Оформление сделок и расчеты по валютным операциям. Глава 1 валютный рынок и валютные операции

Глава 1 ВАЛЮТНЫЙ РЫНОК И ВАЛЮТНЫЕ ОПЕРАЦИИ

1.1. Обозначения иностранных валют.......................... 9

1.2. Характеристика валютных рынков......................... 10

1.3. Участники валютного рынка................................... 11

1.4. Круглосуточность рынков...................................... 13

1.5. Дата валютирования и дата окончания................. 15

1.6. Срочность операций.............................................. 15

Глава 2 ДЕПОЗИТНЫЕ ОПЕРАЦИИ

2.1. Определение.......................................................... 17

2.2. Денежные рынки.................................................... 17

2.3. Срочность депозитов............................................. 19

2.4. Процентные ставки и формула

простого процента................................................... 21

2.5. Стороны bid и offer и размер маржи

в котировке процентных ставок............................... 23

2.6. Депозитная позиция и процентный арбитраж....... 30

2.7. Межбанковские и клиентские депозиты................ 32

Глава 3

ТЕКУЩИЕ КОНВЕРСИОННЫЕ И ФОРВАРДНЫЕ ОПЕРАЦИИ

3. 1. Определение конверсионных операций................ 34

3.2. Операции типа спот............................................... 34

3.2.1. Валютный курс и котировки................................ 35

3.2.2. Стороны bid и offer и размер маржи

в котировке валютных курсов................................... 37

3.2.3. Открытая валютная позиция............................... 40

3.2.4. Арбитражные и клиентские

конверсионные операции......................................... 42

3.2.5. Кросс-курсы........................................................ 44

3.3. Форвардные операции.......................................... 50

3.3.1. Форвардные сроки.............................................. 50

3.3.2. Использование форвардных сделок................... 51

3.3.3. Расчет форвардного курса................................. 53

3.3.4. Курс аутрайт для сделок

с датой валютирования до спота............................. 59

3.3.5. Форвардный курс для ломаных дат.................... 60

3.3.6. Форвардные кросс-курсы................................... 61

3.3.7. Валютные свопы................................................. 62

3.3.8. Котировки своп................................................... 63

3.3.9. Использование сделок своп............................... 66

Глава 4

МЕТОДЫ ПРИНЯТИЯ РЕШЕНИЙ И СТРАТЕГИЯ ДИЛИНГОВЫХ ОПЕРАЦИЙ

4. 1. Множественность валютных курсов....................... 72

4.2. Процесс установления валютного курса............... 73

4.3. Банки маркет-мейкеры и мелкие банки................ 75

4.4. Функционирование брокерских фирм................... 76

4.5. Стратегия валютного арбитража........................... 79

4.6. Рабочий день валютного дилера........................... 81

4.7. Анализ фундаментальных факторов...................... 84

4.8. Технический анализ и типы графиков................... 94

4.9. Основные фигуры технического анализа.............. 101

4.10. Краткосрочные неожиданные факторы............... 116

4.11. Валютный дилинг типа доллар/рубль.................. 117

4.12. Стратегия процентного арбитража...................... 120

Глава 5 ОРГАНИЗАЦИЯ ВАЛЮТНОГО ДИЛИНГА.

5. 1. Дилинговый зал и его структура........................... 124

5.2. Информационное и дилинговое

оборудование........................................................... 125

5.3. Сокращения слов, используемые дилерами......... 130

5.4. Техника заключения конверсионных сделок.......... 132

5.5. Платежные инструкции.......................................... 139

5.6. Техника заключения депозитных сделок............... 142

5.7. Пролонгация депозитов......................................... 145

5.8. Техника заключения форвардных сделок............... 147

5.9. Лимиты, используемые в дилинге......................... 149

5.9.1. Разновидности лимитов...................................... 149

5.9.2 Порядок документооборота

при операциях валютного дилинга........................... 158

Глава 6

ОФОРМЛЕНИЕ СДЕЛОК И РАСЧЕТЫ ПО ВАЛЮТНЫМ ОПЕРАЦИЯМ

6.1. Функции отдела расчетов

по валютным операциям (Back-office)..................... 161

6.2. Сообщения, используемые

при оформлении конверсионной сделки................. 167

6.3. Оформление подтверждений

по конверсионной сделке......................................... 169

6.4. Оформление платежных поручений....................... 171

6.5. Оформление уведомлений

о получении средств................................................ 172

6.6.Сообщения, используемые

при оформлении депозитной сделки....................... 174

6.7. Оформление подтверждений

по депозитной сделке.............................................. 175

Приложение 1. Таблица дилинговых кодов

банков и организаций в системе REUTERS.............. 179

Приложение 2. Генеральное соглашение об общих условиях проведения операций на внутреннем валютно-финансовом рынке............ 186

Приложение 3. Договор на информационное

обслуживание........................................................... 197

Глава 1 ВАЛЮТНЫЙ РЫНОК

И ВАЛЮТНЫЕ ОПЕРАЦИИ

1.1. Обозначения иностранных валют

В мировой практике приняты следующие трехбуквенные латин­ские обозначения валют, наиболее часто используемых в междуна­родном и отечественном обороте:

USD	доллар США
DEM	немецкая марка
JPY	японская иена
GBP (STG)	английский фунт стерлингов
CHF (SFR)	швейцарский франк
FRF	французский франк
NLG (DFL)	нидерландский гульден
ITL (LIT)	итальянская лира
BEF	бельгийский франк
ECU (XEU)	ЭКЮ, европейская валютная единица
AUD	австралийский доллар
NZD	новозеландский доллар
CAD	канадский доллар
SGD	сингапурский доллар
ATS	австрийский шиллинг
ESP	испанская песета
SEK	шведская крона
NOK	норвежская крона
DKK	датская крона
FIM	финская марка
РТЕ	португальское эскудо
GRD	греческая драхма
RUR	российский рубль
UAK	украинский карбованец
BYR	белорусский рубль
KZT	казахский тенге

 

Помимо стандартных обозначений существует также дилерский жаргон, используемый в переговорах. Доллар может выступать с разной эмоциональной и смысловой нагрузкой в следующих назва­ниях: greenback («зеленая спинка» или просто «зеленый»), buck (бакс), dolly, US currency unit (валюта США), или просто обозначать­ся значком $$. Немецкие марки могут называться «бундесы», швей­царские франки — свисси (swissy), французские франки — парижи (Paris), австралийские доллары — осси (aussie), а новозеландские доллары — киви (kiwi). Британские фунты могут называться паун­дами (Great Britain Pounds) или стерлингами (sterlings), голландские гульдены также порой обозначают как флорины (Dutch Florins).

Валюты стран Юго-Восточной Азии, в последние годы активно торгуемые на мировых валютных рынках — сингапурский доллар, таиландский бат, малайзийский ринггит, индонезийская рупия и филиппинское песо относят к разряду экзотических валют (exotic currencies). Однако к разряду экзотических для мировых рынков валют в более широком смысле следует относить также денежные единицы латиноамериканских стран и стран Восточной Европы, в том числе российский рубль.