2015-05-27
815
Данный анализ позволяет узнать из каких источников пердприятие получает денежные средства и каковы основные направления их расходования. Главной целью такого анализа является оценка способности организации зарабатывать денежные средства в соответствующем размере и в сроки, необходимые для осуществления планируемых расходов. Анализ отчета о движении денежных средств представлен в таблице 7.
Таблица 7. Отчет о движении денежный средств ОАО «Красноярский хлеб»
| Наименование показателя | Значение показателя, тыс. руб. | |
| 2012г. | 2013г. | |
| Денежные потоки от текущих операций | ||
| Поступления - всего | ||
| в том числе: | ||
| от продажи продукции, товаров, работ и услуг | ||
| арендных платежей, лицензионных платежей, роялти, комиссионных и иных аналогичных платежей | ||
| прочие поступления | ||
| Платежи - всего | -1085488 | -998741 |
| в том числе: | ||
| поставщикам (подрядчикам) за сырье, материалы, работы, услуги | -672909 | -575629 |
| в связи с оплатой труда работников | -237163 | -225679 |
| процентов по долговым обязательствам | -35969 | -32802 |
| налог на прибыль | -931 | -1347 |
| прочие платежи | -138516 | -163284 |
| Сальдо денежных потоков от текущих операций | -99041 | -87239 |
| Денежные потоки от инвестиционных операций | ||
| Поступления - всего | ||
| в том числе: | ||
| от продажи внеоборотных активов (кроме финансовых вложений) | ||
| от возврата предоставленных займов, от продажи долговых ценных бумаг (прав требования денежных средств к другим лицам) | ||
| Платежи - всего | -23648 | -66492 |
| в том числе: | ||
| в связи с приобретением, созданием, модернизацией, реконструкцией и подготовкой к использованию внеоборотных активов | -20508 | -66492 |
| в связи с приобретением долговых ценных бумаг (прав требования денежных средств к другим лицам), предоставление займов другим лицам | -3140 | |
| Сальдо денежных потоков от инвестиционных операций | ||
| Денежные потоки от финансовых операций | ||
| Поступления - всего | ||
| в том числе: | ||
| получение кредитов | ||
| Платежи - всего | -127659 | -313593 |
| в том числе: | ||
| в связи с погашением (выкупом) векселей и других долговых ценных бумаг, возврат кредитов и займов | -127659 | -313593 |
| Сальдо денежных потоков от финансовых операций | -12128 | |
| Сальдо денежных потоков за отчетный период | -556 | -342 |
| Остаток денежных средств и денежных эквивалентов на начало отчетного периода | ||
| Остаток денежных средств и денежных эквивалентов на конец отчетного периода | ||
| Величина влияния изменений курса иностранной валюты по отношению к рублю |
Из данных таблицы видно, что в 2013 году увеличение оттока денежных средств от текущих операций было вызвано уменьшением расходов платежей поставщикам за сырье и материалы, платежей по оплате труда, и процентов по долговым обязательствам.
|
|
|
|
|
|
Инвестиционная деятельность в 2013 году принесла компании достаточно денежных средств, по сравнению с 2012 годом они уменьшились на 66732 тыс. руб. Уменьшение произошло в связи с приобретением, созданием, модернизацией, реконструкцией и подготовкой к использованию внеоборотных активов. В 2013 году произошел приток денежных средств от финансовой деятельности, это произошло за счет увеличения кредитов на 241078 тыс. руб.
Остаток денежных средств и денежных эквивалентов на конец отчетного периода увеличился на 342 тыс. руб. и составил в 2013 году 341 тыс. руб.
2. 2.7 Анализ коэффициентов ОАО «Красноярский хлеб»
В данный анализ входит 3 группы коэффициентов: коэффициенты ликвидности (характеризуют способность предприятия своевременно и в полном объеме отвечать по своим краткосрочным обязательствам), коэффициенты оборачиваемости (характеризуют скорость превращения различных ресурсов в денежную форму) и коэффициенты финансовой зависимости (показывают на сколько предприятие платежеспособно и на сколько зависит от заемного капитала). Анализ коэффициентов представлен в таблице 8.
Таблица 8. Анализ коэффициентов ОАО «Красноярский хлеб»
| Наименование коэффициентов | Значение коэффициентов | Абс. изменения | |||
| 2011г. | 2012г. | 2013г. | 2012-2011г.г. | 2013-2012г.г. | |
| Коэффициенты ликвидности | |||||
| Коэф. текущей ликвидности | 1,13 | 1,36 | 1,43 | 0,23 | 0,07 |
| Коэф. срочной ликвидности | 0,82 | 1,06 | 1,06 | 0,24 | 0,01 |
| Коэф. мгновенной ликвидности | 0,05 | 0,03 | 0,03 | -0,02 | 0,00 |
| Коэффициенты финансовой зависимости | |||||
| Коэф. долгосрочной зависимости | 0,93 | 0,88 | 0,91 | -0,05 | 0,02 |
| Коэф. общей зависимости | 0,96 | 0,93 | 0,94 | -0,03 | 0,01 |
| Коэф. привлечения средств | 23,64 | 14,22 | 16,52 | -9,42 | 2,3 |
| Коэф. покрытия процентов | 1,55 | 1,06 | 0,55 | -0,5 | -0,5 |
| Коэффициенты оборачиваемости | |||||
| Коэф. оборачиваемости активов | 2,12 | 2,18 | 1,76 | 0,06 | -0,43 |
| Коэф. оборачиваемости запасов | 17,27 | 18,4 | 13,28 | 1,13 | -5,12 |
| Коэф. оборачиваемости дебиторской задолженности | 7,01 | 5,41 | 4,76 | -1,6 | -0,65 |
| Коэф. оборачиваемости кредиторской задолженности | 4,34 | 4,13 | 3,85 | -0,22 | -0,28 |
Исходя из данного анализа, можно сделать вывод. Коэффициент текущей ликвидности в 2012 году уменьшился, а в 2013 году повысился на 0,05 и на 0,02 соответственно. Так, на 1 рубль текущих активов приходится 0,93 рубля текущих обязательств в 2011 году, 0,88 рублей в 2012 году и 0,91 рубля в 2013 году. Коэффициент срочной ликвидности повысился, в 2011 году он составил 0,82, а в 2012 году и в 2013 году составил 1,06. Коэффициент мгновенной ликвидности в 2013 году остался неизменным, т.е. 0,03 краткосрочных обязательств может быть погашено предприятием сразу за счет денежных средств.
Долгосрочная зависимость предприятия в 2013 году снизилась на 0,02. По коэффициенту общей зависимости видно, что зависимость предприятия от заемных средств в 2012 и в 2013 году осталась практически на одном уровне. Коэффициент привлечения средств показывает, что на 1 рубль собственного капитала приходится в 2011 году 23,64 рубля, в 2012 году 14,22 рубля и в 2013 году 16,52 рубля собственного капитала. Коэффициент покрытия процентов к 2013 году снизился, предприятие в состоянии покрывать свои проценты от основного вида деятельности.
Коэффициент оборачиваемости активов в 2011 году равен 2,12 – на 1 рубль активов приходится 2,12 рублей выручки, в 2012 году показывает, что на 1 рубль активов приходится 2,18 рубля выручки, а в 2013 году 1,76 рублей. По коэффициенту оборачиваемости запасов видно, что предприятие в 2013 году с 1 рубля запасов получает 13,28 рублей прибыли. Оборачиваемость кредиторской задолженности повысилась, это говорит о том, что предприятие стало еще медленнее рассчитываться со своими кредиторами.
|
|
|
