2015-05-29
792
Идеальный вариант развития экономики предполагает поиск равновесия между спросом и предложением в условиях полной занятости, в действительности же развитие идет волнообразно, равновесие между спросом и предложением постоянно нарушается. Странам с рыночной экономикой присущ циклический характер развития, т.е. периодические колебания совокупных объемов производства, занятости и общего уровня цен.
Экономический (деловой) цикл - это повторяющиеся периоды расширения или сокращения деловой активности вдоль долгосрочного тренда экономического роста, в ходе которых происходит отклонение фактического ВВП от потенциального. Под потенциальным ВВП подразумевается уровень производства товаров и услуг, которого экономика могла бы достичь при полном использовании всех ресурсов. В большинстве развитых стран полная занятость ресурсов сегодня, предполагает коэффициент использования производственных мощностей 85-90% и уровень занятости совокупной рабочей силы 94-98%. Разрыв ВВП - разница между потенциальным и фактическим ВВП - характеризует глубину спадов уровней деловой активности и позволяет определить общие потери в экономике.
Помимо экономических циклов в экономике существуют сезонные колебания - краткосрочные (в течение года) изменения деловой активности, связанные со сменой времен года или национальными традициями и затрагивающие лишь отдельные отрасли.
Принято выделять четыре фазы экономического цикла: пик (высокая конъюнктура), спад (рецессия), дно (впадина), оживление (подъем), главные из которых спад и подъем
Прямая линия с положительным наклоном на этом рисунке показывает долгосрочный тренд экономического роста, или тренд потенциального ВВП. Положительный наклон связан с приростом вовлекаемых в производство экономических ресурсов и повышением эффективности их использования.
Пик - точка отсчета делового цикла - индикатор полной занятости в экономике. В период сокращения спада экономической активности происходит свертывание производства, причем сначала в отраслях, выпускающие инвестиционные блага, а затем уже - потребительские; растет численность безработных; замедляется рост цен; сокращается прибыль предприятий. Спад, в зависимости от жесткости и времени циклического сжатия, проявляется в двух формах: депрессии или рецессии. Депрессия была характерна для экономических циклов XIX -начала XX века, когда имело место значительное падение реальных объемов производства в течении продолжительных периодов времени (несколько лет). Сокращение производства реального ВВП - или даже просто прекращение экономического роста - в течение шести месяцев подряд и более называют рецессией. В низшей точке спада производство в результате низкого уровня загрузки производственных мощностей, слабой инвестиционной деятельности и сократившихся потребительских расходов достигает своего наименьшего предела. После прохождения дна реальный ВВП вновь начинает возрастать до момента достижения полной занятости в экономике, после которого наступает волна снижения деловой активности нового цикла.
Прохождение этих четырех фаз - то общее, что объединяет все экономические циклы. Однако продолжительность и интенсивность циклов, а также отдельных фаз, всегда различны. Характерными чертами экономических циклов являются регулярность - существование постоянной динамики с определенной траекторией и рекуррентность, т.е. способность цикла к самовоспроизводству за счет формирования в каждой фазе предпосылок перехода к следующей.
В зависимости от продолжительности (периодичности) и движущих сил выделяют четыре типа экономических циклов:
1. краткосрочные циклы Дж.Китчина продолжительностью в 3-4 года, связанные с динамикой запасов товарно-материальных ценностей на предприятиях и восстановлением равновесия на потребительском рынке;
2. среднесрочные циклы К.Джаглера продолжительностью от 7 до 11 лет как результат закономерностей денежного обращения и изменений в кредитной сфере;
3. строительные циклы С.Кузнеца продолжительностью 18-25 лет в основе которых лежит периодическое обновление производственных сооружений, оборудования и жилья;
4. долгосрочные циклы (длинные волны) Н.Д. Кондратьева продолжительностью 48-55 лет, связанные со сменой и расширением фонда основных капитальных благ, требующих длительного времени и огромных затрат для своего производства, а также с волнообразной динамикой технических и технологических нововведений.
