Нормативная база денежно-кредитной политики в России

В настоящее время правовой основой денежно-кредитной политики в России является Федеральный закон «О Центральном Банке РФ» с изменениями от 31 июля 1998 г. Закон предусматривает ежегодное представление в Государственную Думу не позднее 1 декабря основных направлений единой денежно-кредитной политики на предстоящий год (ст.44).

Кроме Закона проведение денежно-кредитной политики регламентируется дополнительными нормативными актами, такими, как Положение «Об обязательных резервах кредитных организаций, депонируемых в Центральном Банке РФ» от 30 марта 1996 г. (с последними изменениями от 25 февраля 1998 г.), Инструкция №1 «О порядке регулирования деятельности банков» от 1 октября 1997 г. (с последними изменениями от 18 августа 1998 г.), Положение «О методике расчета собственных средств (капитала) кредитных организаций» от 1 июня 1998 г. и другие, а также Федеральным Законом «О валютном регулировании и валютном контроле» от 9 октября 1992 г.

При разработке Основных направлений денежно-кредитной политики Банк России исходит из того, что в России с начала проведения радикальных экономических реформ основная цель экономической политики достигается прежде всего путем ограничения совокупного спроса.

Для решения этой проблемы Федеральным законом о Банке России (ст. 35) применяются следующие инструменты и методы:

- процентные ставки по операциям Банка России;

- нормативы обязательных резервов, депонируемых в Банке России (резервные требования);

- операции на открытом рынке;

- рефинансирование банков;

- валютное регулирование;

- установление ориентиров роста денежной массы;

- прямые количественные ограничения.

Закон предусматривает, что Банк России может устанавливать одну или несколько процентных ставок по различным видам операций или проводить процентную политику без фиксации процентных ставок. Причем процентные ставки Банка России представляют собой минимальные ставки, по которым он осуществляет свои операции. В Законе подчеркивается, что Банк России использует процентную политику для воздействия на рыночные процентные ставки в целях укрепления рубля (ст.37).

Законом (ст. 38) предусмотрены условия применения обязательных резервов:

- размер обязательных резервов в процентном отношении к обязательствам кредитной организации, а также порядок их депонирования в Банке России устанавливается Советом директоров;

- нормативы обязательных резервов не могут превышать 20% обязательств кредитной организации и могут быть дифференцированы для различных кредитных организаций;

- нормативы обязательных резервов не могут быть единовременно изменены более чем на пять пунктов;

- при нарушении нормативов обязательных резервов Банк России имеет право взыскать в бесспорном порядке с кредитной организации сумму недовнесенных средств, а также штраф в установленном им размере, но не более двойной ставки рефинансирования;

- при отзыве лицензии на совершение банковских операций депонированные в банке средства перечисляются на счет ликвидационной комиссии (ликвидатора) или конкурсного управляющего и используются в установленном порядке.

Применение данного инструмента денежно-кредитной политики основывается также на Положении «Об обязательных резервах кредитных организаций, депонируемых в Центральном Банке РФ» от 30.03.96 г. (с последними изменениями от 19.03.99 г.).

Данный документрегламентирует следующие основные положения:

- регулированию подлежат все кредитные учреждения (включая небанковские кредитные организации (НКО), имеющие лицензию на осуществление банковских операций);

- регулирование осуществляют территориальные учреждения (расчетно-кассовые центры) Банка России по месту нахождения головной кредитной организации;

- сроки и периодичность предоставления документов по расчетам сумм обязательных резервов кредитными организациями и их регулирования;

- условия депонирования обязательных резервов (не допускается покрытие обязательных резервов различными видами приносящих доход активов, счета, на которых депонируются обязательные резервы, являются беспроцентными);

- порядок расчета обязательных резервов;

- осуществление контроля Банка России за выполнением кредитными организациями обязательных резервных требований.

Закон предусматривает проведение Банком России операций на открытом рынке. В ст. 39 отмечается, что Банк России проводит операции на открытом рынке с казначейскими векселями, государственными облигациями и прочими государственными ценными бумагами. Банком могут совершаться наличные, срочные сделки с данными ценными бумагами, а позднее - обратные сделки.

Закон предусматривает также рефинансирование, под которым понимается кредитование Банком России банков, в том числе учет и переучет векселей (ст.40).

Банку России также разрешено проводить валютные интервенции для воздействия на курс рубля и на суммарный спрос и предложение денег (ст. 41).

Банк России может применять и прямые количественные ограничения, под которыми понимается установление лимитов на рефинансирование банков, проведение кредитными организациями отдельных банковских операций. Причем Банк России вправе применять количественные ограничения в исключительных случаях в целях проведения единой государственной денежно-кредитной политики только после консультаций с Правительством РФ (ст. 42).

Банку России разрешено устанавливать ориентиры роста одного или нескольких показателей денежной массы исходя из основных направлений единой государственной денежно-кредитной политики (ст. 43). Следует сразу отметить некоторое несоответствие данного инструмента денежно-кредитной политики с принятыми в странах с развитой рыночной экономикой. Если обратиться к теории денежно-кредитного регулирования, то установление ориентиров роста денежной массы - это не метод, не инструмент денежно-кредитной политики. Величина роста денежной массы - это есть индикатор, целевой ориентир денежно-кредитной политики наряду с процентными ставками. То есть этот «метод» на самом деле является лишь подготовкой к проведению денежно-кредитного регулирования различными инструментами.

Банк России является органом государственного валютного регулирования и валютного контроля (ст. 53) и осуществляет эту функцию в соответствии с Законом РФ «О валютном регулировании и валютном контроле» и федеральными законами.

Согласно этому Закону (ст. 9) Центральный банк РФ является основным органом валютного регулирования в России. Он выполняет следующие функции:

- определяет сферу и порядок обращения в РФ иностранной валюты и ценных бумаг в иностранной валюте:

- издает нормативные акты;

- проводит все виды валютных операций;

- устанавливает правила проведения резидентами и нерезидентами в РФ операций с иностранной валютой и ценными бумагами в иностранной валюте, а также правила проведения нерезидентами в РФ операций с валютой РФ и ценными бумагами в валюте РФ;

- устанавливает порядок обязательного перевода, ввоза и пересылки в РФ иностранной валюты и ценных бумаг в иностранной валюте, принадлежащих резидентам, а также случаи и условия открытия резидентами счетов в иностранной валюте в банках за пределами РФ;

- устанавливает общие правила выдачи лицензий банкам и иным кредитным учреждениям на осуществление валютных операций и выдает такие лицензии;

- устанавливает единые формы учета, отчетности, документации и статистики валютных операций, в том числе уполномоченными банками, а также порядок и сроки их представления;

- готовит и публикует статистику валютных операций РФ по принятым международным стандартам;

- выполняет другие функции, предусмотренные настоящим Законом.

Одним из основных направлений регулирования центральным банком денежно-кредитной сферы в стране в ходе реализации государственной денежно-кредитной политики является поддержание стабильности банковской системы, защита интересов вкладчиков и кредиторов. Это достигается путем установления центральным банком показателей и норм ликвидности, контроля за соблюдением этих требований и общего надзора за деятельностью банков (ст. 55 Закона).

Документом, регламентирующим процесс банковского регулирования и надзора является Инструкция №1 «О порядке регулирования деятельности банков».

В соответствии с этой инструкцией установлены следующие обязательные нормативы деятельности коммерческих банков России:

- минимальный размер уставного капитала для вновь создаваемых банков;

- минимальный размер собственных средств (капитала) для действующих банков;

- нормативы достаточности капитала;

- нормативы ликвидности банков;

- максимальный размер риска на одного заемщика или группу связанных заемщиков;

- максимальный размер крупных кредитных рисков;

- максимальный размер риска на одного кредитора (вкладчика);

- максимальный размер кредитов, гарантий и поручительств, предоставленных кредитной организацией своим участникам (акционерам, пайщикам) и инсайдерам;

- максимальный размер привлеченных денежных вкладов (депозитов) населения;

- максимальный размер вексельных обязательств банка;

- нормативы использования собственных средств кредитных организаций для приобретения долей (акций) других юридических лиц.

Обязательные нормативы: предельный размер неденежной части уставного капитала; минимальный размер резервов, создаваемых под высокорисковые активы; размеры валютного, процентного и иных рисков устанавливаются отдельными нормативными актами Банка России.

1. Минимальный размер уставного капитала для вновь создаваемого банка установлен в размере 5,0 млн ЕВРО.

