Индивидуальное задание 1 «Оценка коммерческой эффективности инвестиционного проекта»

Задание для получения зачёта на дистанционной основе.

Группа	Теоретические вопросы из списка	Номер варианта (3 индивидуальных задания в экселе).
Группа Э-16-2Б
1. Бушурова Екатерина Андреевна	1, 21	1
2. Верзакова Анастасия Андреевна	2, 22	2
3. Воронцова Дарья Алексеевна	3, 23	3
4. Габзалилова Альбина Ильнуровна	4, 24	4
5. Грымзина Анна Максимовна
6. Киселева Евгения Александровна	6, 26	6
7. Колокольникова Валерия Андреевна	7, 27	7
8. Кузнецов Евгений Юрьевич	8, 28	8
9. Кулакова Екатерина Алексеевна	9, 29	9
10. Кулинко Наталья Сергеевна	10,30	10
11. Лекомцева Софья Андреевна	11,31	1
12. Маланичева Олеся Алексеевна	12,32	11
13. Мисюрева Екатерина Вадимовна	13,33	12
14. Павлецова Анастасия Анатольевна	14,34	13
15. Путилова Елизавета Александровна	15,35	14
16. Разжигаева Юлия Валерьевна	16,36	15
17. Сахбиева Роксана Васильевна	17,37	16
18. Старкова Елена Андреевна(староста)	18,38	17
19. Струнина Анастасия Анатольевна	19,39	9
20. Черных Александр Львович	20,40	10
21. Шиляева Елизавета Максимовна	21,41	18
Группа Э-16-1Б
1. Балтикова Алина Хабилевна	10, 30	19
2. Деменева Екатерина Анатольевна	11, 29	20
3. Ермолина Дарья Алексеевна	12, 28	3
4. Золотых Анастасия Алексеевна	13, 27	1
5. Кадырова Алина Марлисовна	14, 26	2
6. Казаковцева Ирина Игоревна	15, 25	3
7. Калеков Игорь Геннадьевич	16, 24	7
8. Карлагина Наталья Владимировна	17, 23	5
9. Киселёва Елена Андреевна	18, 41	6
10. Кобелева Татьяна Сергеевна	19, 1	7
11. Козлова Екатерина Алексеевна	20, 42	8
12. Мазеина Марина Валерьевна	21, 5	9
13. Маслова Екатерина Вячеславовна	22, 6	10
14. Миллер Яков Яковлевич	9, 4	11
15. Мукина Жанна Эдуардовна	7, 2	12
16. Пашаева Лейла Шамамедовна	8, 3	13
17. Пентюхова Татьяна Александровна	19,39	14
18. Савостьянова Анастасия Николаевна	20,40	15
19. Санникова Ирина Андреевна	11,31	16
20. Тетерина Марина Викторовна	5, 25	17
21. Штейнберг Евгения Вадимовна	1, 42	18
Группа Э-16-3Б
1. Суетин Александр	15, 35	19
2. Русанова Анна	16, 26	20
3. Струнина Анастасия	7, 17	3
4. Богданова Татьяна	1, 41	4
5. Кочеткова Юлия	2, 42	5
6. Корляков Максим	3, 39	6
7. Журавлёв Сергей	4, 14	7

Дисциплина «Экономическая оценка инвестиций»

1. Понятие инвестиций и инвестиционной деятельности.

2. Состояние экономики и инвестиций в России.

3. Типы и формы инвестиций. Источники инвестиций.

4. Государственное регулирование инвестиционной деятельности.

5. Классификация инвестиционных проектов.

6. Жизненный цикл инвестиционного проекта. Содержание стадий ЖЦП.

7. Состав, назначение и порядок разработки бизнес-плана проекта.

8. Основные принципы и этапы экономической оценки инвестиционных проектов.

9. Понятия горизонта проекта и шаг проекта, факторы на них влияющие.

10. Затраты и результаты инвестиционного проекта.

11. Статические и динамические подходы к оценке эффективности инвестиций. Дисконтирование и компаундинг.

12. Общепринятые виды эффективности инвестиционных проектов.

13. Понятия горизонта проекта и шаг проекта, факторы на них влияющие.

14. Варианты обоснование ставки для расчёта коэффициентов дисконтирования для коммерческих проектов.

15. Обоснования ставки для расчёта коэффициентов дисконтирования общественной, коммерческой, бюджетной эффективности. Показатели коммерческой эффективности проекта.

16. Чистый доход (ЧД), чистый дисконтированный доход (ЧДД) и критерий. Эффективный и убыточный проекты.

