Финансовые инструменты: признание и измерение (МСФО 39)

Цель - Установить принципы признания, прекращения признания и оценки финансовых активов и обязательств. Краткое описание.

1. Все финансовые активы и обязательства, включая все производные инструменты (деривативы) и некоторые встроенные производные инструменты, признаются в отчете о финансовом положении.

2. Финансовые инструменты первоначально оцениваются по справедливой стоимости на дату приобретения или выпуска. Как правило, справедливая стоимость равна фактической стоимости приобретения, но в некоторых случаях требуется ее корректировка.

3. Предприятие вправе учитывать обычные сделки купли-продажи ценных бумаг на рынке либо на дату заключения сделки, либо на дату проведения расчетов. Учетная политика должна применяться последовательно. Если используется учет по дате расчетов, то МСФО 39 требует признания изменений в стоимости ценных бумаг, произошедших с момента заключения сделки до даты расчетов.

4. Для целей оценки финансовых активов после первоначального признания Стандарт классифицирует финансовые активы по следующим четырем категориям:

- займы и дебиторская задолженность;

- финансовые вложения, удерживаемые до погашения, такие как долговые ценные бумаги и подлежащие обязательному выкупу привилегированные акции, которые предприятие намеревается и имеет возможность удерживать до погашения. Если предприятие продает досрочно какие-либо финансовые вложения, удерживаемые до погашения (кроме исключительных случаев), то оставшиеся финансовые вложения, удерживаемые до погашения, должны быть переведены в состав финансовых активов, имеющихся в наличии для продажи (4-я категория настоящего списка), и учитываться в течение как текущего, так и двух последующих отчетных периодов;.

- финансовые активы, оцениваемые по справедливой стоимости через прибыли и убытки, в том числе предназначенные для торговли (извлечения прибыли в краткосрочной перспективе), и любые другие финансовые активы, которые обозначит предприятие (вариант учета по справедливой стоимости).

Производные финансовые активы всегда включаются в данную категорию, за исключением инструментов, обозначенных в качестве инструментов хеджирования.

- финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи, — это все финансовые активы, которые не попадают в три вышеуказанные категории. Сюда входят все вложения в долевые ценные бумаги, не оцениваемые по справедливой стоимости через прибыли и убытки. Кроме того, предприятие может включить в эту категорию займы и дебиторскую задолженность.

5. Применение варианта учета по справедливой стоимости (3-я категория настоящего списка) возможно только для финансовых инструментов, которые при принятии к учету отвечают хотя бы одному из следующих условий:

- выбор варианта учета по справедливой стоимости приводит к устранению учетного несоответствия, которое в противном случае могло бы возникнуть при оценке стоимости активов и обязательств или признании связанных с ними прибылей и убытков при использовании других вариантов учета;

- финансовые инструменты являются частью портфеля финансовых активов, обязательств или объединенного портфеля финансовых активов и финансовых обязательств, если руководство осуществляет управление портфелем и оценивает соответствующие финансовые результаты на основе изменений справедливой стоимости согласно утвержденной стратегии управления рисками или инвестиционной стратегии;

- финансовые инструменты содержат один или несколько встроенных производных инструментов, за исключением случаев, когда встроенный производный инструмент не приводит к существенному изменению денежных потоков по инструменту в целом или когда без проведения детального анализа очевидно, что отдельный учет такого инструмента не разрешен стандартом.

6. Некоторые финансовые активы могут быть реклассифицированы из категории активов, учитываемых по справедливой стоимости через прибыли и убытки или предназначенных для торговли, если они отвечают особым критериям (см. поправки, выпущенные в октябре 2008 года, ниже).

7. После первоначального признания:

— все финансовые активы из 1-й и 2-й категорий, указанных выше, оцениваются по амортизированной стоимости и проверяются на обесценение;

— все финансовые активы из 3-й категории, указанной выше, учитываются по справедливой стоимости с отнесением изменений на прибыли и убытки;

— все финансовые активы из 4-й категории, указанной выше, в отчете о финансовом положении показываются по справедливой стоимости с отнесением изменений в прочий совокупный доход, за исключением убытков от обесценения, процентного дохода, рассчитанного с использованием метода эффективной процентной ставки, а также положительных и отрицательных курсовых разниц по монетарным статьям. Если справедливая стоимость таких активов не может быть надежно оценена, то актив учитывается по первоначальной фактической себестоимости с проведением проверки на обесценение.

8. После приобретения большинство финансовых обязательств учитывается по амортизированной стоимости.

