Оценки коэффициентов методом инструментальных переменных и их статистические свойства

На самом деле метод ИП является обобщением МНК, так как если регрессор не коррелирует с ошибкой, то его можно назвать инструментом для самого себя.

Основной метод оценки коэффициентов линейной регрессии по методу ИП – это двухшаговый метод наименьших квадратов (2SLS – two-step least squares):

1) Оцениваем вспомогательную регрессию на инструменты и вычисляем предсказанные значения .

2) Оцениваем регрессию на

Метод 2SLS даёт состоятельные оценки коэффициентов регрессии, асимптотически более эффективные, чем OLS-оценки.

Основные проблемы: 1) тесты на наличие проблемы эндогенности, 2) поиск «хороших» инструментов и проблема «слабых» инструментов.