Пример 2. Факторинговая компания устанавливает комиссионные в размере 3% и дает ссуду предприятию в размере до 75% от дебиторской задолженности, покупаемой за

Факторинговая компания устанавливает комиссионные в размере 3% и дает ссуду предприятию в размере до 75% от дебиторской задолженности, покупаемой за дополнительный 1% в месяц. Ежемесячно формирующаяся дебиторская задолженность (продажи в кредит) составляет 400 000 руб. в месяц. В результате договора факторинга предприятие экономит 6 500 руб. в месяц на затратах отдела по работе с дебиторами и безнадежных долгах в размере 2% от продаж в кредит.

Банк XYZ предложил предприятию свои условия проведения факторинга, согласно которым он предоставит ссуду до 75% от дебиторской задолженности; ставка в 2% в месяц плюс 4% начислений за работу с дебиторской задолженностью, в счет которой выдается ссуда. Средняя длительность коммерческого кредита составляет 30 дней. Если компания хочет получить максимально возможную ссуду в месяц, следует ли ей работать с факторинговой компанией, или переключиться на работу с банком XYZ

Решение (таблица 41):

Таблица 41

Затраты по факторингу:
Покупаемая дебиторская задолженность Комиссионные фактора:	12 000 руб.
Процент за ссуду:	3 000 руб.
Итого затраты	15 000 руб.
Стоимость банковского финансирования:
Процент:	6 000 руб.
Начисления за работу с дебиторской задолженностью:	12 000 руб.
Дополнительные затраты из-за не использования факторинга:
Затраты отдела по работе с дебиторами (кредитованию)	6 500 руб.
Безнадежные долги:	8 000 руб.
Итого затраты	32 500 руб.