Следующие виды обязательств оцениваются по справедливой стоимости с отнесением ее изменений на прибыли и убытки:

— обязательства по производным инструментам (если они не обозначены в качестве инструментов хеджирования и хеджирование эффективно);

— обязательства, предназначенные для торговли (например, краткосрочных продаж);

— любые обязательства, которые предприятие при их эмиссии обозначит как оцениваемые по справедливой стоимости через прибыли и убытки (вариант учета по справедливой стоимости — см. выше).

9. Справедливая стоимость — это сумма, которая может быть получена в обмен на актив или уплачена в погашение обязательства в сделке между хорошо осведомленными, независимыми сторонами, желающими ее совершить.

Алгоритм определения справедливой стоимости по МСФО 39 таков:

— котируемая цена на активном рынке (имеет приоритет);

— при невозможности определения котируемой цены на активном рынке необходимо использовать метод оценки, максимально основанный на рыночных данных и включающий информацию о недавно заключенных сделках между независимыми сторонами, текущей справедливой стоимости практически идентичных финансовых инструментов, анализ дисконтированных денежных потоков или модели оценки опционов.

10. Стандарт устанавливает условия определения даты списания финансового актива или обязательства из отчета о финансовом положении (прекращения признания). Прекращение признания финансового актива не допускается, если передающая сторона (1) сохраняет за собой практически все риски и выгоды, связанные с передаваемым активом или его частью, или (2) сохраняет за собой контроль над активом или его частью, и не передает и не сохраняет практически все риски и выгоды, связанные с этим активом.

11. Учет хеджирования (взаимозачет изменений справедливой стоимости инструмента хеджирования и объекта хеджирования в прибылях и убытках одного и того же отчетного периода) допускается в определенных обстоятельствах при условии, что отношения хеджирования четко обозначены, задокументированы, измеримы и эффективны. Стандарт выделяет три типа хеджирования:

— хеджирование справедливой стоимости: если предприятие хеджирует изменения справедливой стоимости признанного актива, обязательства или обязывающего соглашения, то изменения справедливой стоимости инструмента хеджирования и объекта хеджирования по обозначенному риску отражаются в отчете о прибылях и убытках по мере возникновения;

— хеджирование денежных потоков: если предприятие хеджирует изменения будущих денежных потоков, связанных с признанным активом, обязательством, высоковероятной прогнозируемой сделкой или (в определенных случаях) с обязывающим соглашением, то изменение справедливой стоимости инструмента хеджирования включается в прочий совокупный доход (в той мере, в которой хеджирование является эффективным) до даты реализации хеджированных денежных потоков;

— хеджирование чистых инвестиций в зарубежную деятельность: учитывается как хеджирование денежных потоков.

12. Хеджирование валютного риска по обязывающему соглашению может учитываться либо как хеджирование справедливой стоимости, либо как хеджирование денежных потоков.

13. Валютный риск по прогнозируемой высоковероятной сделке между предприятиями группы может быть классифицирован в консолидированной финансовой отчетности как объект хеджирования денежных потоков при условии, что сделка осуществляется в валюте, отличной от функциональной валюты предприятия, заключающего эту сделку, и что изменение валютного курса по хеджируемой сделке окажет влияние на консолидированный финансовый результат.

14. Если хеджирование прогнозируемой сделки между предприятиями группы соответствует критериям учета хеджирования, то любые прибыли и убытки, отражаемые в прочем совокупном доходе в соответствии с правилами учета хеджирования МСФО 39, должны быть перенесены в прибыли и убытки того отчетного периода или периодов, в котором изменения валютного курса по хеджируемой сделке влияют на прибыли и убытки.

15. Поправки, внесенные в октябре 2008 года, позволяют предприятиям (в редких случаях) реклассифицировать непроизводные финансовые активы из категории активов, учитываемых по справедливой стоимости через прибыли и убытки, и категории предназначенных для торговли. Поправки содержат критерии реклассификации и требования к оценке на дату реклассификации и после нее.

16. Поправки, внесенные в марте 2009 года, запрещают реклассифицировать активы, учитываемые по справедливой стоимости через прибыли и убытки, предприятиям, которые при реклассификации не могут отдельно оценить встроенный производный инструмент. В таких случаях весь (комбинированный) финансовый и инструмент продолжает классифицироваться как актив, учитываемый по справедливой стоимости через прибыли и убытки.

17. При соблюдении определенных условий портфельное хеджирование риска изменения процентной ставки (хеджирование общей стоимости, а не конкретного актива или обязательства) может быть классифицировано как «хеджирование справедливой стоимости».