Анализ прибыли, рентабельности, деловой и инвестиционной активности

1. Проведите структурно-динамический анализ доходов и расходов (таблица 13).

2. Проведите факторный анализ прибыли до налогообложения в действующих ценах (таблица 14) используя данные табл. 1. Оцените упущенные возможности увеличения прибыли организации в отчетном периоде.

3. Используя факторные модели рентабельности персонала, продаж, собственного капитала и способы абсолютных разниц и цепной подстановки выясните, под воздействием каких факторов произошли ее изменения в течении отчётного года (таблицы 15-18).

4.Дайте оценку уровня деловой и инвестиционной активности организации на основе показателей (таблица 19). Оцените инвестиционный потенциал организации в отчетном периоде и перспективы его развития.

5.Рассчитать и проанализировать длительность финансового цикла в днях по следующей формуле:

ФЦ = О3 + ОДЗ - ОКЗ,

где О3 — производственно-коммерческий цикл (оборачи­ваемость запасов в днях);

СДЗ — срок погашения дебиторской задолженности (в днях);

СКЗ — срок погашения кредиторской задолженности (в днях).

6.Используя данную аддитивную модель найти влияние на длительность финансового цикла в днях факторов: оборачи­ваемости запасов в днях, срока погашения дебиторской и кредиторской задолженности в днях.

7.По данным таблицы необходимо сопоставить темпы изменения имущества с изменениями темпов: выручки, прибыли до налогообложения и сделать вывод о степени эффективности деятельности предприятия («золотое правило экономики»)(таблица 20).

8.Используя интегральные показатели (таблица 21) проконтролируйте эффективность производственной (торговой), финансовой, трудовой и всей хозяйственной деятельности организации. Проведите факторный анализ интегрального показателя финансово-хозяйственной деятельности организации

Таблица 13 - Горизонтальный и вертикальный анализ доходов и расходов В тыс. руб.

Показатели	Прошлый год	Отчет год	откло­нение +/-	Темп роста, %	Структура, %
Прошлый год	Отчетный год	Отклонение
Доходы по обычным видам деятельности
Прочие доходы
ВСЕГО ДОХОДОВ							-
Расходы по обычным видам деят
Прочие расходы
ВСЕГО РАСХОДОВ							-

Таблица 14 – Расчет влияния факторов на динамику прибыли до

налогообложения по ООО «ХХХ» за 201Х-201Х годы

Факторы	Расчет	Сумма, тыс. руб.	В % к итогу прибыли
1.Изменение объёма выручки
2.Изменение среднего уровня валовой прибыли
3.Изменение среднего уровня коммерческих и управленческих расходов
4.Изменение суммы процентов к получению
5.Изменение суммы процентов к уплате
6. Изменение суммы прочих доходов
7.Изменение суммы прочих расходов
Итого

*Факторы могут быть другими в зависимости от модели формирования прибыли.

Таблица 15 - Исходные данные для факторного анализа рентабельности персонала В тыс. руб.

Показатели	Прошлый год	Отчетный год	Отклонение
1. Среднесписочная численность работников, чел.
2. Среднегодовая стоимость капитала
3. Выручка от продажи (товорооборот)
4. Прибыль от продаж
5. Рентабельность персонала, единиц
6. Рентабельность продаж, единиц
7. Оборачиваемость капитала, оборотов
8.Капиталовооруженность труда, ед.

Таблица 16 – Исходные данные для анализ рентабельности собственного капитала

Показатели	Условные обо­значения	Прошлый год	Отчётный год	Изменение (+,-)
Трёхфакторная модель рентабель­ности СК (мо­дель фирмы «DuPont») - Рентабельность собственного ка­питала (У)	Пч/СК
Фактор 1 (а) Рентабельность продаж	Пч/В
Фактор 2 (b)Скорость оборачиваемости капитала	В/А
Фактор 3 (с)Коэффициент финансовой зависи­мости	А/СК

Таблица 17-Расчет влияния факторов на рентабельность собственного капитала

Факторы	Расчет	Влияние фактора
1.Пч/В (а) ∆Уа	Δа * b0*c0
2.В/А (b) ∆Уb	а1*Δb*c0
3.А/СК (c) ∆Уc	a1*b1*Δc
Общее влияние

Таблица 18- Факторный анализ рентабельности продаж(тыс.руб.)

Показатели	Прошлый год	Отчетный год
1.Выручка
2.Себестоимость продаж
3.Коммерческие расходы
4.Управленческие расходы
5.Прибыль (убыток) от продаж
Расчетные данные, %
6.Рентабельность (убыточность) продаж
7.Изменение рентабельности продаж к переменной базе
Влияние факторов на изменение рентабельности продаж, %
8.Выручка	-
9.Себестоимость продаж	-
10.Коммерческие расходы	-
11. Управленческие расходы	-
10.Совокупное влияние факторов	-

Таблица 19- Показатели деловой и инвестиционной активности организации

Показатели	Ед. изм.	Прошлый год	Отчетный год	Изменение(+;-)
Показатели деловой активности
1. Производительность труда	тыс.руб.
2.Доля запасов в оборотных активах	%
3. Период оборачиваемости материальных запасов	дни
4. Срок погашения дебиторской задолженности	дни
5. Срок погашения кредиторской задолженности	дни
6.Коэффициент операционной активности	единиц
7.Доля заемных средств в краткосрочных обязательствах	%
8.Доля нераспределенной прибыли в капитале	%
9.Коэффициент процентных поступлений и выплат	единиц
10.Коэффициент финансовой активности	единиц
11. Финансовый цикл	дни
Показатели инвестиционно-инновационной активности
12.Коэффициент обновления основных средств	единиц
13.Коэффициент расходов на НИОКР	единиц
14.Доля основных средств в активах
15.Фондоотдача основных средств	единиц
16.Доля нематериальных активов в сумме актива	%
17.Доля долгосрочных финансовых вложений в сумме актива	%
18.Коэффициент инвестиционной активности	единиц

Таблица 20- Динамика основных экономических показателей за 3 года

Годы	Среднегодовая величина, тыс.руб.	Цепные темпы роста, %
имущества	выручки	прибыли до налогообложения	имущества	выручки	прибыли до налогообложения
Первый год
Второй год
Отчетный год

Таблица 21- Комплексная оценка эффективности деятельности

(тыс. руб.)

Показатели	Прошлый год	Отчетный год	Отк-е	Темп роста
1. Выручка
2. Прибыль от продаж
3. Среднегодовая стоимость основных средств
4.Среднегодовая стоимость оборотных средств
5.Средства на оплату труда
6. S торг. 7. S фин. 8. S труд.
9.Интегральный показатель (S хоз.)