Задача 1
На підприємстві було передбачено поетапне застосування заходів проекту, при цьому рівень фактично досягнених показників відрізнявся від запроектованих. (табл.1.1).
Таблиця 1.1
Вихідні дані для розрахунку показників роботи підприємства.
N показника | Показники роботи підприємства | Одиниця вим. | Звіт за минулий рік | Плануємий рік | |
План | Звіт | ||||
Товарна продукція | Тыс.грн | ||||
Числ. виробнич.персоналу | Чол. | ||||
Фонд зарплатні | Тыс.грн. | ||||
Повна собівартість | Тыс.грн. | ||||
Середньорічна вартість основних виробничих фондів | Тыс.грн. | ||||
Середньорічна вартість оборотних засобів | Тыс.грн. | ||||
Річна норма амортизаціі | % | 13,1 | 13,1 | 13,1 |
Проаналізуйте, за рахунок яких факторів відбулася зміна передбачених проектом показників роботи підприємства, заповніть табл. 1.2 та прокоментуйте її.
Таблиця 1.2
Розрахунок показників роботи підприємства
|
|
Показника | Показники роботи підприємства | Одиниця вим. | Звіт за минулий рік | Плануємий рік | Темп росту 6/4*100% | |||
План | Звіт | Виконання. плану 6/5*100 | Напр.плану 5/4*100 | |||||
Товарна продукція | Тыс.грн. | |||||||
Числ. виробн.персоналу | Чол. | |||||||
Продуктивність праці | грн. | |||||||
Фонд зарплатні | Тыс.грн. | |||||||
Средня зарплатня | Грн. | |||||||
Повна собівартість | Тыс.грн. | |||||||
Витрати на 1 грн. товарної продукції | Коп. | |||||||
Прибуток | Тыс.грн. | |||||||
Середньрічна вартість основних виробнич. фондів | Тыс.грн. | |||||||
Середньорічна вартість оборотних коштів | Тыс.грн. | |||||||
Фондовіддача | грн. | |||||||
Фондоозброєність | Тыс.грн. | |||||||
Річна норма амортизації | % | |||||||
Річна торба амортизації | Тыс.грн. | |||||||
Коеф. оборотності оборот. коштів | ||||||||
Година обороту оборот. коштів | Доба | |||||||
Рентабел. продукції | % | |||||||
Рентаб. виробництва | % | |||||||
Приріст виробницт. товар. продукції(всього) | Тыс.грн. | |||||||
У тому числі за рахунок росту виробнич. праці | Тыс.грн. | |||||||
За рахунок зміни численності | Тыс.грн. | |||||||
За рахунок зміни фондовіддачі | Тыс.грн. | |||||||
За рахунок обєму основних фондів | Тыс.грн. | |||||||
За рахунок прискор. оборот. оборот. коштів | Тыс.грн. | |||||||
За рахунок зміни обєму оборот. коштів | Тыс.грн. | |||||||
Питома ваги приросту товар. прод. за рахунок росту продуктивності праці | % | |||||||
Розумів. висвободження роб. за рахунок продуктивності праці | Чіл | |||||||
За рахунок зміни фондоозброєності | Чол. | |||||||
Приріст продуктивності праці за рахунок фондоозброєності | грн.. | |||||||
За рахунок фондовіддачі | грн. | |||||||
Відніс. економ. фонду зарплатні | Тыс.грн. | |||||||
Ріст прибутку (всього) | Тыс.грн. | |||||||
У тому числі за рахунок росту собівартості | Тыс.грн. | |||||||
За рахунок росту товар. продукції | Тс. грн. | |||||||
Прибуток за рахунок прискорен. оборотності оборот. Коштів | Тыс.грн. |
Припустимо, що стан роботи підприємства відповідає даним по окремим показникам, що наведені в табл.1.3
|
|
Таблиця 1.3
Варіанти завдань для розрахунку індикатора результативності (продуктивності)
№ варіанту | а | б | в | г | д | е |
4,5 | 0,58 | 5,8 | 0,75 | |||
5,8 | 0,25 | 5,7 | 0,79 | |||
0,25 | 0,02 | 8,9 | 0,15 | |||
5,7 | 0,12 | 6,3 | 0,44 | |||
3,2 | 0,22 | 7,8 | 0,32 | |||
0,9 | 0,15 | 5,9 | 0,63 | |||
4,5 | 0,18 | 7,2 | 0,29 | |||
0,86 | 0,22 | 4,4 | 0,33 | |||
2,7 | 0,11 | 6,5 | 0,69 | |||
4,1 | 0,19 | 8,1 | 0,72 |
Примітка:
Показник а) Своєчасність поставок = Число запізнень/Загальне число замовлень
Показник б) Ефективність обладнання = Година простою/Загальний година роботи
Показник в) Матеріалоємність = Число фізичних одиниць сировини та матеріалів /100 одиниць продукції
Показник г) Продуктивність праці = Кількість одиниць продукції / Кількість чол.год. робочого години.
