Факторинг

Факторинг – это комплекс финансовых услуг, оказывающих компанией, имеющих бессрочный характер и стратегический интерес для факторинговых услуг.

Иначе, факторинг представляет собой финансирование оборотных средств и административное управление дебиторской задолженности. В экономической литературе различают следующие функции факторинга:

1. Финансирование;
2. Риски;
3. Управление кредиторской задолженностью.

1-ая функция факторинга. Финансирование.

Гарантирует бесперебойное обеспечение торгующей компании оборотными средствами сразу после поставки. В соответствии с договором обслуживание заключенное между банком и поставщиком, а так же 24-ой и 43-ей главой ГК РФ поставщик (клиент) уступает банку (финансовому агенту) право денежного требования по своим поставкам в адрес оговоренного ряда покупателей, а банк обязуется оплатить эти поставки. Особенностью факторинга в нашей стране является то, что факторинговые компании являются «дочками» банка.

2-ая функция. Риски.

Данная функция заключается в том, что при факторинге банк покрывает значительную часть рисков поставщика, в частности:

1. Кредитные риски;
2. Валютные риски;
3. Процентные риски;
4. Ликвидные риски.

Подробно: кредитные риски заключаются в том, что покупатель может не оплатить дебиторскую задолженность поставщика, в связи с этим вводится понятие регресса в договорах по обслуживанию факторинга.

Регресс – это право банка финансирующего поставщика осуществить обратную переуступку денежного требования поставщику по данной поставке или востребовать с него сумму, уплаченную по этой поставке, если поставка не оплачивается покупателем по истечению определенного срока. Поэтому при заключении договора факторингового обслуживания надо настаивать на договоре без права регресса.

Валютный риск – это не возможность немедленно конвертировать денежные средства по валютным контрактам, что может привести к негативным последствиям при колебании курса валют. Поэтому преимуществом факторинга является то, что банк сразу е покрывает основную сумму дебиторской задолженности поставщика.

При факторинге поставщик покрывает так называемый процентный риск. Эти риски возникают у компании, строящих свой бизнес на заемных и привлеченных оборотных средствах. В связи с этим, при резком колебании рыночной стоимости этих оборотных средств, происходит дополнительное давление на цену товара поставщика (растет цена, стоимость (удорожание) кредитора).

При факторинге, как правило, банк гарантирует поставщику, что стоимость денежных средств, предоставляемых поставщику, будет оставаться неизменной в течение длительного периода времени (до года).

Ликвидные риски возникают при кассовом разрыве на предприятии, т.е. когда происходит недостаток денежных средств для покрытия текущих затрат.

При факторинге банк за счет предложения денежных средств повышает, улучшает ликвидность поставщика, что обеспечивает нормальное функционирование его деятельности.

3-я функция. Управление кредиторской задолженностью.

Благодаря факторингу управление дебиторской задолженностью поставщика перекладывается на фактическую компанию, которая ведет учет состояния и движения дебиторской задолженности поставщика.

По нашему законодательству существует срок исковой задолженности по возврату долгов – 3 года.

Факторинговая компания обязана регулярно предоставлять поставщику отчеты по ряду позиций состояния дебиторской задолженности. Таких как:

1. отчет о переводе средств продавцу;
2. отчет о состоянии просроченной задолженности;
3. отчет о поставках, зарегистрированных за определенный период;
4. отчет о постановлении средств от дебиторов;
5. отчет о перечислении сумм финансирования (долгосрочные погашения).

В нашей стране Факторинговая компания берет на обеспечение дебиторскую задолженность, которая предоставляется на 90 дней. По договору факторинга, клиент может максимум получить до 90 %, а остальные проценты будут перечисляться на расчетный счет клиента по мере погашения дебиторской задолженности покупателем. По нашему законодательству при заключении договора факторинга, поставщик может уведомлять/ не уведомлять покупателя о переуступке платежных требований.