Суммирование прибылей и убытков от разных видов деятельности и полученных (понесенных) в разные периоды времени

В силу самой природы предпринимательства, фирмы подвержены риску. Как уже говорилось выше (см. раздел 1.2.3. данной главы), теоретически налоговая система не должна дискриминировать рисковые предприятия, которые могут понести убытки, режим для убытков должен быть симметричным режиму для прибыли. Другими словами, если прибыльные фирмы платят налоги, то убыточные фирмы должны были бы получать налоговое возмещение. Обычно практикуется предоставление некоторых скидок для убыточных фирм, но не совершенная налоговая вычитаемость убытков. Полная вычитаемость убытков привела бы к потерям, поскольку при полной вычитаемости возможны злоупотребления, а контроль потребовал бы высоких издержек (см. Chua, 1995, p.141). То есть результатом могло бы быть снижение доходов бюджета, если не растут ставки налога и усилия налоговой администрации, или рост затрат, связанных со сбором налога, в конечном счете либо потребовалось бы увеличить ставки налогов, либо снизить расходы на нужды, не связанные с налоговым администрированием.

Неполной вычитаемостью убытков служит принятое в большинстве налоговых систем разрешение переносить налоговые убытки вперед (то есть суммировать убытки с прибылями будущих периодов) в течение неопределенного или фиксированного промежутка времени. Такие убытки, однако, переносятся без процента. Перенос вперед с процентом мог бы быть эквивалентен в терминах текущей стоимости немедленному возмещению. Так как текущая стоимость убытков, перенесенных вперед без процента, уменьшается со временем, будущие налоговые сбережения, полученные на таких условиях, будут также со временем снижаться.

Некоторые страны, разрешают ограниченный перенос убытков назад. Возможность переноса убытков назад обычно ограничена и разрешается только тем убыточным фирмам, которые в течение ряда лет до понесения убытка платили некоторые налоги. Если налоговые убытки (убытки по результатам налогового учета) текущего года не больше, чем сумма налогов, уплаченных ранее (обычно в течение срока, ограниченного тремя или пятью годами), фирма, которой разрешено перенести назад ее убытки, получает налоговое возмещение от налоговых властей. Это ограниченное условие для налоговых убытков, так как может оказаться, что текущий убыток фирмы будет особо большим, превышающим потенциальный перенос назад. Или налоговые убытки могут следовать в течение ряда последовательных лет, также превышая возможности возмещения.

Убытки, которые в силу их величины невозможно перенести назад, обычно разрешается перенести вперед. Хотя перенос убытков назад может отражаться на бюджете правительства, их главным недостатком является невыгодное положение вновь созданных фирм в сравнении с давно функционирующими, так как новые фирмы не могут воспользоваться этой возможностью.

Неполная вычитаемость убытков ослабляет стимулы фирмы к инвестированию. Издержки инвестирования фирмы возрастают, если нет возможности вычесть амортизацию (фактический износ) из выручки для налоговых целей тогда, когда она возникает. В случае налоговых убытков фирмы, если возмещение несовершенно, накопленные амортизационные начисления не могут быть реализованы немедленно, хотя скидка будет сделана позже. Текущая стоимость вычета убытков, перенесенных вперед без процента, в частности, амортизации, снижается. Результатом может быть изменение инвестиционных планов некоторых фирм.

Неполная вычитаемость убытков влияет и на финансовую структуру фирмы, потому что текущая стоимость вычитаемых процентных издержек финансирования снижается. Поэтому фирма с налоговыми убытками с меньшей вероятностью предпочтет долговое финансирование, чем прибыльная. Наоборот, смягчение условий для налоговых убытков стимулирует большие корпоративные заимствования.

2. Международный опыт взимания налога
на доходы корпораций

Международный опыт налогообложения доходов корпораций (и аналогичного ему налогообложения прибыли предприятий) богат и разнообразен. Выбор примеров из практики различных стран обусловлен, во-первых тем, что мы старались отразить использование наиболее интересных с нашей точки зрения подходов к налогообложению корпораций, а также проиллюстрировать применение данного налога как в развитых, так и развивающихся странах. Кроме того, в число рассматриваемых стран включена Эстония, представляющая пример страны, образовавшейся из бывшей республики СССР и успешно осуществляющей экономические реформы.