№ п.п. | Системы фин. планирования | Формы реализации результатов | Период планирования |
| Прогнозирование финансовой деятельности | Разработка финансовой стратегии и финансовой политики по основным направлениям финансовой деятельности (наиболее сложная система) | Max до 3-х лет |
| Текущее планирование | Разработка текущих финансовых планов по отдельным аспектам финансовой деятельности | 1 год |
| Операционное планирование финансовой деятельности | Разработка и доведение до исполнителей операционных плановых заданий по всем вопросам финансовой деятельности (бюджетов, платежных календарей…) | 1 кв.- месяц |
Системы финансового прогнозирования базируются на финансовой идеологии, т.е. основополагающих принципах осуществления финансовой деятельности и финансовом менталитете учредителей и менеджеров.
1). Финансовая стратегия – система долгосрочных целей финансовой деятельности определяющих его финансовую идеологию и наиболее эффективные пути их достижения. Её разработка осуществляется в условии неопределённости.
|
|
Выделяют 4 уровня неопределённости:
§ Достаточно ясное будущее (можно легко получить информацию для прогнозирования)
§ Альтернативное будущее
§ Диапазон будущих событий
§ Абсолютная независимость.
Формируют 3 типа стратегий:
§ Создание будущего – принятие активных мер по изменению сложившейся стабильности в свою пользу.
§ Адаптация к будущему – позиционирование своего продукта, технологий заблаговременно до возможного изменения ситуации.
§ Закрепление права на игру – немедленные, невозвратимые, небольшие или большие инвестиции ради занимаемого среднего положения и получения преимуществ в будущем.
Формируют 3 варианта действий:
§ Большие ставки – крупные инвестиции поглощения, отсюда: победа или поражение.
§ Опцион (цель) – страхование больших ставок или минимизация убытков при неблагоприятном развитии событий.
§ Беспроигрышные действия – закрытие предприятия.
2). Финансовая политика – форма реализации финансовой идеологии и финансовой стратегии в разрезе наиболее важных аспектов финансовой деятельности на отдельных этапах их осуществления.
Элементы финансовой политики:
§ Определение центра доходов хозяйствующего субъекта – подразделение, которое приносит предприятию максимальные доходы.
§ Определение центра расходов хозяйствующего субъекта – подразделение малорентабельное или убыточное, но играющее важную роль в производственно-сбытовом процессе.
Для этого используют:
§ Правило Парето
§ Правило ABC – анализа. Применителен к продажам:
- важнейшая клиентура: A - 15% по численности, её значимость в конкретном результате/доходах/прибыли, составляющих примерно 65%;
|
|
- важная клиентура: B – 20% по численности и 20% в конкретном результате;
- мелкая клиентура: C -?
Текущие финансовые планы по отдельным аспектам финансовой деятельности:
§ План доходов и расходов по операционной деятельности. Цель: определение суммы чистой прибыли от операционной деятельности.
§ План доходов и расходов по инвестиционной деятельности. Цель: определение объёма потребностей в финансовых ресурсах для реализации намеченных инвестиционных программ, а также возможностей поступления этих ресурсов в процессе осуществления инвестиционной деятельности.
§ Кассовый план – план поступления и расходования денежных средств. Цель: обеспечение постоянной платёжеспособности предприятия в планируемом периоде.
§ Балансовый план – прогнозный балансовый отчёт; определяют результаты прогнозирования состава активов и структуры используемых финансовых средств на конец планового периода. Цель: определение необходимого прироста отдельных видов активов, формирование оптимальной структуры капитала, обеспечивающей финансовую устойчивость в планируемом периоде.
Исходная информация планирования:
§ Фин.стратегия
§ Фин.политика
§ Планируемые объёмы производства и РП
§ Система норм и нормативов
§ Система ставок налоговых платежей
§ Действующая система норм амортизационных отчислений
§ Результаты за предшествующий период.
Планы «можно» разрабатывать в 3-х вариациях:
§ Оптимистический
§ Пессимистический
§ Реалистичный.
Система операционного планирования финансовой деятельности – разработка комплекса краткосрочных плановых заданий по финансовому обеспечению направлений деятельности предприятия.
Главная форма планового задания: бюджет – операционно-финансовый план краткосрочного периода (квартал/месяцц), отражающий расходы и поступления денежных средств в процессе осуществления деятельности. Он детализирует показатели текущих финансовых планов и является основным документом, доводимым до центров ответственности (доходов/расходов).
2 основные задачи бюджетирования:
§ Определение объёма и состава расходов, связанных с деятельностью структурных подразделений.
§ Обеспечение покрытие расходов с указанием источников фин.ресурсов.
Процесс бюджетирования носит непрерывный/скользящий характер.
Классификация бюджетов:
1). По сферам деятельности:
§ Операционной
§ Инвестиционной
§ Финансовой.
2). По видам затрат:
§ Текущий
§ Капитальный.
3). По номенклатуре затрат:
§ Функционированный (по 1-2 статьям)
§ Комплексный
4). По методам разработки
§ Стабильный (не изменяется в зависимости от изменения объемов)
§ Гибкий
§