Общепринятой на сегодня является точка зрения о взаимозависимости всех типов деловых циклов: они взаимодействуют, дополняя друг друга. Циклы Китчина выступают органической частью среднесрочных и строительных циклов, а циклы Джаглера и Кузнеца определяют механизм долгосрочных циклов.
Существует множество подходов к объяснению периодических колебаний общей экономической активности: немецкий экономист Г.Шмелдерс насчитал 230 теорий делового цикла. В конце XIX- начале XX века были опубликованы работы У.Джевонса и Г. Мура, в которых причиной цикличности производства называлось появление пятен на солнце и движение планеты Венера. Авторы выводили следующую логическую цепочку: периодические космические явления - изменения погоды - изменение урожайности - развитие всей экономики. Русский экономист М.И.Туган-Барановский в конце XIX века выдвинул теорию диспропорциональности: в основе экономических спадов лежит несоответствие между отраслями производства. В соответствии с психологической теорией В.Парето и А.Пигуцикл является следствием соотношения пессимистических и оптимистических настроений предпринимателей. Австрийский экономист Й. Шумпетер развил концепцию “длинных волн” Н.Д.Кондратьева и на ее основе создал собственную теорию циклов, увязав их с появлением инноваций.
Большинство экономистов сегодня, в частности представители кейнсианской и монетаристской школ, рассматривают экономический цикл как результат прежде всего изменений совокупного спроса: чем выше, по их мнению, уровень совокупных расходов, тем выше уровень занятости, доходов и производства. Таким образом, общие расходы и предложение денег выступают источником циклических колебаний деловой активности. Например, модель делового цикла Самуэльсона - Хикса, являющаяся продолжением кейнсианской концепции общего экономического равновесия, основана на взаимодействии мультипликатора и акселератора на рынке благ. Мультипликатор расходов описывает прирост ВВП в результате увеличения расходов, в частности инвестиционных, на одну денежную единицу. Величина мультипликатора непосредственно зависит от предельной склонности к потреблению.
1 1
Мультипликатор = ------------ = ---------
1 - MPC MPS
где МРС - предельная склонность к потреблению,
MPS - предельная склонность к сбережению.
Принцип акселератора состоит в том, что изменение темпов роста выпуска ведет к изменению спроса на инвестиции в том же направлении. Таким образом, главная роль в развитии экономического цикла отводится механизму мультипликатора-акселератора: взаимодействию мультипликатора и акселератора и их совместному влиянию на динамику ВВП.
Экономисты неоклассического направления предлагают "реальную" теорию экономического цикла, доказывая, что цикл - результат изменений совокупного предложения. В качестве причин подъемов и спадов экономической активности они называют факторы, влияющие на совокупное предложение - технологию, наличие ресурсов и производительность. Скачок цен на нефть в середине 70-х годов и его последствия подтверждают эту позицию.
Другой вариант классификации предполагает деление всех существующих теорий экономических циклов на экстернальные (внешние) и интернальные (внутренние). Сторонники экстернальных теорийобъясняют циклический характер развития динамикой экзогенных (внешних) факторов, лежащих за пределами экономических систем. К таким факторам они относят вмешательство государства в хозяйственную жизнь и подчинение экономических интересов политическим, миграцию населения, открытие золотых месторождений, новых земель и ресурсов, нововведения, войны, революции, политические события и выборы, погодные условия. Защитники интернальных теорий деловые циклы рассматривают как следствие действия механизмов, возникающих и развивающихся внутри самой экономической системы. По их мнению такими эндогенными (внутренними) факторами являются, например, продолжительность жизни основного капитала, изменение спроса на потребительские и инвестиционные блага. Поскольку между внутренними и внешними факторами существует тесная взаимосвязь - экономическая система соответственно ее внутренней природе отвечает на колебания внешних факторов - специалисты все больше склоняются к комбинированию экстернальных и интернальных теорий, синтезу внутренних и внешних факторов.