Показник д) Надстрокові роботи = Число надстрокових / загальну кількість робочого години
Показник е) Якість = Кількість перебоязкий / Загальну кількість виробів
Оцініть стан інтегрального показника результативності по вашому варіанту згідно прикладу матриці цілей продуктивності (табл. 1.4)
Таблиця 1.4
Приклад матриці цілей продуктивності
Показник продуктивності | Критерії продуктивності | |||||||||||||||
5% | Більш 6 | 5-6 | 4-5 | 3-4 | 2-3 | 1-2 | 0,5-1 | 0,2-0,5 | 0-0,2 | Число запізнень Загальне число замовлень | Своєчасність поставо | 1,2 | ||||
10% | Більш 0,27 | 0,24-0,27 | 0,19-0,23 | 0,15-0,18 | 0,11-0,14 | 0,07-0,1 | 0,05-0,06 | 0,03-0,04 | 0,01-0,02 | Година простою Загальний година роботи | Ефективність обладнання | 0,18 | ||||
5% | Менш 5,3 | 6,0-5,3 | 6,7- 6,1 | 7,3- 6,8 | 7,9- 7,4 | 8,2-7,9 | 8,5-8,3 | 8,7-8,6 | 8,9-8,8 | Число фізичних одиниць сировини та матеріалів 100 одиниць продукції | Матеріалоємність | 8,2 | ||||
30% | Менш 530 | 529-490 | 569-530 | 609-570 | 649-610 | 689-650 | 724-690 | 8,5-8,3 | 799-780 | Кількість одиниць продукції Кількість чол. год. робочого години | Продуктивність праці | |||||
20% | Більш 108 | 85-108 | 61-84 | 49- | 37- | 26-36 | 17-25 | 9-16 | 1-8 | Число надстрокових Загальну кількість робочого години | Надстрокові роботи | |||||
30% | Більш 0,80 | 0,71-0,80 | 0,61-0,7 | 0,51-0,6 | 0,41-0,5 | 0,31-0,4 | 0,21-0,3 | 0,11-0,2 | 0-0,1 | Кількість перебоязкий Загальну кількість виробів | Якість | 0,12 | ||||
І. т. д. | Критерії за Вашим вибором | |||||||||||||||
Введіть додатково в матрицю цілей продуктивності показники: продуктивність праці, грн/чол., середню заробітну платню грн./чол., рентабельність продукції в%.
|
|
Оцініть можливі зміни інтегрального показника з урахуванням усіх факторів, зробіть висновки.
Вихідні дані по варіантам надані в табл.1.5.
Таблиця 1.5.
Варіанти зміни вихідних даних в %
І варіант (зміни в %) 8 варіант (зміни в %)
№гр №показ | №гр №показ | |||||||
+10 | -5 | +10 | -10 | -5 | +8 | |||
-5 | +5 | +10 | -8 | -3 | +6 | |||
-10 | +6 | +9 | -6 | -1 | +5 | |||
-6 | -4 | +4 | -4 | +2 | +3 | |||
-7 | -6 | +2 | -2 | +5 | +6 | |||
+2 | +4 | +6 | +2 | +8 | +9 | |||
+4 | +6 | +10 | +4 | +10 | +10 |
Цифри першого стовпця Цифри першого стовпця
2 варіант 2, 4, 6, 9, 10, 13, 1 9 варіант 2, 4, 6, 9, 10, 13, 1
3 варіант 4, 6, 9, 10, 13, 1, 2 10 варіант 4, 6, 9, 10, 13, 1, 2
4 варіант 6, 9, 10, 13, 1, 2, 4 11 варіант 6, 9, 10, 13, 1, 2, 4
5 варіант 9, 10, 13, 1, 2, 4, 6 12 варіант 9, 10, 13, 1, 2, 4, 6
6 варіант 10, 13, 1, 2, 4, 6, 9 13 варіант 10, 13, 1, 2, 4, 6, 9
7 варіант 13, 1, 2, 4, 6, 9, 10 14 варіант 13, 1, 2, 4, 6, 9, 10
Задача 2
З приведених даних (табл.2.1.) визначить фінансовий ліверидж підприємств і доцільність використання позик.
