Следует различать номинальную и реальную ставку процента

Номинальная ставка процента - это денежная ставка процент.

Реальная ставка процента - это номинальная ставка минус уровень инфляции.

Существует целый диапазон различных ставок.

Причины различия ставок:

1.- риск, 2-срочность, 3-размер ссуды, 4 - налогообложение, 5- ограничение условий конкуренции на рынке.

 

На основе банковской процентной ставки осуществляется расчет дохода на капитал или дисконтирование.

Дисконтирование - это определение расчетной величины чистой производительности капитала, т.е. исчисление дохода.

Дисконтирование осуществляется по формуле

          Дt

Д = ------------

        (1 + r),

где Д - текущая дисконтированная стоимость актива(капитала),

Дt - ежегодный будущий доход от актива, инвестированный на период равный t лет,

r - норма банковского процента.

  Процесс дисконтирования, позволяющий определить сегодняшнюю ценность будущих благ, играет важную роль в принятии экономических решений.

При процентной ставке в 4 % мы можем сегодня отложить примерно 96 центов, и эта сумма возрастет до 1 доллара через год. Отсюда текущая дисконтируемая стоимость 1 доллара,выплачиваемого через год, составляет в настоящий момент только 96 центов.

 Дисконтирование - это обратный процесс начисления сложного процента.

                   Начисление сложного процента(при 10%) в год)

 

Год	Будущая стоимость
1	1 + 0,1 х 1 = 1 х 1,1 = 1,1
2	1,1 + 0,1х 1,1 = 1 х 1,1 = 1,21
3	1,21 + 0,1 х 1,21 = 1 х1,1 = 1,33

 

FV(future value) - будущая стоимость

РV (present value) - текущая(настоящая) стоимость

r - ставка процента n - число лет

 

FV = PV (1 + r)

Источники ссудного капитала

 

Источниками временно свободных денежных средств являются:

1) Перерывы в движении основного и оборотного капитала. Капитал в виде основных средств возмещается по мере износа и в виде амортизации, накапливается на счетах предприятий и является временно свободным, т. к. расходуются после полного физического износа. Расчеты с поставщиками сырья предприятие ведет в соответствии с заключенным договором, что дает ему право пользования в течение какого-то времени привлеченными средствами. Но закон рынка гласит, что “деньги должны делать деньги”, поэтому свободные денежные средства не могут лежать без движения, они должны быть запущены в дело и приносить прибыль. Эти деньги и используются под ссудный капитал.

2) Фонд заработной платы, который используется дважды в месяц, а остальное время эти деньги свободны.

3) Прибыль фирмы.

4) Доход банка: образуется за счет разницы, которая возникает между суммой денег, которую банк берет за предоставляемую ссуду, и выплачиваемой суммой по вкладам.

5) Личные сбережения граждан, хранящиеся в банках.