещение, ресурсы от концернов, ассоциаций, ресурсы. Поступающие на долевой основе, дивиденды, проценты по ценным бумагам, бюджетные субсидии.

1. Внутренние:

- выручка от реализации результатов производства

- выручка от прочей реализации

Выручка (доход) – денежное выражение объема реализуемой продукции, работ и услуг распадается:

В = А + МЗ + ЗП + П, где:

А – фонд амортизационных отчислений;

МЗ – фонд финансирования материальных затрат (сырья, материалов, топлива, электроэнергии, и т.д.);

ЗП – фонд заработной платы;

Прибыль– основной источник собственных средств предприятия, обеспечивающий:

- обновление основных производственных фондов

- повышение качества

- расширение ассортимента

П. формирует фонды:

- развития,

- резервный

- специальные и др. фонды.

2. Внешние:

- кредиты

- коммерческие к.

- кредиторская задолженность

- долевое участие партнеров

- средства бюджетов и внебюдж. Фондов

- средства с финансового рынка

Финансовые ресурсы по источникам формирования:

- формируемые из выручки;

- получаемые от прочей реализации (имущества, услуг, не относящихся к основной деятельности);

- формируемые на финансовом рынке (кредиты, займы, продажа собственных акции и др. ценных бумаг, дивиденды и проценты по ценным бумгам других эмитентов, страховые возмещения и др.)

- образуемые за счет кредиторской задолженности ( поставщикам, подрядчикам, оплате труда, социальному страхованию, перед бюджетом);

- формируемые за счет взносов и поступлений целевого характера, в т.ч. бюджетных субсидий.