Определение потребности предприятия в оборотных средствах. Экономическое содержание оборотного капитала, его кругооборот

Экономическое содержание оборотного капитала, его кругооборот

ТЕМА 3. ОБОРОТНЫЙ КАПИТАЛ ПРЕДПРИЯТИЯ

План:

1. Экономическое содержание оборотного капитала, его кругооборот.

2. Определение потребности предприятия в оборотных средствах.

3. Нормирование ОС по готовой продукции. Расчет норматива оборотных средств по готовой продукции.

4. Источники формирования оборотного капитала.

Любое предприятие, ведущее производственную или другую коммерческую деятельность, обладает определенным имуществом.

Это имущество выражается в виде:

- основного капитала: материальные активы (ОФ) + нематериальные активы (интеллектуальная собственность) + финансовые активы

и

- оборотного капитала – т.е. тех средств, которые обслуживают процесс хозяйственной деятельности предприятия и одновременно участвуют как в процессе производства, так и в процессе реализации продукции.

Понятия оборотный капитал и оборотные средства тождественны.

Оборотный капитал – величина финансовых источников, необходимых для формирования оборотных активов предприятия.

При отражении в балансе предприятия:

Актив	Пассив
Оборотные средства – раскрывают предметный состав имущества предприятия: оборотные активы + текущие активы	Оборотный капитал – показывает, какая величина финансовых средств вложена в хозяйственную деятельность: собственный капитал + заемный капитал

Основное назначение оборотных средств предприятия - обеспечение непрерывности и ритмичности процесса производства и реализации продукции.

Особенностью оборотного капитала является то, что он не расходуется, а авансируется в различные виды текущих затрат предприятия. Цель авансирования – создание необходимых материальных запасов, заделов незавершенного производства, готовой продукции и условий для ее реализации.

Авансирование означает, что использованные денежные средства возвращаются предприятию после завершения каждого производственного цикла, включающего: производство продукции – реализацию продукции – получение выручки от реализации продукции.

Именно из выручки от реализации продукции происходит возмещение авансированного оборотного капитала.

Оборотный капитал - совокупность денежных средств, авансированных для создания и использования оборотных производственных фондов и фондов обращения.

Оборотные средства предприятия подразделяются на две большие группы:

Оборотные средства
Оборотные производственные фонды – обслуживают процесс производства, являются ее материальной основой, в течении одного производственного цикла полностью переносят свою стоимость на вновь созданный продукт, изменяя при этом свою первоначальную форму.	Фонды обращения – не участвуют в процессе производства, их назначение – обеспечение ресурсами процесса обращения, обслуживание кругооборота средств предприятия.
Материализуются в: а) предметах труда (сырье, материалы, топливо, полуфабрикаты, комплектующие изделия и т.д.). б) средствах труда (в виде малоценных и быстроизнашивающихся предметах (МБП). в) незавершенном производстве. г) расходах будущих периодов.	К ним относятся: а) готовая продукция на складе, б) товары отгруженные, в) денежные средства, г) дебиторская задолженность, д) средства в прочих расчетах.

Эффективность деятельности предприятия во многом зависит от правильного определения потребности в оборотных средствах.

Завышение оборотных средств ведет к излишнему их отвлечению в запасы, возникают дополнительные затраты на хранение, складирование, на уплату налога на имущество.

Занижение оборотных средств может привести к перебоям в производстве и реализации продукции, к несвоевременному выполнению предприятием своих обязательств.

И в том и в другом случае – это приводит к потере выгоды.

Оптимальная обеспеченность оборотными средствам ведет к минимизации затрат, улучшению финансовых результатов, к ритмичности и слаженности работы предприятия.

Расчет потребности в собственных оборотных средствах осуществляется в процессе финансового планирования деятельности предприятия и заключается в расчете плановой величины собственных оборотных средств или норматива оборотных средств.

Нормирование - это установление оптимальной величины оборотных средств, необходимых для организации и осуществления нормальной хозяйственной деятельности предприятия.

К нормируемым ОС относятся:

- предметы труда;

- орудия труда;

- незаконченная продукция;

- расходы будущих периодов;

- готовая продукция на складе.

К ненормируемым ОС относятся:

- товары отгруженные;

- денежные средства;

- дебиторская задолженность.

По нормируемым оборотным средствам устанавливается норма (N) и норматив (H).

Норма оборотных средств (N) – это объем запаса по важнейшим товарно-материальным ценностям, необходимым предприятию для обеспечения нормальной, ритмичной работы.

Нормы устанавливаются в днях запаса и показывают длительность периода, обеспеченного данным видом запасов материальных ресурсов (например, норма запаса 24 дня, т.е. запасов должно быть столько, сколько обеспечит производство в течение 24 дней).

Норматив оборотных средств (Н) – денежное выражение планируемого запаса товарно-материальных ценностей, которое показывает минимально необходимую сумму денежных средств, которые требуются предприятию для обеспечения ритмичной работы.

Нормы и нормативы устанавливаются по следующим элементам нормируемых оборотных средств:

- производственным запасам;

- незавершенному производству и полуфабрикатам собственного изготовления;

- расходам будущих периодов;

- запасам готовой продукции на складе предприятия.

Существуют следующие методы расчета потребности предприятия в оборотных средствах: