В процессе выполнения работы необходимо выполнить следующие задания:
1) повторить основные положения организации процесса инвестиционного планирования телекоммуникационного оператора (приложение А);
2) изучить методику оценки экономической эффективности инвестиционного проекта с финансовой отдачей;
3) в соответствии с исходными данными (таблицы 2,3,4,5) и методикой расчета произвести оценку экономической эффективности инвестиционного проекта модернизации инфраструктуры базовых станций;
4) по результатам расчета заполнить таблицу с основными показателями проекта (образец представлен в таблице 1) и сделать вывод по расчетам.
Таблица 1 – Основные показатели проекта
Наименования показателя | Единица измерения | Значение показателя |
1 Капитальные вложения | тыс. руб. | |
2 Эксплуатационные затраты | тыс. руб. | |
3 Доходы | тыс. руб. | |
4 Чистая прибыль | тыс. руб. | |
5 Ставка дисконтирования | % | |
6 ЧТС | тыс. руб. | |
7 Срок окупаемости | лет | |
8 Рентабельность инвестиций | % | |
9 Внутренняя норма прибыли | % |
5) изучить содержание формы технико-экономического обоснования (ТЭО) инвестиционного проекта (приложение Б);
|
|
6) в соответствии с произведенным расчетом в технико-экономическом обосновании проекта заполнить раздел 2.2 «Обоснование спроса»;
7) в соответствии с произведенным расчетом в технико-экономическом обосновании проекта заполнить раздел 2.3 «Обоснование планируемого спроса на оказание услуг»;
8) в соответствии с произведенным расчетом в технико-экономическом обосновании проекта заполнить раздел 3.2 «Оценка инвестиций по проекту»;
9) в соответствии с произведенным расчетом в технико-экономическом обосновании проекта заполнить раздел 3.3 «Оценка текущих затрат по проекту»;
10) в соответствии с произведенным расчетом в технико-экономическом обосновании проекта заполнить раздел 4 анализ экономической эффективности проекта;
11) оформить курсовую работу в соответствии с заданным содержанием пояснительной записки и требованиями к оформлению.
Таблица 2 – Исходные данные для расчета объема услуг и доходов
Наименование показателя | Ед. изм. | Вариант | |||||||
Количество приемо-передатчиков (TRX) | |||||||||
– 1 год | ед. | ||||||||
– последующие годы | ед. | ||||||||
Количество месяцев эксплуатации базовых станций (БС) | |||||||||
– 1 год | мес. | ||||||||
– последующие годы | мес. | ||||||||
Существующие доходы от БС до начала реализации проекта | \ | ||||||||
– 1 год | тыс.руб. | 4 259,0 | 4 046,1 | 4 003,5 | 4 139,7 | 4109,9 | 4301,6 | 4429,4 | 4472,2 |
– последующие годы | тыс.руб. | 51 113,0 | 48 557,4 | 48 046,2 | 49 681,8 | 49324,1 | 51624,1 | 53157,5 | 53668,6 |
Максимальная загрузка 1 TRX: | |||||||||
голосовым трафиком | мин/мес. | 200 000,0 | 200 000,0 | 200 000,0 | 200 000,0 | 200 000,0 | 200 000,0 | 200 000,0 | 200 000,0 |
трафиком данных | Мб/мес. | 2 500,0 | 2 500,0 | 2 500,0 | 2 500,0 | 2 500,0 | 2 500,0 | 2 500,0 | 2 500,0 |
SMS-трафиком | ед./мес. | 12 500,0 | 12 500,0 | 12 500,0 | 12 500,0 | 12 500,0 | 12 500,0 | 12 500,0 | 12 500,0 |
Средний процент загрузки 1 TRX: | |||||||||
голосовым трафиком | % | 23,6 | 24,5 | 23,9 | 24,2 | 22,9 | 24,3 | 23,9 | 24,1 |
трафиком данных | % | 49,3 | 50,0 | 50,1 | 49,8 | 49,5 | 48,5 | 50,2 | 48,9 |
SMS-трафиком | % | 27,1 | 25,5 | 26,0 | 26,0 | 27,6 | 27,2 | 25,9 | 27,0 |
Средняя стоимость (АРРМ): | |||||||||
минуты голосового трафика | руб./мин | 1,27 | 1,29 | 1,28 | 1,3 | 1,26 | 1,27 | 1,29 | 1,3 |
мегабайта трафика данных | руб./Мб | 3,02 | 3,1 | 3,08 | 3,09 | 3,06 | 3,2 | 3,08 | 3,05 |
SMS-сообщения | руб./ед. | 0,70 | 0,8 | 0,9 | 0,70 | 0,9 | 0,60 | 0,8 | 0,6 |
Продолжение таблицы 2
|
|
Наименование показателя | Ед. изм. | Вариант | |||||||
Количество приемо-передатчиков (TRX) | |||||||||
– 1 год | ед. | ||||||||
– последующие годы | ед. | ||||||||
Количество месяцев эксплуатации базовых станций (БС) | |||||||||
– 1 год | мес. | ||||||||
– последующие годы | мес. | ||||||||
Существующие доходы от БС до начала реализации проекта | |||||||||
– 1 год | тыс.руб. | 4 216,4 | 4 039,1 | 4 169,6 | 4 199,4 | 4 139,7 | 4 375,8 | 4 429,4 | 4 531,4 |
– последующие годы | тыс.руб. | 50 601,9 | 48 966,1 | 50 039,6 | 50 997,4 | 49 681,8 | 51 123,7 | 53 157,2 | 53 471,2 |
Максимальная загрузка 1 TRX: | |||||||||
голосовым трафиком | мин/мес. | 200 000,00 | 200 000,0 | 200 000,0 | 200 000,0 | 200 000,0 | 200 000,0 | 200 000,0 | 200 000,0 |
трафиком данных | Мб/мес. | 2 500,00 | 2 500,0 | 2 500,0 | 2 500,0 | 2 500,0 | 2 500,0 | 2 500,0 | 2 500,0 |
SMS-трафиком | ед./мес. | 12 500,00 | 12 500,0 | 12 500,0 | 12 500,0 | 12 500,0 | 12 500,0 | 12 500,0 | 12 500,0 |
Средний процент загрузки 1 TRX: | |||||||||
голосовым трафиком | % | 23,9 | 24,1 | 22,9 | 24,3 | 23,6 | 24,5 | 23,9 | 24,2 |
трафиком данных | % | 50,2 | 48,9 | 49,5 | 48,5 | 49,3 | 50,0 | 50,1 | 49,8 |
SMS-трафиком | % | 25,9 | 27,0 | 27,6 | 27,2 | 27,1 | 25,5 | 26,0 | 26,0 |
Средняя стоимость (АРРМ): | |||||||||
минуты голосового трафика | руб./мин | 1,3 | 1,25 | 1,29 | 1,26 | 1,3 | 1,3 | 1,27 | 1,28 |
мегабайта трафика данных | руб./Мб | 3,05 | 3,22 | 3,18 | 3,10 | 3,09 | 3,1 | 3,2 | 3,28 |
SMS-сообщения | руб./ед. | 0,6 | 0,70 | 0,8 | 0,9 | 0,70 | 0,8 | 0,60 | 0,9 |
Таблица 3 – Исходные данные для расчета капитальные затрат
Наименование показателя | Ед. изм. | Вариант | |||||||
Строительно-монтажные работы | тыс. руб. | 7 179,0 | 6 798,0 | 6 727,0 | 6 942,0 | 6 870,0 | 7 293,0 | 7 371,0 | 7 514,0 |
Оборудование | тыс. руб. | 2 540,0 | 2399,0 | 2374,0 | 2450,0 | 2 425,0 | 2 576,0 | 2 602,0 | 2 652,0 |
Прочие затраты на проект | тыс. руб. | 805,0 | 800,0 | 792,0 | 817,0 | 808,0 | 859,0 | 867,0 | 884,0 |
Продолжение таблицы 3
Наименование показателя | Ед. изм. | Вариант | |||||||
Строительно-монтажные работы | тыс. руб. | 7 085,0 | 6 856,0 | 7 006,0 | 6 875,0 | 6 956,0 | 6 885,0 | 7 419,0 | 7 449,0 |
Оборудование | тыс. руб. | 2 501,0 | 2 420,0 | 2 473,0 | 2 427,0 | 2 455,0 | 2 430,0 | 2 618,0 | 2 629,0 |
Прочие затраты на проект | тыс. руб. | 834,0 | 807,0 | 824,0 | 809,0 | 818,0 | 810,0 | 873,0 | 876,0 |
Таблица 4 – Исходные данные для расчета эксплуатационные затрат
Наименование показателя | Ед. изм. | Вариант | |||||||
