2015-03-27
1767
| Группа оборотных средств | Статьи актива баланса |
| 1. Абсолютно ликвидные активы | 1.1. Денежные средства: касса расчетный счет валютный счет прочие денежные средства |
| 2.Высоко ликвидные активы | 2.1.Краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги и др.). 2.2. Краткосрочная дебиторская задолженность |
| 3. Средне ликвидные активы | 3.1 Дебиторская задолженность (кроме краткосрочной): 3.2. Запасы готовой продукции |
| 4.Слабо ликвидные активы | 4.1 Запасы сырья, материалов, незавершенного производства |
| 5. Неликвидные активы | 5.1.Безнадежная дебиторская задолженность. 5.2. Расходы будущих периодов |
| 6. Общая сумма оборотных средств | (стр.1+ стр.2 + стр. 3 + стр. 4 + стр. 5) |
5.По степени риска различаютоборотные средства с минимальным риском вложений, с малым риском вложений, со средним риском и с высоким риском вложений. Такая группировка помогает финансовому менеджеру осуществлять контроль за рациональным размещением капитала в текущих активах. Эффективно управлять ликвидностью – значит не допускать увеличения доли активов с высокой и средней степенью риска.
|
|
|
Совокупность элементов, образующих оборотные средства предприятия, называется составом оборотных средств, а соотношение между отдельными элементами оборотных средств, выраженных в процентах, называется структурой оборотных средств. Структура оборотных средств непостоянна и формируется под влиянием ряда факторов, среди которых:
– отраслевые особенности производства и характер деятельности;
– сложность производственного цикла и его длительность;
– стоимость запасов и их роль в производственном процессе;
– условия поставки и ее ритмичность;
– порядок расчетов и расчетно-платежная дисциплина;
– выполнение взаимных договорных обязательств.
Важнейшая цель управления оборотными средствами состоит в том, чтобы обеспечить учет всех перечисленных факторов для поддержания их объема и структуры на оптимальном уровне.
Анализ структуры оборотных средств фирмы позволяет оценить финансовое состояние на тот или иной момент деятельности фирмы. Например, чрезмерное увеличение доли дебиторской задолженности, готовой продукции на складе, незавершенного производства свидетельствует об ухудшении финансового состояния предприятия. Дебиторская задолженность характеризует отвлечение средств из оборота данного предприятия и использование их дебиторами, должниками в своем обороте. Повышение доли незавершенного производства, готовой продукции на складе указывает на отвлечение оборотных средств из оборота, снижение объема реализации, следовательно, и прибыли. Все это свидетельствует о том, что на предприятии оборотными средствами необходимо управлять с целью оптимизации их структуры и повышения их оборачиваемости. В целях обеспечения нормальной деятельности необходимо иметь экономически обоснованную величину оборотных средств. Излишние накопления товаров и денежных средств приводят к их отвлечению из оборота («замораживанию») со всеми отрицательными последствиями
