Оборотные средства фирмы

Оборотные средства (оборотный капитал или оборотные активы) – часть денежных средств, которые необходимы для любой хозяйственной деятельности фирмы, чтобы обеспечить равномерную и бесперебойную работу фирмы.

Эта часть денежных средств вкладывается непосредственно в себестоимость производимого товара (услуги) и окупается полностью за один производственный цикл.

Оборотные средства делятся на:

· Средства производства (часть денежных средств, необходимых для работы внутри фирмы), включающие в себя: товарно-материальные запасы, незавершенное производство, расходы будущих периодов, годовая продукция на складе. Все виды нормируемые.

· Средства обращения (часть денежных средств фирмы, которые работают вне фирмы), включающие в себя: отгруженная, но не оплаченная продукция; денежные средства на счетах фирмы. Все виды ненормированные.

Оборотные средства производства – нормируемые части денег, т.е. на каждый вид, входящих в состав производственных средств, устанавливается свой лимит (в который фирма должна укладываться).

Если по многим причинам фирма не укладывается в норматив, то имеет место превышения активов оборотных средств и за это превышение фирма платит штрафные санкции перед банковской структурой, которая обслуживает данную компанию.

Средства обращения – ненормируемая группа, что означает любое количество средств, находящихся на счете фирмы или в дебиторской задолженности (когда фирме должны).

Дебиторская задолженность не участвует в обороте, поэтому любая сумма отрицательно сказывается на финансовом состоянии фирмы.

Чтобы скомпенсировать дебиторскую задолженность, фирма вынуждена брать кредит под проценты и эту сумму дебиторской задолженности не перекрывает.

Оборотные средства производственного назначения и обращения характеризуется оборачиваемостью.

Деньги

Дебиторская товары, материалы,

задолженность запасы

готовая продукция

Уравнение оборачиваемости капитала:

СП С С1

Д – Т П Т’ – Д’ V С2

фот М

Особые жёсткие требования, менеджер фирмы следит за нормируемым оборотными средствами:

а) производственные запасы – часть денежных средств, которые фирма тратит на приобретение материальных ресурсов (в том числе и информации);

Многие фирмы в развитых странах настолько чётко отработан производственный цикл, что фирма «живёт» без складов и каждая деталь (узел, полуфабрикат) поступает на сборку изделия в нужное время и нужном количестве.

Эта система обеспечения – единая электронная система, называемая on – line.

Пример: допустим «АвтоВАЗ» производит автомобили, а «Владимирский АП» производит детали – компоненты – приборы. Находясь в единой системе on – line, служба АП должна поставить в нужный час и минуту свои приборы. В противном случае, АП заплатит штраф и может лишиться рынка.

б) незавершённое производство – часть денежных средств, которые фирма должна тратить за время, когда тот или иной компонент находится в стадии общей сборки; в стадии начатой работы, но не завершенной;

в) расходы будущих периодов – растраты, которые имеют место на предприятии в настоящее время, но списание на себестоимость будет позднее;

Пример: Получение информации сегодня может быть использовано позднее, но деньги за неё заплачены сегодня.

г) готовая продукция на складе (на продаже в магазине) – т.е. произведённая продукция или услуга должна быть реализована.