1 Нормативный срок амортизации объекта | лет | ||||||||
2 Затраты на электроэнергию на 1 приемопередатчик в месяц (TRX) | руб./мес. | 771,0 | 768,0 | 769,0 | 770,0 | 767,0 | 772,0 | 767,03 | 774,0 |
3 Норма отчислений в радиочастотные службы за частоты на 1 приемопередатчик | руб./мес. | 1 667,0 | 1 567,0 | 1 767,0 | 1 700,0 | 1 577,0 | 1 580,0 | 1 669,0 | 1 650,0 |
4 Объем трафика по зоновому завершению вызова на присоединенных операторов | |||||||||
– 1 год | тыс.мин./год | 961,3 | 914,2 | 907,5 | 932,2 | 919,1 | 974,8 | 988,2 | 1008,4 |
– последующие годы | тыс.мин./год | 11 535,5 | 10 958,7 | 10 843,3 | 11 189,1 | 11 028,1 | 11 697,1 | 11 858,2 | 12 054,6 |
Продолжение таблицы 4
|
|
Наименование показателя | Ед. изм. | Вариант | |||||||
5 Аренда помещений и прочие коммунальные расходы | тыс.руб./мес. | 288,3 | 273,8 | 271,1 | 280,2 | 275,6 | 291,2 | 297,5 | 302,7 |
6 Затраты на постгарантийное и сервисное обслуживание 1 TRX в месяц | руб./мес. | 704,0 | 668,8 | 661,8 | 684,3 | 679,4 | 713,4 | 723,7 | 739,2 |
7 Существующие расходы по базовым станциям, установленным до начала внедрения проекта: | |||||||||
– 1 год | тыс.руб. | 1 438,0 | 1 366,1 | 1 351,8 | 1 397,7 | 1 387,7 | 1 452,4 | 1 495,5 | 1 510,0 |
– последующие годы | тыс.руб. | 17 257,0 | 16 394,2 | 16 221,6 | 16 773,2 | 16 653,0 | 17 424,6 | 17 947,3 | 18 119,9 |
Продолжение таблицы 4
Наименование показателя | Ед. изм. | Вариант | |||||||
1 Нормативный срок амортизации объекта | лет | ||||||||
2 Затраты на электроэнергию на 1 приемопередатчик в месяц (TRX) | руб./мес. | 697,1 | 674,4 | 689,2 | 694,1 | 684,3 | 671,3 | 732,2 | 734,1 |
3 Норма отчислений в радиочастотные службы за частоты на 1 приемопередатчик | руб./мес. | 1 650,0 | 1 669,0 | 1 589,0 | 1 579,0 | 1 701,0 | 1 761,0 | 1 567,0 | 1 658,0 |
4 Объем трафика по зоновому завершению вызова на присоединенных операторов | |||||||||
– 1 год | тыс.мин./год | 951,7 | 920,9 | 941,1 | 947,8 | 934,4 | 958,2 | 999,8 | 1001,6 |
– последующие годы | тыс.мин./год | 11 420,1 | 11 051,4 | 11 293,3 | 11 374,1 | 11 212,5 | 11 457,6 | 11 996,7 | 12 019,9 |
5 Аренда помещений и прочие коммунальные расходы | тыс.руб./мес. | 285,4 | 276,2 | 282,3 | 284,3 | 280,2 | 285,9 | 299,8 | 300,4 |
Продолжение таблицы 4
Наименование показателя | Ед. изм. | Вариант | |||||||
6 Затраты на постгарантийное и сервисное обслуживание 1 TRX в месяц | руб./мес. | 697,0 | 674,4 | 689,2 | 694,1 | 684,3 | 710,3 | 732,6 | 733,6 |
7 Существующие расходы по базовым станциям, установленным до начала внедрения проекта: | |||||||||
– 1 год | тыс.руб. | 1 423,6 | 1 377,6 | 1 407,8 | 1 417,9 | 1 397,7 | 1 493,7 | 1 495,5 | 1543,2 |
– последующие годы | тыс.руб. | 17 084,4 | 16 532,2 | 16 894,6 | 17 015,4 | 16 773,8 | 17 191,3 | 17 947,3 | 17 980,1 |
Таблица 5 – Исходные данные для расчета прибыли
|
|
Наименование показателя | Ед. изм. | Вариант | |||||||
Налог на имущество | % | ||||||||
Налог на прибыль | % |
Продолжение таблицы 5
Наименование показателя | Ед. изм. | Вариант | |||||||
Налог на имущество | % | ||||||||
Налог на прибыль | % |