Формирование денежного потока от операционной деятельности

Операционные денежные потоки, образуемые в результате осуществления проекта, учитывают все виды доходов и расходов, связанные с производством, реализацией продукции и налоги, уплачиваемые с указанных доходов.

В идеальных условиях, когда объемы производства, реализации и расчета за продукцию совпадают, то результатом операционного денежного потока от проекта за год является сумма чистой прибыли от проекта и амортизации основных средств приобретенных в ходе инвестирования в проект.

Инвестиционные проекты, реализуемые на действующем предприятии, обеспечивают – либо:

- сокращение прямых затрат на производство и реализацию продукции, связанные с со снижением материалоемкости, трудоемкости, фондоемкости без увеличения объема производства;

либо - увеличение объема производства и реализации продукции, с сокращением переменных и условно-постоянных затрат на единицу продукции.

В связи с этим, необходимо для каждого из случаев определить прирост денежного потока от проекта в виде прироста чистой прибыли и амортизации.