17. Индекс доходности (ИД) и критерий.

18. Срок окупаемости (СО) и его критерий.

19. Внутренняя норма доходности (ВНД) и критерий.

20. Моделирование денежных потоков: оттоки и притоки от инвестиционной, оперативной и финансовой деятельности.

21. Учет кредитования в оценке финансовой реализуемости проекта.

22. Оценка эффективности участия предприятия в проекте.

23. Эффективность участия в проекте структур более высокого уровня.

24. Расчет бюджетной эффективности проекта.

25. Сравнение проектов с разной продолжительностью, использование эквивалентного аннуитета,

26. Методы оценки затратных инвестиций, использование эквивалентного аннуитета затрат.

27. Оптимальное размещение инвестиций, пространственная оптимизация проектов поддающихся и не поддающихся дроблению.

28. Выбор инвестиционных проектов в условиях дефицита финансовых ресурсов.

29. Ранжирование инвестиционных проектов с использованием показателя рентабельности инвестиций.

30. Принятие решений по выбору инвестиционных проектов с использованием всех показателей эффективности.

31. Использование внутренней нормы доходности для анализа альтернативных проектов (точка Фишера).

32. Учет инфляции в оценке эффективности инвестиционного проекта. Номинальная и реальная норма дисконта.

33. Инвестиционная политика и стратегия предприятия.

34. Предварительный анализ и подготовка бизнес-плана.

35. Организация финансирования инвестиционных проектов.

36. Классификация источников финансирования инвестиций и их особенности.

37. Определение стоимости ценных бумаг и анализ эффективности финансовых инвестиций.

38. Понятие риска и неопределенности. Виды рисков.

39. Анализ чувствительности критериев эффективности проектов.

40. Сценарный подход в инвестиционном проектировании.

41. Построение древо решений в инвестиционном проектировании.

42. Имитационное моделирование (Метод Монте-Карло). Сущность и применение.

 

 

Индивидуальное задание 1 «Оценка коммерческой эффективности инвестиционного проекта».

       Продукция предприятия пользуется большим спросом. Это дает возможность рассматривать проект увеличения производительности за счет выпуска новой продукции. Оценить коммерческую эффективность проекта, построить необходимые графики. Проведите анализ чувствительности к цене реализации продукции, текущим переменным и постоянным затратам, коэффициенту дисконтирования, инвестиционным затратам с шагом 10 %. Построить графики и сопроводить расчёты выводами.

Исходные данные по вариантам

 

Показатели	1	2	3	4	5	6	7	8	9	10	11	12	13	14	15	16	17	18	19	20
Дополнительные инвестиции, млн.руб.:
1) на приобретение линии	100	120	140	130	200	180	120	110	140	150	170	190	180	150	120	125	135	120	150	110
2) на увеличение оборотного капитала	20	20	10	30	20	45	10	20	45	35	20	15	10	35	30	25	20	30	20	30
Производственные затраты, млн.руб.:
1) оплата труда в 1-й год	40	60	50	45	60	80	50	45	40	60	55	45	60	40	50	38	42	40	35	30
2) приобретение сырья в 1-й год	50	55	45	50	70	45	65	40	45	50	60	60	50	50	65	40	45	48	37	35
3) другие дополнит. ежегодные постоянные затраты	5	2	7	6	6	10	5	8	10	3	4	4	2	3	3	8	10	5	6	7
Объем реализации в 1-й год, тыс.ед.	30	33	25	35	31	25	30	30	28	40	42	35	25	26	36	30	25	28	32	25
Цена реализации в 1-й год, тыс.руб./ед.	5	5	7	5	8	10	6	5	6	5	5	6	8	7	5	5	6	5	4	4

 

  Ежегодное увеличение:

объема реализации новой продукции - на 3 тыс.ед.; цены реализации продукции - на 0,5 тыс.руб./ед.;

расходов на оплату труда рабочих - на 2 млн.руб.; стоимости исходного сырья - на 5 млн.руб.

  Продолжительность жизненного цикла проекта определяется сроком эксплуатации оборудования – 5 лет. Через 5 лет рыночная стоимость технологической линии составит 10% от ее первоначальной стоимости. Затраты на ликвидацию линии составят 5% ее рыночной стоимости через 5 лет.

  Для приобретения оборудования потребуется взять кредит равный стоимости оборудования под 18% годовых сроком на 5 лет. Возврат основной суммы кредита - равными долями, начиная со второго года (производится в конце года).

  Норма дохода на капитал для подобных проектов равна 21%. Ставка налога на прибыль принимается равной 20%.