В XIX веке было зафиксировано 10 циклических кризисов, первый - в 1825 году. В этом столетии самым тяжелым был спад 1929 - 1933 годов- “Великая депрессия”, а всего их было уже 12. В 1929 - 1932 годах число безработных в 32 индустриальных странах увеличилось с 5,9 млн. человек до 26, 4 млн. человек, а производство упало до уровня 1908 - 1909 годов. В США за этот период ВНП сократился почти на 30%, а уровень безработицы возрос с 3 до 24%. В Великобритании безработица выросла до 22%, в Швеции - до 25%.
Последний спад, начавшийся в 1991 году, прервал длительный экономический подъем с 1983 по 1990 годы в странах со смешанной экономикой. При общем показателе роста ВВП в один процент для 24 государств, входящих в ОЭСР, разброс составил от сокращения ВВП в Великобритании на 1,7% до роста на 1,4% во Франции. В США при сокращении реального ВВП на 1,4% наибольший урон понесло автомобилестроение, где выпуск упал на 8%, а убытки “Детройтской тройки” - компаний “Дженерал моторс”, “Форд” и “Крайслер” превысили 6 млрд. долларов. Уровень использования производственных мощностей в промышленности сократился до 78%, ниже этот показатель был только в годы экономического спада 1982 - 72%.
Послевоенные циклы имеют ряд особенностей, в том числе переплетение различных фаз, нерегулярность и асинхронность: в то время как экономика одних стран находится в фазе спада, в других странах может наблюдаться подъем.
В советской экономике циклические колебания носили главным образом внеэкономической характер: в 1952-1953 годах они были связаны со сменой политического руководства, в середине 70-х годов - с нарастанием кризиса централизованно управляемой экономики, в 90-е годы - с окончательным развалом командной системы. В условиях социально-политического и экономического кризиса в России на начальном этапе перехода к рыночной системе возникла стагфляция, сочетание спада и инфляции. Только за один 1992 год спад производства составил 19%, потребительские цены выросли в 26 раз, а в целом за период с 1990 по 1996 годы ВНП сократился на 40%. Отличительной чертой спада производства в России от стран с развитой рыночной экономикой является отсутствие качественных изменений в экономической системе: до сих пор не работает институт банкротства предприятий, по-прежнему сохраняется высокий уровень излишней занятости. Государство может и должно противодействовать колебаниям экономической конъюнктуры. В качестве средства экономической стабилизации правительство использует антициклическую (конъюнктурную) политику: проводит мероприятия, направленные на сдерживание или стимулирование деловой активности в зависимости от сложившейся ситуации (фазы цикла).
Есть два основных подхода к решению вопроса о том, какую именно политику нужно проводить для смягчения колебаний делового цикла. Представители неокейнсианского направления выступают за активное вмешательство государства в регулирование совокупного спроса, в первую очередь за счет мероприятий в области бюджетной политики. В частности в условиях экономического спада правительству рекомендуется проводить стимулирующую фискальную политику в сочетании с экспансионисткой монетарной политикой: расширять спрос с помощью увеличения государственных расходов, снижения налоговых ставок, предоставления налоговых льгот на новые инвестиции, введения ускоренной амортизации, а также снижения учетной ставки процента. Монетаристы и сторонники “новой классической школы”, ссылаясь на ошибки прогнозирования и существование временных лагов (запаздываний в процессе принятия властных решений) считают, что свобода действий правительства в области антициклического регулирования должна быть ограничена. Они больше доверяют способности рыночной экономики к саморегулированию и рассматривают ошибки конъюнктурной политики как главный источник экономической нестабильности. Поэтому правительству предлагается при проведении кредитно - денежной и фискальной политики руководствоваться правилами, устанавливаемыми на длительный срок. При этом монетаристы считают, что для характера изменения реального и номинального ВВП решающее значение имеет характер изменения объема денежной массы и предлагают поддерживать рост денежного предложения на постоянном уровне (денежное правило), поскольку именно объем денежной массы определяет уровень производства в краткосрочной перспективе и темп инфляции в длительном периоде. Бюджетная политика, с точки зрения монетаристов, не оказывает большого воздействия на экономику, за исключением тех случаев, когда увеличение налогов влияет на количество денег и темп их роста. Поэтому следует отказаться от активного использования фискальной политики в качестве средства экономической стабилизации, установив лишь строгую зависимость между налогами и государственными расходами (правило ежегодно балансируемого федерального бюджета). Проводниками антициклического регулирования являются Центральный банк, осуществляющий кредитно-денежную политику и федеральное правительство, отвечающее за проведение фискальной политики. Главная задача этих органов состоит, во- первых - в совместном определении потребности в корректировке совокупного спроса, во - вторых, - в поиске оптимальной комбинации кредитно-денежных и налогово- бюджетных мероприятий.