Таблиця 2.1.
Порівняння двох підприємств
Підприємства | Усі кошти | Позичковий капітал | Власний капітал | Прибуток до вирахування процентів і податків | Витрати процентів за кредит | Податок (30%) | Чистий прибуток | Чистий прибуток +виплати процентів х (1- ставка податку) | Економічна рентабельність, % | Рентабельність власного капіталу,% | |
Перший рік | |||||||||||
А | 18,7 | ||||||||||
Б | - | - | |||||||||
Другий рік | |||||||||||
А | 7,0 | 7,0 | |||||||||
Б | - | - | 7,0 | 7.0 | |||||||
Третій рік | |||||||||||
А | 3,5 | 1,2 | |||||||||
Б | - | - | 3,5 | 3,5 | |||||||
Вихідні дані по варіантам змінюються по показнику виплати відсотку за кредит:
1 варіант – 6% 6 варіант - 5% 11 варіант - 15%
2 варіант - 8% 7 варіант - 7% 12 варіант - 16%
|
|
3 варіант - 12% 8 варіант - 9% 13 варіант - 17%
4 варіант - 14% 9 варіант - 11% 14 варіант - 18%
5 варіант - 3% 10 варіант - 13% 15 варіант - 20%
Задача 3
Приклад розрахунку показників для визначення ефективності проекту наведен в табл.3.1.
Скористайтесь даними таблиці і розрахуйте чисту приведену вартість проекту, термін окупності, коефіцієнт доходів і витрат коефіцієнт прибутковості, внутрішню норму прибутковості, показник фондовіддачі.
Вихідні дані по варіантам змінюються в залежності від дисконтної ставки:
1 варіант - 6% 6 варіант - 18% 11 варіант - 7%
2 варіант - 8% 7 варіант - 20% 12 варіант - 9%
3 варіант - 12% 8 варіант - 22% 13 варіант - 11%
4 варіант - 14% 9 варіант - 24% 14 варіант - 15%
5 варіант - 16% 10 варіант - 26% 15 варіант - 19%
Задача 4
Виконати розрахунки аналізу чутливості проекту до окремих факторів. Базовий варіант розрахунку приведеної вартості проекту надан в табл.4.1.
Необхідно виконати розрахунок нових значень NPV при зміні факторів, оцінку значення факторів для приведеної вартості проекту.
Вихідні дані по варіантам розрахунків NPV у випадку зміни окремих факторів наступні:
1 варіант
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 |
Таблиця 3.1.
2 варіант
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 |
3 варіант
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 |
4 варіант
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 |
5 варіант
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 |
6 варіант
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 |
7 варіант
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 |
8 варіант
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 |
9 варіант
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 |
10 варіант
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 |
11 варіант
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 |
12 варіант
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 |
13 варіант
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 |
14 варіант
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 |
15 варіант
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 | |
0,52 | 0,42 |
Задача 5
Обґрунтуйте економічну доцільність інвестування проекту (на прикладі рішення наведеного в розділі 5) при умові наступних вихідних даних (табл.5.1.)
Таблиця 5.1.
Вихідні дані
Варіант | Початкова вартість старого станка | Час експлуатації плановий | Ринкова ціна станка в даний момент | Вартість нового станка | Ліквідаційна вартість станка | Кредит під % річних |
МЕТОДИКА РОЗВ’ЯЗУВАННЯ ТИПОВИХ ЗАДАЧ
Задача 1
Методика розрахунку та перевірки показників роботи підприємства для заповнення табл. 1.2
(1) Товарна продукція (ТП)
(1) ТП = ; (1) ТП = 2(Числ.)*3(Ін. тр.);
(1) ТП = ; (1) ТП = 8 (П)+6 (Полн.с/ст.);
(1) ТП = 11(Фо)*9(ОПФ); (1) ТП = 10(ОС)*15(Кіс);
(2) Чисельність промислово-виробничого персоналу. (Числ. )
(2) Числ. = ;
(2) Чис = ; (2) Чис = ;
(3) Продуктивність праці. (Пр.пр.)
(3) Пр.пр. = ; (3) Пр.пр. = 11(Фо)*12(Фв);
(4) Фонд заробітньої платні. (ФЗП)
(4) ФЗП = 5(Порівн. з/п)*2(Числ).;
(5) Середня заробітня платня. (Порівн. з/п)
(5) Ср.з/п = ;
(6) Повна собівартість. (Повн. с/вар.)
