Анализ платежеспособности предприятия

Одним из важнейших критериев финансового состояния предприятия, является его платежеспособность. Платежеспособность означает наличие у предприятия денежных средств и их эквивалентов, достаточных для расчетов по кредиторской задолженности, требующей немедленного погашения. Таким образом, основными признаками платежеспособности являются: а) наличие в достаточном объеме средств на расчетном счете; б) отсутствие просроченной кредиторской задолженности. Платежеспособность – важнейшее условие кредитоспособности, которая означает наличие у организации предпосылок для получения кредита, способность возвратить его в срок.

Анализ платежеспособности необходим не только для предприятия с целью оценки и прогнозирования финансовой деятельности, но и для внешних партнеров.

Оценка платежеспособности осуществляется на основе характеристики ликвидности текущих активов, то есть времени, необходимого для превращения их в денежную наличность. Понятие платежеспособности и ликвидности очень близки, но второе более емкое. От степени ликвидности баланса зависит платежеспособность. В то же время ликвидность характеризует не только текущее состояние расчетов, но и на перспективу.

Анализ платежеспособности необходим:

· самому предприятию при оценке и прогнозировании финансовой деятельности;

· банкам для подтверждения кредитоспособности заемщика;

· партнерам для выяснения финансовых возможностей предприятия при представлении коммерческого кредита или отсрочки платежа.

Анализируя состояние платежеспособности предприятия, необходимо рассматривать причины финансовых затруднений, частоту их образования и продолжительность просроченных долгов. Причинами неплатежеспособности могут быть:

· невыполнение плана по производству и реализации продукции;

· повышение себестоимости;

· невыполнение плана прибыли, и как результат – недостаток собственных источников самофинансирования предприятия;

· высокий процент налогообложения;

· отвлечение средств в дебиторскую задолженность;

· вложение в сверхплановые запасы.

Платежеспособность предприятия тесно связана с понятием кредитоспособности. Кредитоспособность - это такое финансовое состояние, которое позволяет получить кредит и своевременно его погасить.

При оценке кредитоспособности учитывается репутация заемщика, размер и состав его имущества, состояние экономической и рыночной конъюнктуры, устойчивость финансового состояния.

В ходе анализа изучается текущая и перспективная платежеспособность. Определение текущей платежеспособности осуществляется по данным баланса. При этом сопоставляют сумму платежных средств и сумму срочных обязательств. Превышение платежных средств над внешними обязательствами свидетельствует о платежеспособности предприятия.