Дерево решений»

Деревья решений обычно используются для анализа рисков проектов, имеющих обозримое или разумное число вариантов развития. Они особенно полезны в ситуациях, когда решения, принимаемые в момент времени t =n, сильно зависят от решений, принятых ранее, и, в свою очередь, определяют сценарии дальнейшего развития событий.

Дерево решений имеет вид нагруженного графа, вершины его представляют собой ключевые состояния, в которых возникает необходимость выбора, а дуги (ветви дерева) - различные события (решения, последствия, операции), которые могут иметь место в ситуации, определяемой вершиной. Каждой дуге (ветви) дерева могут быть приписаны числовые(нагрузки), например, величина платежа и вероятность его осуществления. В общем случае использование данного метода предполагает выполнение следующих шагов:

1) для каждого момента времени t определяют ключевое состояние

(операцию) и все возможные варианты дальнейших событий;

2) на дереве откладывают соответствующую ключевому состоянию

(операции) вершину и исходящие из нее дуги;

3) каждой исходящей дуге приписывают ее денежную и вероятностную оценки;

4) исходя из значений всех вершин и дуг рассчитывают вероятностное значение критерия NPV (IRR, РI);

5) проводят анализ вероятностных распределений полученных

результатов.