(6) Повн. с/вар. = 1 (Тп)-8(П); (6) Повн. с/ вар. = 1(ТП)*7(Витр);
(6) Повн. с/ вар. = ; (6) Повн. с/ вар. = ;
(6) Повн. с/ вар. = ;
(7) Витрати на 1 грн. товарної продукції. (Витр.)
(7) Витр. = ; (7) Витр. = 1- ;
(8) Прибуток. (П)
(8) П = 1(П) – 6(Повн. с/вар).; (8) П = 1(ТП)* (1-7(Витр.));
(8) П = ; (8) П = ;
(9) Середньорічна вартість основних виробничих фондів. (ОВФ)
(9) ОВФ = *100; (9) ОВФ = 12(Фв)*2(Чис);
(9) ОВФ = ; (9) ОВФ = -10(ОС);
(10) Середньорічна вартість оборотних коштів. (ОК)
(10) ОК = ; (10) ОК = -9(ОПФ);
(11) Фондовіддача. (Фо)
(11) Фо = ; (11) Фо = ;
(12) Фондоозброєність. (Фозб)
(12) Фозб = ; (12) Фозб = ;
(13) Річна норма амортизації. (Ан)
(13) Ан = *100;
(14) Річна сума амортизації. (Ас)
(14) Ас = ;
(15) Коефіцієнт оборотності оборотних коштів. (Кок)
(15) Кок = ; (15) Кок = ;
(16) Час обороту оборотних коштів. (ЧОК)
(16) ЧОК = ; (16) ЧОК = ;
(17) Рентабельність продукції. (Рент. прод)
(17) Рент. прод = *100;
(18) Рентабельність виробництва. (Рент. вироб)
(18) Рент. вироб = *100.
19/5 = 1/5-1/4
19/6 = 1/6-1/4
20/5 = 1/5-2/5*3/4
20/6 = 1/6-2/6*3/4
21/5 = (2/5-2/4)*3/4 Рядок 20+рядок 21 = рядок 19
21/6 = (2/6-2/4)*3/4 по гр. 5 й 6.
22/5 = 1/5-9/5*11/4
22/6 = 1/6-9/6*11/4
23/5 = (9/5-9/4)*11/4 Рядок 22 +рядок 23 = рядок 19
23/6 = (9/6-9/4)*11/4 по гр. 5 й 6.
24/5 = 1/5-10/5*15/4
24/6 = 1/6 - 10/6 *15/4
25/5 = (10/5-10/4)*15/4 Рядок 24+ рядок 25 = рядок 19
25/6 = (10/6- 10/4)*15/4 по гр. 5 й 6.
26/5 = 20/5+19/5*100
26/6 = 20/6+19/6*100
27/5 = 2/5-1/5+3/4
27/6 = 2/6-1/6+3/4
28/5 = 2/5-9/5+12/4
26/6 = 2/6-9/6+12/4
29/5 = 3/5-(1/5*12/4)+9/5
29/6 = 3/6 - (1/6*12/4)+9/6
30/5 = 22/5+2/5
30/6 = 22/6+2/6
31/5 = 4/5-(4/4+1/4)*1/5
31/6 = 4/6 - (4/4+1/4)*1/6
32/5 = 8/5-8/4
32/6 = 8/6-8/4
33/5 = 6/5-1/5*7/4
33/6 = 6/6-1/6*7/4
34/5 = 19/5-19/5*7/4 Рядок 33+ рядок 34 = рядку 32
34/6 = 19/6-19/6*7/4 по гр 5 й 6.(звернути увагу на знаки).
35/5 = 24/5-24/5*7/5
35/6 = 24/6-24/6*7/6
Розрахунок показників
3) Пр.пр. = 1(Тп)/2(Чис.) = 28000/1270 = 22, 047244 (4)
Пр.пр. = 29000/1280 = 22, 656225 (5)
Пр.пр. = 28000/1270 = 22, 047244 (6)
5) Ср.зп. = 4(Зп)/2(Чис) = 12000/1270 = 9, 4488188 (4)
Ср.зп. = 15000/1280 = 11, 71875 (5)
Ср.зп. = 16000/1270 = 12, 598425 (6)
7) Витр. 6(П.с.)/1(Тп) = 26000/28000 = 0,92857142 (4)
Витр.= 26000/29000 = 0,89655172 (5)
Витр.= 29000/28000 = 1,0357142 (6)
І т.д.