2015-07-03
539
Независимо от того, какой подхода к управлению активами и пассивами выбрал банк, перед менеджментом неизбежно встает важный вопрос: влияет ли величина и структура обязательств на направления размещения активов? Традиционный подход к решению проблемы состоит в объединении источников финансирования. Согласно этому методу управления структура обязательств не влияет на выбор направлений размещения активов, все средства рассматриваются как единый ресурсный потенциал банка без учета особенностей различных видов обязательств. Задача руководства банка - определить приоритетные направления размещения активов, которые рассматриваются как независимая величина. Преимуществом метода объединения источников финансирования являются простота и доступность его практического применения, а главным недостатком - возникновение проблем с ликвидностью. Риск ликвидности возрастает, если связи между активами и обязательствами не учитываются. Пытаясь выбрать наиболее прибыльные направления вложения ресурсов, банк может выдать долгосрочные кредиты, которые финансируются за счет краткосрочных депозитов. Такая трансформация с большой вероятностью приводит к повышению уровня риска ликвидности.
Если менеджмент банка решит застраховаться от повышения уровня риска ликвидности и с этой целью рассматривать высоколиквидные активы как приоритетное направление размещения средств, то ему придется отказаться от получения максимально возможной прибыли для акционеров банка.
Альтернативный подход к управлению структурой активов и обязательств банка базируется на разделении источников финансирования. Сущность метода заключается в установлении соответствия между конкретными видами таких источников и направлениями использования ресурсного потенциала. Часть ресурсов, которая сформирована за счет меняющихся источников, таких как вклады до востребования, остатки на расчетных счетах клиентов, полученные займы «овернайт», должна вкладываться в краткосрочные кредиты и ценные бумаги. Средства, полученные из относительно стабильных источников, таких как срочные вклады, депозиты, могут быть направлены на выдачу долгосрочных кредитов и приобретения облигаций.
Применяя метод разделения источников финансирования, менеджмент банка должен тщательно следить за размерами сумм и срокам различных видов обязательств и приводить в соответствие с ним структуру активов. Учитывая потребность постоянно балансировать между структурой пассивов и активов указанный метод становится весьма трудоемким, а значит, усложняется практическое его применение. Другим недостатком является возможное уменьшение доходов банка, вызванное отказом от прибыльного вложения средств, если не существует соответствующего источника финансирования. Преимущество рассматриваемые метода заключается в снижении риска несбалансированном ликвидности, поскольку потребность в ликвидных средствах в любое время может быть предусмотрена.
Необходимым условием эффективного применения этой стратегии с целью получения максимальной прибыли является возможность довольно точно предвидеть и прогнозировать изменения направления, величины и скорости движения процентных ставок. В странах с высоким уровнем инфляции, нестабильной политической и экономической ситуацией прогнозировать процентные ставки почти невозможно, а через это и использования некоторых методов управления активами и пассивами становится проблематичным. Внедрение методики управления активами и пассивами в банке начинается с создания специального комитета при совете директоров, который называется Комитет по управлению активами и пассивами (КУАП или ALKO).
Комитеты по управлению активами и пассивами - это новая организационная форма управления, которая быстро развивается. В состав такого комитета входят представители управления финансовыми операциями банка, кредитного и инвестиционного подразделений, подразделений экономического анализа и прогнозирования, главный бухгалтер, главный экономист, руководители крупных филиалов.
Основные функции КУАП:
1) определение уровня и границ допустимого риска;
2) определение потребностей в ликвидных средствах;
3) оценка размеров и достаточности капитала;
4) прогнозирование и анализ колебаний процентных ставок;
5) принятие решений об хеджирование рисков;
6) оценка изменений в доходах и расходах;
7) определение приемлемой структуры и качества кредитного и инвестиционного портфелей;
8) калькулирования цен на банковские услуги;
9) дополнительные вопросы по управлению активами и пассивами.
66. Содержание и элементы кредитной политики банка. Факторы, определяющие кредитную политику.
Прежде чем начать выдавать кредиты, банк должен сформулировать свою кредитную политику, а также предусмотреть способы и средства ее воплощения в реальную практику.
При формировании кредитной политики банк должен учитывать ряд объективных и субъективных факторов.
1) Макроэкономические:
- общее состояние экономики страны;
- денежно-кредитная политика ЦБ;
- финансовая политика правительства.
2) Отраслевые и региональные:
- состояние экономики в регионах и отраслях, обслуживаемых банком;
- состав клиентов, их потребность в кредите;
- наличие банков-конкурентов.
3) Внутрибанковские:
- величина собственных средств (капитала) банка;
- структура пассивов;
- способности и опыт персонала.
Определить и утвердить свою кредитную политику — значит сформулировать и закрепить в необходимых внутренних документах позицию руководства банка как минимум по следующим вопросам:
• приоритеты банка на кредитном рынке, имея в виду под этим предпочтительные для данного банка: объекты кредитования; категории заемщиков; характер отношений с заемщиками; виды и размеры (минимальные, максимальные) кредитов; схемы обслуживания кредитов; формы обеспечения возвратности кредитов и др.;
• цели кредитования: ожидаемый уровень рентабельности кредитов; иные (не связанные непосредственно с получением прибыли) цели.
Для принятия банком обоснованных решений по указанному кругу вопросов важное значение имеют четкая и взвешенная постановка общих целей деятельности банка на предстоящий период, адекватный анализ кредитного рынка, ясность перспектив развития ресурсной базы банка, верная оценка качества кредитного портфеля, учет динамики уровня квалификации персонала и другие факторы.
Роль кредитной политики коротко может быть выражена в следующих тезисах:
• отсутствие у банка собственной кредитной политики или наличие слабой (плохо продуманной, необоснованной) политики, или ее формальное наличие означают отсутствие в нем планирования кредитного процесса и, следовательно, полноценного управления этим важнейшим направлением деятельности, что обрекает банк на безусловный неуспех, особенно в средне- и долгосрочной перспективе;
• качественная кредитная политика банка, если ее положения реально используются, хотя и не гарантирует безусловного успеха, однако способствует осмысленной координации его усилий на кредитном рынке, обеспечивает деятельность подразделений, участвующих в кредитном процессе, необходимым «стержнем» и продуманными технологиями, значительно уменьшает риск принятия неверных управленческих решений, дает руководству банка важный критерий оценки качества управления кредитным подразделением и постановки кредитного процесса в банке в целом.