Решения в области антициклической политики принимаются на базе прогнозных оценок развития экономики, основывающихся на так называемых “индексах лидирующих показателей” и компьютерных эконометрических моделях. К лидирующим показателям относятся экономические показатели, значение которых начинает снижаться до завершения фазы подъема и повышается до преодоления фазы спада, то есть показатели, предсказывающие изменение хозяйственной конъюнктуры. Первый индекс лидирующих показателей был составлен в США по заказу министерства финансов в 1937г. У. Митчелом и А.Бэрнсом с целью не пропустить момент выхода из кризиса 1937 - 1938гг. С тех пор список лидирующих показателей постоянно обновлялся, сейчас он включает 11 экономических переменных, в том числе такие как средняя продолжительность рабочей недели в обрабатывающей промышленности для производственных рабочих; средненедельные заявки на выплату пособий по безработице; контракты и заказы на новые машины и оборудование в постоянных ценах; число новых лицензий на строительство жилья; изменение портфеля заказов в отраслях обрабатывающей промышленности, производящих товары длительного пользования в постоянных ценах; изменение цен на сырье и полуфабрикаты; предложение денег - денежный агрегат М2 в постоянных ценах; цены рынка акций и другие показатели.
В послевоенный период индекс лидирующих показателей в США зафиксировал все пики - со средним опережением 9 месяцев и низшие точки спада - со средним опережением 4 месяца. Однако временами он давал и ложные сигналы, кроме того изменение структуры экономики требует периодического пересмотра лидирующих индикаторов. Поэтому, несмотря на то, что индекс лидирующих показателей является более точным инструментом краткосрочного прогноза конъюнктуры, чем экспертные оценки или большие экономические модели, правительство должно очень осторожно его использовать при выборе мероприятий антициклической политики.
В переходный экономике России несмотря на все трудности (несовершенство статистики, структурный характер кризиса, малый период рыночных преобразований) попытки расчета индекса хозяйственной конъюнктуры предпринимаются с 1992 года. Центр макроэкономической стратегии Института экономики РАН рассчитывает и исследует динамику трех показателей: производственного индекса, индекса спроса и индекса предпринимательских ожиданий. В производственный индекс сведены следующие показатели: промышленное производство, уровень безработицы, реальные личные депозиты, курсы акций в реальном исчислении, реальная денежная масса в обращении, реальные кредитные вложения, уровень реального процента. Индекс спроса отражает динамику товарных запасов, реальных доходов, розничного товарооборота, потребительских расходов, сбережений, скорости обращения денег и внешнеторгового баланса. Индекс предпринимательских ожиданий рассчитывается на основе опросов промышленных предприятий о прогнозируемых уровне производства, занятости, цен, заработной платы и т.д. в ближайшие три месяца.
В качестве основного синтетического показателя динамики хозяйственного цикла выступает индекс предпринимательской уверенности, рассчитываемый Центром экономической конъюнктуры российского правительства как среднее арифметическое “балансов” по ожидаемому выпуску, фактически сложившемуся спросу и текущим запасам готовой продукции. Объект исследования - базовые предприятия промышленности, то есть предприятия, производящие наибольший объем продукции отрасли.
