2020-01-15
73
Лизинг - это предоставление права на пользование движимым или недвижимым имуществом путем передачи его во владение на определенный срок или неопределенное время за периодически выплачиваемую компенсацию. Как правило, договор лизинга – трехсторонний, стороны:
1. Лизингодатель - экономический субъект, обладающий лицензией на осуществление лизинговой деятельности, то есть передачу в лизинг на основании лизингового договора имущество, специально приобретенное для этой цели;
2. Продавец лизингового имущества – экономический субъект, изготавливающий и продающий имущество, являющееся объектом лизинга;
3. Лизингополучатель – экономический субъект, осуществляющий предпринимательскую деятельность, который получает по лизинговому договору в пользование лизинговое имущество.
Суть лизингового договора: лизингодатель (арендодатель) обязуется приобрести в собственность обусловленное договором оборудование у определенного продавца и предоставить это имущество лизингополучателю (арендатору) за плату во временное пользование для предпринимательских целей.
Различают три вида лизинга:
1. финансовый;
2. возвратный;
3. оперативный;
Рассмотрим финансовый лизинг.
Финансовый (капитальный, прямой) лизинг - представляет собой взаимоотношения партнеров, предусматривающие в течение периода действия соглашения между ними выплату лизинговых платежей, покрывающих полную стоимость амортизации оборудования или большую его часть, дополнительные издержки и прибыль лизингодателя. Данный вид лизинга характеризуется следующими основными чертами:
- участие кроме лизингодателя и лизингополучателя третьей стороны (производителя или поставщика объекта сделки);
- невозможность расторжения договора в течение основного срока аренды, то есть срока, необходимого для возмещения расходов арендодателя;
- продолжительный период лизингового соглашения (обычно близкий к сроку службы объекта сделки).
После завершения срока лизингового соглашения (договора) лизингополучатель может купить объект сделки по остаточной (а не по рыночной) стоимости; заключить новый договор на меньший срок и по льготной ставке; вернуть объект сделки лизинговой компании.
Преимущество финансового лизинга:
1. тесная оперативная связь между заводом – изготовителем и лизингополучателем.
2. малые предприятия могут приобрести оборудование и оперативно реконструировать производство, не имея собственных средств.
3. налоговые льготы: лизингополучатель не начисляет налог на имущество, так как лизинговая плата списывается на себестоимость.
В договоре финансового лизинга имущества сторонами (лизинговой компанией и создаваемой строительной организацией) оговариваются перечень имущества, размеры и форма лизинговых платежей, метод их начисления, сроки внесения, а также способы их уплаты.
Арендная плата по договору финансовой аренды производится в виде лизинговых платежей и может включать в себя:
- сумму, выплачиваемую за кредитные ресурсы;
- комиссионное вознаграждение лизингодателю;
- затраты по страхованию лизингового имущества;
- остаточную стоимость выкупаемого имущества;
- другие затраты.
Размер лизинговых платежей по годам договора лизинга в курсовой работе рассчитывается по формуле:
ЛПi = Ai + ПKi + KBi + ДУi + НДCi,
где JIПi - сумма лизинговых платежей в i-м расчетном году;
Ai - величина амортизационных отчислений, причитающихся лизингодателю в i-м году;
ПКi - плата за используемые лизингодателем кредитные ресурсы на приобретение имущества - объекта договора лизинга в i-м году;
KBi - комиссионное вознаграждение (оплата) лизингодателю за предоставление имущества по договору лизинга в i-м году;
ДУi- плата лизингодателю за оказание им дополнительных услуг лизингополучателю, предусмотренных договором лизинга в i-м году. Это могут быть услуги по страхованию имущества, его техническому и сервисному обслуживанию т.п.;
НДСi - налог на добавленную стоимость, уплачиваемый лизингополучателем по услугам лизингодателя в i-м году. Лизингополучатели - малые предприятия от НДС освобождаются. По условиям курсовой работы НДС принимается равным нулю.
