Консолидированная финансовая отчетность: понятие и назначение

Тема 6: Консолидированная финансовая отчетность

В обращении в течении года

Обыкновенных акций, находящихся - 3232

Базовая прибыль на акцию 64640/3232 = 20 руб.

Рыночная стоимость 1 обыкновенной акции – 10 руб.

АО разместило до отчетного периода:

1. конвертируемые привилегированные 1000 шт.

акции с дивидендами (4 руб./на акцию),

каждая из которых конвертируется в 2

обыкновенные акции

2. 20% облигации, конвертируемые в обыкновенные 1000 шт.

акции номиналом 500 руб., каждая из которых

конвертируется в 5 обыкновенных акции.

3. заключен договор, дающий право на приобретение 100 шт.

у АО обыкновенных акций по цене 9 руб.

Прирост прибыли и прирост средневзвешенного количества акций

1. Конвертируемые привилегированные акции

- возможный прирост прибыли 1000*4руб. = 4000 руб.

- дополнительные акции 1000*2руб. = 2000 руб.

- прирост прибыли на дополнительную акцию 4000/2000 = 2 руб.

2. Конвертируемые облигации

- прирост прибыли на экономии на %-ах 500*1000*20% = 100 000

- увеличение расходов по налогам на прибыль 100000- (30%) = 70000

- дополнительное количество акций 1000*5 = 5000 руб.

- прирост прибыли на дополнительную акцию 70000/5000 = 14уб.

3. Исполнение договора

- прирост прибыли 0 руб.

- дополнительное количество акций без увеличения

активов (рыночная цена – цена размещения) * количество

акций, которые продаем и все делим на рыночную

стоимость акции (10- 9)* 10 / 1000 = 10руб.

- прирост прибыли на дополнительную акцию 0 руб.

Расчет разводненной прибыли:

1. исполнение договора

64640 +0/3232 + 10 = 19,94 руб. – имеется разводняющий эффект

2. Конвертируемые привилегированные

акции 64640 + 4000/ 3242 + 2000 = 13,09 руб.

3. Конвертируемые облигации

68640 + 70000/5242 +5000 = 13,54 – имеется антиразводняющий эффект

Разводняющая прибыль на акцию 13,09 руб. (т. е. минимум)

В пояснительной записке раскрывается информация: в результате какого события произошел дополнительный выпуск акции; дата выпуска дополнительных акций; основные условия выпуска: количество выпущенных дополнительных акций, в случае осуществления акционерами прав на приобретение или акций с частичной оплатой.

1. Консолидированная финансовая отчетность: понятие и назначение.
2. Порядок составления и представления консолидированной отчетности.

Крупные компании создают дочерние и зависимые общества для более выгодных экономических условий налогообложения, в целях увеличения прибыли, расширения сферы деятельности и т. д.

Инвесторы, приобретения акции желают получить полную информацию обо всех предприятиях. Поэтому основная цель консолидированных отчетов – предоставить деятельность материальной и дочерних фирм как единую хозяйственную единицу. Теория и практика составления консолидированных отчетов имеет существенное различие по странам.

Совет по международным стандартам и комиссия ЕС пытаются преодолеть эти различия. В настоящее время 7 МСФО прямо или косвенно посвящены вопросам консолидации. Целиком и полностью посвящена составлению консолидированной отчетности седьмая директива ЕС. Консолидированная отчетность должна быть подготовлена, если материнская компания проводит политику дочерней компании и обладает правом принятия решений в случае конфликта или фактически осуществляет общее руководство. Составление консолидированной отчетности представляет собой однозначно определенную процедуру: данные финансовых отчетов двух и более компании объединяются построчным сложением соответствующих активов и обязательств. Некоторые статьи в результате операции между материнской и дочерней компанией сальдируются. В целях исключения повторного счета по ряду операций используется метод устранения или элиминирование. Элиминирование выполняются только в ходе подготовки пояснительной отчетности и не отражаются в бухгалтерских регистрах материальной или дочерней компании никакие консолидированные учетные регистры не ведутся.

Состав консолидированной отчетности различаются по странам:

- В США компании публикуют консолидированный баланс, отчет о прибыли и убытках, отчет о движении ДС, но не публикуют отчет материнской компании.

- В Великобритании состав отчетности аналогичен США + отчет материнской компании.

Консолидированная отчетность: в соответствии с седьмой директивой ЕЭС включает:

- баланс

- отчет о прибыли и убытках

- отчет об изменении капитала

- примечание

- заключение аудитора

Однако в различных странах сохраняется национальные особенности по объему и структуре консолидированных отчетов.