Счет операций с капиталом и финансовыми инструментами

Отрицательное сальдо счета операций с капиталом (капитальных трансфертов) оценивается в 11,7 млрд. долларов (в 2008 году его профицит составлял 0,5 млрд. долларов)..

Отрицательное сальдо финансового счета (без учета резервных активов) сократилось в 4,1 раза: со 136,3 до 33,5 млрд. долларов.

Прирост иностранных обязательств по сравнению с 2008 годом снизился с 92,2 млрд. долларов до 6,3 млрд. долларов, что было связано с плановым и досрочным погашением обязательств перед нерезидентами, а также стагнацией на международном рынке капитала.

Структура иностранных инвестиций в Российскую Федерацию в 2009 году

Соблюдение графика обслуживания внешнего долга банками при низких объемах новых заимствований обусловило сокращение иностранных обязательств банковского сектора в отчетном периоде на 43,7 млрд. долларов.

Привлечение капитала из-за рубежа прочими секторами продолжилось, хотя и сократилось в 2,6 раза до 37,4 млрд. долларов. Приток портфельных инвестиций оценивается в 4,0 млрд. долларов, прямых инвестиций – в 38,3 млрд. долларов. В структуре прямых инвестиций увеличился объем межфирменных кредитов, превысивших приток ресурсов в форме взносов в капитал. Существенно возросла доля прочей задолженности, главным образом за счет объявленных в IV квартале, но не выплаченных дивидендов.

Обязательства нефинансовых корпораций по ссудам и займам снизились на 5,2 млрд. долларов. Плановое погашение ссудной задолженности сопровождалось объемным привлечением новых кредитов. Крупные кредитные линии были предоставлены как иностранными банками (Китайским банком развития), так и международными финансовыми организациями (ЕБРР), во втором полугодии резиденты активизировали привлечение синдицированных займов и размещение еврооблигаций.

Прирост иностранных обязательств органов денежно-кредитного регулирования составил 11,5 млрд. долларов и стал результатом, прежде всего, распределения в пользу России в III квартале 2009 года новой эмиссии Специальных прав заимствования в объеме 8,9 млрд. долларов. Обязательства органов государственного управления выросли на 1,1 млрд. долларов. Произошло увеличение объема ценных бумаг Правительства Российской Федерации в портфеле нерезидентов, завершено урегулирование коммерческой задолженности бывшего СССР и продолжено погашение нового российского долга.

Иностранные активы резидентов, за исключением резервных, выросли на 39,8 млрд. долларов, а без учета прощения задолженности перед бывшим СССР – на 52,2 млрд. долларов. Их прирост по сравнению с 2008 годом снизился в 5,7 раза.

Банковский сектор на фоне уменьшения ресурсной базы снизил зарубежные активы на 11,2 млрд. долларов по сравнению с приростом на 65,1 млрд. долларов в 2008 году. Увеличение иностранных требований прочих секторов, резко замедлившееся со 160,9 до 61,3 млрд. долларов, происходило, главным образом, за счет прямых и портфельных инвестиций, составивших 41,8 млрд. долларов. Внешние требования органов государственного управления по итогам года сократились на 10,2 млрд. долларов (в 2008 году – увеличились на 2,5 млрд. долларов. Объем представленных в 2009 году иностранным государствам новых кредитов составил свыше 1,5 млрд. долларов.

Структура инвестиций резидентов Российской Федерации в иностранные активы в 2009 году (чистый прирост иностранных активов без учета резервных активов и операций по прощению и реструктуризации долга)

По итогам 2009 года зафиксирован чистый вывоз частного капитала в размере 52,4 млрд. долларов против 132,8 млрд. долларов в 2008 году.

Международные резервы Российской Федерации на 1 января 2010 года составили 439,0 млрд. долларов (на 1 января 2009 года – 427,1 млрд. долларов). В течение года операции Банка России на внутреннем валютном рынке носили разнонаправленный характер. Дополнительный прирост международных резервов был обеспечен за счет поступления в пользу России новой эмиссии СДР в размере 8,9 млрд. долларов. В результате за счет операций, отраженных в платежном балансе, международные резервы выросли на 3,4 млрд. долларов, а положительная переоценка и прочие изменения увеличили их еще на 8,5 млрд. долларов.

В структуре международных резервов доля монетарного золота выросла до 5,1% в результате его приобретения органами денежно-кредитного регулирования на внутреннем рынке и положительной переоценки. Уровень международных резервов в условиях отчетного периода был достаточным для покрытия российского импорта товаров и услуг в течение 21 месяца (в 2008 году аналогичный показатель равнялся 14 месяцам).