Амортизационные отчисления (Ai) рекомендуется определять линейным способом как произведение первоначальной балансовой стоимости основных фондов и нормы амортизации, исчисленной исходя из срока их полезного использования по формуле:
Ai=Фб*Ha/100,
где Фб - первоначальная балансовая стоимость основных средств, тыс. р. Балансовая стоимость определяется по цене покупки за вычетом НДС;
На - годовая норма амортизации основных средств (амортизируемого имущест-ва), %. Исчисляется исходя из срока его полезного использования амортизируемого имущества. Норма амортизации рассчитывается следующим образом:
На=100/Тпи,
где На - годовая норма амортизации, %;
Тпи - срок полезного использования основных средств.
Плату за используемые лизингодателем кредитные ресурсы на приобретение имущества - предмета договора (ПКi) и его комиссионное вознаграждение (KBi) следует определять исходя из процентной ставки за кредит и процентной ставки комиссионного вознаграждения от среднегодовой остаточной стоимости приобретаемого по лизингу имущества по следующим формулам:
ПКi = СТкр * (Фос н + Фос к)/2/100,
KBi = СТкв * (Фос н + Фос к)/2/100,
где Фос н - расчетная остаточная стоимость приобретаемых по договору лизин-га основных производственных фондов на начала i-гo года, тыс. р.;
Фос к - расчетная остаточная стоимость приобретаемых по договору лизинга основных производственных фондов на конец i-ro года (за вычетом начисленной за i-й год амортизации), тыс. р.;
СТкр - годовая процентная ставка за использование лизингодателем кредита на приобретение передаваемого в лизинг имущества, %.
СТкв - процентная ставка комиссионного вознаграждения, %
В курсовом проекте предусмотрено, что лизинговые платежи осуществляются ежегодно, начиная с первого года. В соответствии с действующим порядком лизинговые платежи относятся на себестоимость продукции (работ, услуг) лизингополучателя. Несамортизированное имущество лизингополучатель (создаваемая строительная организация) возвращает по истечении срока действия договора лизинга.(Срок действия договора лизинга – 5 лет).
Расчеты лизинговых платежей представлены в таблице 2 и таблице 3.
Пример расчета амортизации среднегодовой стоимости по договору лизинга за первый год.
Годовая сумма амортизационных отчислений равна: 150*10/100=15 тыс. р.
Остаточная стоимость имущества на конец года: 150-15=135 тыс.р.
Среднегодовая стоимость имущества: (150+135)/2=142,5 тыс.р.
Таблица 2
Расчет амортизации и среднегодовой стоимости основных средств по договору лизинга, тыс. р.
| Годы догово-ра лизинга | Остаточная стоимость имущества на начало года | Годовая сумма амортизационн-ых отчислений | Остаточная стоимость имущества на конец года | Среднегодовая стоимость имущества | Налог на имущест-во |
| 1-й | 150 | 15 | 135 | 142,5 | 2,85 |
| 2-й | 135 | 15 | 120 | 127,5 | 2,55 |
| 3-й | 120 | 15 | 105 | 112,5 | 2,25 |
| 4-й | 105 | 15 | 90 | 97,5 | 1,95 |
| 5-й | 90 | 15 | 75 | 82,5 | 1,65 |
Таблица 3
Расчет лизинговых платежей, тыс. р.
| Годы договора лизинга | ПКi | KВi | ДУi | ЛПi | ЛПi с НДС |
| 1-й | 18,81 | 9,41 | 25 | 68,22 | 68,22 |
| 2-й | 16,83 | 8,42 | 25 | 65,25 | 65,25 |
| 3-й | 14,85 | 7,43 | 25 | 62,28 | 62,28 |
| 4-й | 12,87 | 6,44 | 25 | 59,31 | 59,31 |
| 5-й | 10,89 | 5,45 | 25 | 56,34 | 56,34 |
