На практике многие финансовые операции выполняются в рамках одного года, например, краткосрочные ссуды, представляемые на срок до одного года с однократным начислением процентов. В этом случае используется формула:
___________________________________(3.8)
где - величина наращенного капитала;
PV – величина исходного капитала;
r - годовая ставка процента, в долях единицы;
t - продолжительность финансовой операции в днях;
T - число дней в году.
При определении продолжительности финансовой операции принято день выдачи и день погашения ссуды считать за один день.
Размер промежуточной процентной ставки зависит от того, чему принимается равной продолжительность года (квартала, месяца). В этом случае возможны два варианта: точный процент, определяемый исходя из точного числа дней в году (365 или 366), в квартале (от 89 до 92), в месяце (от 28 до 31); обыкновенный процент, определяемый исходя из приблизительного числа дней в году, квартале, месяце (соответственно 360, 90, 30).
При определении продолжительности финансовой операции также возможны два варианта: принимается в расчет точное число дней (расчет ведется по дням); принимается в расчет приблизительное число дней (исходя из продолжительности месяца в 30 дней).
|
|
Соответственно существует три способа расчета наращенной суммы в рамках одного года:
1. обыкновенный процент с точным числом дней (применяется в Бельгии, Франции);
2. обыкновенный процент с приближенным числом дней (применяется в Германии, Дании, Швеции);
3. точный процент с точным числом дней (применяется в Великобритании, США).