В основе финансового анализа предприятия лежит анализ агрегированных форм финансовой отчетности, определенных Положением по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в РФ. Бухгалтерская отчетность представляет собой систему показателей, отражающих финансовое и имущественное положение предприятия за отчетный период и на отчетную дату Цель анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия - повышение эффективности его работы на основе системного изучения всех видов деятельности и обобщения их результатов.
Правильный выбор цели и постановка задач анализа финансовой деятельности предприятия имеют большое значение. На основе поставленных целей и с учетом имеющихся возможностей определяется истинное состояние предприятия, вырабатываются способы достижения оптимальных решений, подбираются методы управления, производятся различные изменения в организационной, технологической, коммерческой и других видах деятельности предприятия. Система целей и задач анализа деятельности предприятия конкретизируется по содержанию, времени реализации и уровням.
В процессе анализа финансовой деятельности предприятия рассматриваются следующие основные направления деятельности предприятия:
· выявление основных приемов анализа состояния и использования финансовых ресурсов;
· оценка финансового состояния и диагностика банкротства, оценка финансового риска;
· оценка экономических результатов работы предприятия с позиции конкурентоспособности продукции (работ, услуг), уровня рейтинга предприятия, деловой активности и деловой репутации;
· оценка эффективности работы предприятия и основных факторов, ее определяющих.
Финансово-хозяйственный анализ предприятия объединяет ретроспекцию (анализ прошлого, истории развития объекта), диагноз (систематизированное описание настоящего) и проспекцию (определение возможного состояния в будущем).
Функциями анализа являются: контрольная, учетная, организационная и индикативная.
Финансовое состояние предприятия характеризуется:
· обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимыми для функционирования предприятия.
· размещением финансовых ресурсов.
· платежеспособностью.
· финансовой устойчивостью.
· эффективным использованием финансовых ресурсов иделовой активностью.
Таким образом, финансовое состояние представляет собой совокупность показателей, отражающих наличие, размещение и использование финансовых ресурсов предприятия.
Анализ финансового состояния осуществляется в основном по данным квартальной и годовой бухгалтерской отчетности. Такой анализ включает в себя следующие блоки:
· общая оценка структуры имущества и его источников;
· анализ ликвидности средств и платежеспособности предприятия;
· анализ финансовой устойчивости;
· анализ движения капитала;
· анализ потоков денежных средств и деловой активности;
· анализ прибыльности, рентабельности и фактов, влияющих на финансовый результат.
Практикой выработаны основные методы анализа финансового состояния, среди которых можно выделить следующие: горизонтальный анализ; вертикальный анализ; трендовый анализ; сравнительный (пространственный) анализ; факторный анализ; метод финансовых коэффициентов.
Горизонтальный (временной) анализ состоит в сравнении показателей бухгалтерской отчетности с показателями предыдущих периодов.
Наиболее распространенными приемами горизонтального анализа являются: простое сравнение статей отчетности и изучение их резких изменений; анализ изменения статей отчетности в сравнении с колебаниями других статей. При этом особое внимание уделяется случаям, когда изменение одного показателя по экономической природе не соответствует изменению другого показателя.
Вертикальный анализ осуществляется в целях определения удельного веса отдельных статей баланса в общем итоговом показателе и последующего сравнения результата с данными предыдущего периода.
Трендовый анализ основан на расчете относительных отклонений показателей отчетности за ряд периодов (кварталов, лет) от уровня базисного периода. С помощью тренда формируются возможные значения показателей в будущем, т. е. осуществляется прогнозный анализ.
Сравнительный (пространственный) анализ проводится на основе внутрихозяйственного сравнения как отдельных показателей предприятия, так и межхозяйственных показателей аналогичных фирм-конкурентов.
Факторный анализ — это процесс изучения влияния отдельных факторов (причин) на результативный показатель с помощью детерминированных или стохастических приемов исследования. При этом факторный анализ может быть как прямым (собственно анализ), так и обратным (синтез) При прямом способе анализа результативный показатель разделяется на составные части, а при обратном отдельные элементы соединяются в общий результативный показатель.