Хозяйственная форма кредита

При хозяйственной (коммерческой) форме кредитакредиторами выступают хозяйственные организации (предприятия, фирмы, компании). Данную форму в силу исторической традиции довольно часто называют коммерческим кредитом, иногда вексельным кредитом, поскольку в его основе лежат отсрочка предприятием-продавцом оплаты товара и предоставление предприятием-покупателем векселя как долгового обязательства оплатить стоимость покупки по истечении определенного срока. Вероятно, термин «коммерческий кредит» появился как реакция на долговые отношения, возникающие между поставщиком и покупателем при отгрузке товара и предоставлении договорной отсрочки платежа. «Коммерческий» означает торговый, т. е. то, что образовалось на базе особых условий продажи товаров.

Эволюция взаимоотношений между предприятиями порождает не только отсрочку платежа за товар, но и другие формы кредита. В современном хозяйстве предприятия предоставляют друг другу зачастую не только и не столько товарный, сколько денежный кредит. Банки перестали быть монополистами в совершении кредитных операций; кредиты могут предоставлять практически все предприятия и организации, имеющие свободные денежные средства. Типичной стала ситуация, когда крупные промышленные и торговые предприятия и организации выдают денежные кредиты своим партнерам. Классическая трактовка термина «коммерческий кредит» уступает его толкованию как хозяйственного кредита, предоставляемого предприятиями- кредиторами в товарной и денежной формах.

Хозяйственная (коммерческая) форма кредита имеет ряд особенностей. Прежде всего его источником являются как занятые, так и незанятые капиталы. При товарной форме хозяйственного кредита отсрочка оплаты служит продолжением процесса реализации продукции, ссужается не временно высвободившаяся стоимость, а обычный товар с отсрочкой платежа. При денежной форме хозяйственного кредита его источником выступают денежные средства, временно высвободившиеся из хозяйственного оборота. Важно при этом и то, что при товарном хозяйственном кредите собственность на объект передачи переходит от продавца-кредитора к покупателю, при денежном хозяйственном кредите собственность на ссуженную стоимость не переходит от кредитора к заемщику, последний получает ее только во временное владение. По-разному осуществляется платность за пользование кредитом. При товарном хозяйственном кредите плата за отсрочку платежа входит в стоимость товара, при денежном хозяйственном кредите плата за пользование ссудой взимается в открытой форме: кроме суммы кредита, возвращаемой кредитору, заемщик дополнительно уплачивает ссудный процент.

Применяется с целью ускорить реализацию товаров, оформляется долговым обязательством — векселем. В России коммерческий кредит был развит до 1917 г. и в период НЭПа, затем в ходе кредитной реформы 1930—1932 гг. был запрещен и восстановлен с 1991 г. Инструментами коммерческого кредита являются в основном векселя (простой и переводной).

Коммерческий кредит по своей сути отличается от банковского кредита.

Во-первых, объектом коммерческого кредита является товар­ный капитал, тогда как объект банковского кредита — денежно-ссуд­ный капитал. Коммерческий кредит предоставляется промышлен­ными и торговыми предприятиями друг другу при реализации товаров и обслуживает эту реализацию. Здесь ссудный капитал еще слит с промышленным (или торговым): предприниматели ссужают капитал, находящийся на одной из стадий его кругооборота, капитал в товарной форме. При банковском кредите ссудный капитал обособлен от промышленного и торгового.

Во-вторых, коммерческий кредит отличается от банковского по субъектам, т.е. участникам кредитных сделок. При коммерческом кредите как кредитор, так и заемщик выступают в качестве пред­принимателей. При банковском кредите только один из участ­ников кредитной сделки (заемщик) действует в качестве предпри­нимателя, другой ее участник (кредитор) выступает только как собственник денежного капитала, поскольку капитал, предоставля­емый им в ссуду, не функционирует в его предприятии.

В-третьих, неодинакова и динамика коммерческого и банков­ского кредитов. Что касается коммерческого кредита, то его движе­ние идет параллельно движению промышленного капитала: с рос­том промышленного производства и товарооборота увеличиваются как предложение коммерческого кредита, так и спрос на него. Ина­че обстоит дело с банковским кредитом. Рост предложения ссудных капиталов, передаваемых посредством банковского кредита, не все­гда отражает рост производства. Так, в периоды депрессий предло­жение ссудного капитала значительно увеличивается, но не потому что расширяются размеры производства, а, напротив, потому что производство сильно сократилось в результате кризиса и не может поглотить большую часть капиталов, которые ранее были в нем за­няты. В свою очередь рост спроса на ссудный капитал не всегда отражает расширение производства (во время кризисов наблюдает­ся большой спрос на ссудный капитал, хотя размеры производства сокращаются).

В современных условиях на практике применяются в основ­ном три разновидности коммерческого кредита:

■ кредит с фиксированным сроком погашения;

■ кредит с возвратом лишь после фактической реализации заемщиком поставленных в рассрочку товаров;

■ кредитование по открытому счету, когда поставка следующем партии товаров на условиях коммерческого кредита осуществляет* ся до момента погашения задолженности по предыдущей поставке,

Хозяйственный кредит независимо от своей товарной или денежной формы предоставляется главным образом на короткие сроки, в то время как, например, банковский кредит зачастую носит долгосрочный характер.