Расчет полос Боллинжера

 

· Центральная полоса - представляет собой скользящее среднее, которое может быть простым, взвешенным, экспоненциальным или скользящим другого типа:

 

Central Line = Moving Average;

 

· Верхняя полоса представляет собой скользящее среднее + (коэффициент x среднеквадратическое отклонение):

 

Upper Band = Moving Average + (K * Standard Deviation);

 

· Нижняя полоса представляет собой скользящее среднее - (коэффициент x среднеквадратическое отклонение):

 

Lower Band = Moving Average + (K * Standard Deviation).

 

Среднеквадратическое отклонение (Standard Deviation) вычисляется по формуле:

 

 

где: P - цена актива, N - количество периодов для расчета.

 

 

Анализ графиков с использованием коридора стандартного отклонения Д. Боллинжера является самостоятельным и оригинальным методом, который позволяет оценить волатильность рынка, а также определить начало сильных движений на рынке. В сочетании с другими инструментами анализа индикатора дает трейдеру возможность использовать широкий набор торговых стратегий.

 

Джон Боллинжер выделил следующие характеристики своего индикатора:

 

· Движение графика цены с наружной стороны полос, может сигнализировать о продолжении тренда;

· Если за подъемами и падениями за пределами полосы следуют подъемы и падения внутри полосы, возможен разворот тренда;

· Движение цены начатое от одной из границ полосы, стремиться достичь противоположной полосы;

· Резкие колебания цен обычно происходят после сужения полосы, соответствующего снижению волатильности. Опыт показывает, что сильные движения цен происходили после сужения полос примерно до одного и того же уровня;

· Исследования индикатора на внутридневных интервалах на рынке акций показали, что в большинстве случаев за линию Боллинжера выходят не более четырех баров подряд, после чего следует откат. При окончании формирования четвертого бара, которые подряд пробивают линию Боллинжера, обычно рекомендуют открывать позицию против тренда;

· Полосы Боллинжера успешно играют роль линий поддержки и сопротивления. Считается, что 95% цен должно находиться внутри образованного ценового коридора, и 5% - выходить за пределы этих линий. Выход цены из узкого коридора полосы Боллинжера вверх - это сигнал к покупке, вниз - сигнал к продаже.

 

Д. Боллинжер рекомендует использовать коэффициент для Standard Deviation равный 2.

 

Наиболее признанными и распространенными являются следующие торговые методы полос Боллинжера:

 

· Торговля на удалении цены от центральной линии в моменты уверенного их пересечения. Если цена пересекла свою центральную скользящую снизу вверх, то происходит покупка, целью которой является уровень немного ниже верхней полосы. Если цена пересекла центральную скользящую среднюю сверху вниз, то происходит продажа, целью которой является уровень немного выше нижней полосы Боллинжера.

· Торговля против выхода цены из полосы к средней. Согласно этой торговой тактике позиция открывается против движения за полосу Боллинжера через определенное время после состоявшегося прорыва. После прорыва нижней полосы, открывается позиция на покупку, после прорыва верхней полосы открывается позиция на продажу.

· Еще один способ использования индикатора Боллинжера - это использование крайних полос как уровней поддержки и сопротивления. Полосы строятся так, что они образуют уровни поддержки/сопротивления для цен. Можно торговать от этих уровней. При приближении к верхнему уровню сопротивления надо продавать, а при приближении к нижнему уровню поддержки покупать.

 

Сами варианты использования индикатора зависят от рынка, на котором они используются, и все они должны быть протестированы прежде, чем применять их на реальных деньгах. Необходимо помнить, что сами методы были разработаны давно и для рынка акций, а не для рынков валют.

 

Из недостатков полос Боллинжера можно выделить высокую субъективность, недостаточность выборки данных при настройке на рекомендуемые порядки средних, что занижает статистическую значимость данных, а при больших порядках теряется чувствительность индикатора. Сам автор метода указывает на возможную неприменимость полос на неликвидных рынках и рынках с низкой активностью.

 

5. ИндикаторADX (Average Directional Index)

 

Индикатор Индекс Среднего Направления Движения (Average Directional Index –ADX), разработанный Дж. Уэллс Уайлдер (J. Welles Wilder), относится к классу осцилляторов. И служит для определения силы тренда (будет ли тренд развиваться дальше или будет постепенно ослабевать). Индикатор ADX позволяет анализировать тенденции рынка и принимать торговые решения, в том числе и на рынке Forex. Значения ADX колеблются в диапазоне от 0 до 100. Несмотря на то, что движения индикатора ADX находится в диапазоне от 0 и до 100, движение выше отметки в 60 происходит достаточно редко. Значение ниже 20 сигнализирует о слабом тренде, значение выше 40 сигнализирует о сильном тренде. Данные выше 40 могут показывать, как сильный нисходящий, так и сильный восходящий тренд. Индикатор ADX также используется для определения потенциальных изменений на рынке. Когда показания индикатора переходят границу 20 снизу вверх - это может говорить об изменении тренда и дальнейшем его развитии. Когда индикатор показывает значение меньше 40, падая с более высокого уровня, это может означать то, что тренд потерял силу.

 

Индикатор ADX выведен из двух других, которые также разработаны Уайлдером. Одининдикаторназывается Positive Directional Indicator (+DI), второйиндикаторэто- Negative Directional Indicator (-DI). На выбранном временном промежутке +DI показывает силу движений вверх, а -DI наоборот показывает силу движений вниз за определенный период.

 

Расчет ADX

 

· Рассчитывается положительное и отрицательное направленное движение - +DM_i и -DM_i

 

eсли High_i (максимум текущего бара) > High_i-1 (максимум предыдущего бара),
то +DM_i = High_i - High_i-1,
иначе +DM_i = 0

 

eсли Low_i (минимум текущего бара) < Low_i-1 (минимум предыдущего бара),
то -DM_i = Low_i-1 - Low_i,
иначе -DM_i = 0

 

если +DM_i > -DM_i,
то -DM_i = 0

 

если -DM_i > +DM_i,
то +DM_i = 0

 

если +DM_i = -DM_i,
то +DM_i = 0, -DM_i = 0

 

· Определяется истинный диапазон - TR_i (True Range)

 

TR = максимальному из модулей трех значений
|High - Low|, |High - Close_i-1|, |Low - Close_i-1|,

 

где, Close_i-1 - цена закрытия предыдущего периода.

 

Примечание: на Forex в отсутствии ценовых разрывов максимальным в большинстве случаев будет |High - Low|.

 

· Определяется индикатор положительного направления и индикатор отрицательного направления - +DI_i и -DI_i (Directional Index)

 

+DI_i = Exponential Moving Average_i (+SDI, N),
-DI_i = Exponential Moving Average_i (-SDI, N),

 

еслиTR_i ≠ 0,
то+SDI_i = +DM_i / TR_i,
-SDI_i = -DM_i / TR_i

 

если TR_i = 0,
то +SDI_i = 0,
-SDI_i = 0

 

· Определяется среднее направленное движение - ADX_i

 

ADX_i = Exponential Moving Average_i (DX, N)

 

где, DX_i вычисляется по формуле:

 

DX_i = 100 x ((+DI) – (-DI)) / ((+DI) + (-DI))

 

Индикатор ADX выглядит следующим образом: