По источникам формирования оборотные средства делятся на собственные, заемные и привлеченные.
Время, в течение которого обротные ср-ва выполняют полный кругооброт наз-ся периодом оборота оборотных ср-в- это усредненный показатель, отражающий ср.скорость движения ср-в на п/п.
Факторы, влияющие на период оборота:
· оплата за поставляемое сырье, материалы, комплектующие осущ-ся раньше, чем они поступили на произв-во;
· амортизац-е отчисления наход-ся в обороте п/п
· возмещение расходов на освоение новых изд-й в текущем периоде
- Собственные ср-ва и приравненные к ним ресурсы
1.1 Собств. ср-ва, поступившие в порядке распределения чистой прибыли;
1.2 Ср-ва акционеров в виде пополнения (взносов) в У.К.
1.3 Амортизационный и прочие фонды
1.4 Ср-ва, образующиеся за счет задержек по выплате з/пл, страховым взносам, отпускным и т.д.
- Заемные ср-ва- ссуды банков, коммерческие кредиты, инвестиции, облигационные займы
- Привлеченные ср-ва- кредиторская задолженность, ср-ва целевого финансирования, благотворительные взносы.
Все источники финансирования оборотных средств подразделяются на собственные, заемные и привлеченные. Собственные средства играют главную роль в организации кругооборота фондов.
|
|
1. Формирование оборотных средств происходит в момент организации предприятия, когда создается его уставный капитал. Источником формирования в этом случае служат инвестиционные средства учредителей предприятия.
В процессе работы источником пополнения оборотных средств является полученная прибыль, а также приравненные к собственным средства. Это средства, которые не принадлежат предприятию, но постоянно находятся в его обороте.
К ним относятся: минимальная переходящая из месяца в месяц задолженность по оплате труда работникам предприятия, резервы на покрытие предстоящих расходов, минимальная переходящая задолженность перед бюджетом и внебюджетными фондами, средства кредиторов, полученные в качестве предоплаты за продукцию (товары, услуги), средства покупателей по залогам за возвратную тару, переходящие остатки фонда потребления и др.
2. Для сокращения общей потребности хозяйства в оборотных средствах, а также стимулирования их эффективного использования целесообразно привлечение заемных средств. Заемные средства представляют собой в основном краткосрочные кредиты банка, с помощью которых удовлетворяются временные дополнительные потребности в оборотных средствах.
Основными направлениями привлечения кредитов для формирования оборотных средств являются: кредитование сезонных запасов сырья, материалов и затрат, связанных\ с сезонным процессом производства; временное восполнение недостатка собственных оборотных средств; осуществление расчетов и опосредование платежного оборота.
|
|
3. Кредиторская задолженность относится к внеплановым привлеченным источникам формирования оборотных средств. Ее наличие означает участие в обороте предприятия средств других предприятий и организаций. Часть кредиторской задолженности закономерна, так как вытекает из действующего порядка расчетов. Наряду с этим кредиторская задолженность может возникнуть в результате нарушения платежной дисциплины.
У предприятий может возникнуть кредиторская задолженность поставщикам за поступившие товары, подрядчикам - за выполненные работы, налоговой инспекции - по налогам и платежам, по отчислениям во внебюджетные фонды.
Правильное соотношение между собственными, заемными и привлеченными источниками образования оборотных средств играет важную роль в укреплении финансового состояния предприятия.
Эффективность исп-ния оборотных ср-в характеризуется рядом показателей:
Длительность оборота ср-в (Д)- определяет время, в течении которогооборотн.ср-ва совершают полный оборот.
, где
Нос- норматив оборотных ср-в
Тпл- кол-во дней в плановом периоде
Vреал- объем реализуемой прдукции
Коэф-т оборачиваемостиоборотн.ср-в (Коб)- определяет число оборотов, совершаемых оборотн.ср-ми за плановый период.
К= Vреал/Нос