2015-08-13
1055
| Умова абсолютної ліквідності балансу | 2011 рік | 2012 рік | ||
| А1 ≥ П1 | А1≤ П1 | 1 221 ≤ 15772 | А1≤ П1 | 1 297 ≤ 8 920 |
| А2 ≥ П2 | А2 ≥ П2 | 17 444 ≥ 6 498 | А2 ≥ П2 | 11 988 ≥ 6 150 |
| А3 ≥ П3 | А3 ≥ П3 | 8 519 ≥ 0 | А3 ≥ П3 | 7 596 ≥ 0 |
| А4 ≤ П4 | А4 ≤ П4 | 12 798 ≤ 17 712 | А4 ≤ П4 | 17 216 ≤ 23 026 |
За даними табл. 3.11 можна зробити висновок, що протягом 2011-2012 рр. баланс підприємства не є абсолютно ліквідним, про свідчить порушене співвідношення А1 ³ П1 (1 221 ≤ 15772 та 1 297 ≤ 8 920), тобто це вказує на те, що високоліквідних активів не вистачає для погашення термінових зобов’язань.
Перспективна платоспроможність – А3 ³ П3; А4 £ П4 – ТОВ «ОСП Корпорація Ватра» відповідає встановленим нормативам. Виконання останньої нерівності свідчить про достатність у підприємства власних оборотних коштів, тобто мінімальна умова фінансової стійкості дотримується.
Динаміка показників ліквідності балансу за 2011 – 2012 рр. наведена на рис. 3.10:
Рис. 3.10. Динаміка показників ліквідності балансу
Отже, за аналізований період спостерігається зростання абсолютно ліквідних активів на 76 тис. грн., що свідчить про збільшення величини готівки та короткострокових фінансових вкладень в активах підприємства. Активи, що швидко реалізуються зменшились, що залежить від попиту на продукцію, її конкурентоспроможності, платоспроможності покупців, також зменшилась сума активів, що повільно, тобто, для трансформування яких у готівку потрібен значно більший термін. У 2012 році важко ліквідні активи зросли на 4 418 тис. грн., тобто збільшилась величина необоротних активів.
|
|
|
У 2011 році найбільш термінові зобов’язання підприємства становили – 15 772 тис. грн., у 2012 році цей показник знизився на 6 852 тис. грн., і становить – 8 920 тис. грн., тобто знизилась сума кредиторської заборгованості та кредитів банку, строк повернення яких настав. Середньострокові зобов’язання, тобто короткострокові кредити банку в 2012 році теж знизились на 348 тис. грн., і становлять – 6 150 тис. грн. Довгострокові зобов’язання (довгострокові кредити банку і позики) в 2011 та 2012 роках підприємством не були залучені. Власний (акціонерний) капітал, що постійно є в розпорядженні підприємства в 2012 році збільшився, але не перевищує показник А4, що є позитивним для діяльності підприємства.
Тобто, ТОВ «ОСП Корпорація Ватра» має усі підстави для поліпшення платоспроможності у перспективі за рахунок майбутніх надходжень і платежів.
Основним абсолютним показником ліквідності є робочий капітал. Розрахуємо його для ТОВ «ОСП Корпорація Ватра» за 2011-2012 рр.:
РК2011 = (25 742+1 442) – 22 270 = 4 914 тис. грн. (3.26)
РК2012 = 20 880 – 15 070 = 5 810 тис. грн. (3.27)
Отже, власний оборотний капітал становить на кінець 2012 року 5 810 тис. грн. За останній рік його вартість збільшилась на 896 тис. грн., що є позитивним фактором, оскільки збільшення робочого капіталу свідчить про те, що підприємство не тільки здатне оплатити власні поточні борги, а й має фінансові ресурси для розширення діяльності та інвестування.
|
|
|
Для оцінки ліквідності ТОВ «ОСП Корпорація Ватра» доцільно розрахувати відносні показники. В табл. 3.12 проведено економічний аналіз цих показників:
Таблиця 3.12
