При неполном страховании

Годы	Сумма долга по кредиту (на начало года), руб.	Страховая сумма, руб.1	Сумма ежегодного взноса, руб.
1	700 000	1 000 000	1580
2	560 000	800 000	1264
3	420 000	600 000	948
4	280 000	400 000	632
5	140 000	200 000	316
Итого			4740

1 Страховая сумма снижается пропорционально снижению суммы кредита (на 1/5 ежегодно).

 

Таким образом, совокупные выплаты по полному страхованию в данном примере составят 7900 рублей, по неполному – 4740 рубля.

При наступлении страхового случая при полном и неполном страховании сумма страховых выплат определяется путем оценки ущерба и выплачивается выгодоприобретателю по договору (кредитору или заемщику) в пределах страховой суммы.

2 схема. Достаточно часто применяется схема кредитования, когда объектом кредита и залога является сама приобретаемая за счет кредита квартира, в которую заемщик вселяется, оплатив при первоначальном взносе от 30% стоимости. В настоящее время именно в таком виде предполагается развитие ипотечного жилищного кредитования. Схема страхования в данном случае выглядит следующим образом (рис. 2):

 

 

Кредитор

                                  5

Ипотечное агентство

                      6             

                                                                  4  1

Заемщик (страхователь)

           

7  10   8                                                                                2

Инвестор

                            7 10 8            3                        

Рис. 2. Схема ипотечного страхования в составе ипотечного

жилищного кредитовании при залоге приобретаемой квартиры:

1 – заключение кредитного договора и выдача закладной;

2 – страховой договор (трехсторонний, так как выгодоприобретателем является банк);

3 – взносы по ипотечному страхованию;

4 – предоставление кредита;

5 – формирование пула закладных;

6 – рефинансирование кредиторов;

7 – эмиссия ценных бумаг и продажа их инвесторам;

8 – поступление денежных средств от инвесторов;

9 – погашение кредита с процентами заемщиком;

10 – доход инвестору

 

Двойная роль страховых компаний заключается в следующем. Первое – собственно, страхование. Второе – покупка облигаций ипотечного агентства, ведь страховая компания – один из крупнейших (наряду с пенсионным фондом и населением) инвесторов.

Рассмотрим схему со следующими условиями: имущественное страхование объекта залога, страхование гражданской ответственности заемщика и его жизни и трудоспособности.

Допустим, объектом ипотечного жилищного кредитования является квартира в кирпичном доме с нормативным сроком эксплуатации 100 лет, стоимостью 1,2 млн руб. (рыночная стоимость), квартира представлена на первичном рынке жилья. 30% стоимости квартиры оплачено покупателем. Возраст заемщика – 40 лет. Сумма залога составляет 70% (и, соответственно, кредита) от стоимости квартиры, т.е. 840 тыс. руб. Поскольку договор ипотеки заключен на 10 лет, а пролонгации договора страхования на льготных условиях не предусмотрено, то договор перезаключается соответственно 9 раз. При ежегодном страховании квартиры на сумму залога (840 тыс. руб., что необходимо кредитору для обеспечения сохранности собственных средств) страховой взнос при тарифе 0,158 руб. на 100 руб. страховой суммы составит 840000 × (0,158/100) = 1327,2 руб. (табл. 5).

Таблица 5