2. Минимальный размер собственных средств (капитала) банка, определяемых как сумма уставного капитала, фондов банка и нераспределенной прибыли, устанавливается в сумме, эквивалентной 5 млн ЕВРО.

Собственные средства (капитал) банка, используемые при расчете обязательных экономических нормативов, определяются в соответствии с Положением Банка России «О методике расчета собственных средств (капитала) кредитных организаций» от 01.06.1998 г.

Согласно этому положению величина собственных средств (капитала) банка определяется как сумма основного капитала и дополнительного капитала.

Основной капитал определяется как сумма:

- уставного капитала банка (сумма номинальных стоимостей обыкновенных и привилегированных акций);

- эмиссионного дохода (положительная разница между стоимостью (ценой) акций при их первичном размещении и их номинальной стоимостью);

- имущества, безвозмездно полученного банком в собственность от организаций и физических лиц;

- фондов банка (резервного и др.), сформированных за счет прибыли предшествующих лет, остающихся в распоряжении банка, использование которых не уменьшает величины имущества банка;

- части прибыли отчетного года, уменьшенной на величину распределенных средств за соответствующий период;

- части фондов банка, которые сформированы за счет прибыли отчетного года;

- суммы резервов, созданных банком под обесценение вложений в акции дочерних и зависимых акционерных обществ. Из этих источников вычитаются:

- нематериальные активы за вычетом начисленной амортизации;

- собственные акции, выкупленные банком у акционеров;

- непокрытые убытки предшествующих лет;

- убытки отчетного года.

Дополнительный капитал определяется как сумма его источников:

- прирост стоимости имущества, находящегося на балансе банка, за счет переоценки, произведенной по решениям Правительства РФ до 1 января 1997 г.;

- резервы на возможные потери по ссудам в части, в которой они не могут рассматриваться как резервы общего характера, то есть в части резервов, созданных под ссудную задолженность, отнесенную к 1 группе риска;

- фонды банка в части, сформированной за счет отчислений отчетного года и прибыли предшествующего года, использование которых не уменьшает величины имущества банка;

- прибыль отчетного года, не включенная в состав основного капитала;

- субординированный кредит (заем);

- часть уставного капитала банка, сформированного за счет капитализации прироста стоимости имущества при переоценке;

- привилегированные акции, за исключением привилегированных акций определенного типа, размер дивиденда по которым не определен уставом банка, и не относящихся к кумулятивным акциям;

- прибыль предшествующего года до аудиторского подтверждения за вычетом средств, использованных за счет прибыли предшествующего года, включается в дополнительный капитал до 1 июля следующего года;

- уставный капитал кредитной организации, которая создана в форме общества с ограниченной (или дополнительной) ответственностью; сформирован за счет долей (вкладов) учредителей (участников) кредитной организации.

Источники дополнительного капитала включаются в расчет капитала с учетом следующих ограничений:

- величина субординированного кредита не может превышать 50% величины основного капитала;

- сумма величин источников дополнительного капитала (без величины уставного капитала кредитной организации, созданной в форме общества с ограниченной ответственностью) включается в расчет в размере, не превышающем 100% величины основного капитала;

- если величина основного капитала имеет нулевое или отрицательное значение, то источники дополнительного капитала (за исключением уставного капитала кредитной организации, созданной в форме общества с ограниченной ответственностью) не включаются в расчет капитала;

- до 01.01.2002 г. величина уставного капитала кредитной организации, созданной в форме общества с ограниченной ответственностью, включается в расчет капитала без ограничений по величине. Начиная с отчетности на 01.01.2002 г. ограничения применяются к совокупной величине дополнительного капитала.

Перечень показателей, уменьшающих сумму основного капитала и дополнительного капитала при определении величины капитала:

- величина резерва на возможные потери по ссудам под 2 - 4-ю группы риска, недосозданного банком по сравнению с минимальной величиной, которая определена в соответствии с инструкциями Банка России;

- величина резерва под обесценение вложений в ценные бумаги, недосозданного банком в соответствии с инструкциями Банка России;

- просроченная дебиторская задолженность длительностью более 30 дней;

- часть вложений банка в акции (доли участия), приобретенные для инвестирования;

- субординированные кредиты, предоставленные банкам-резидентам, в части, которую последние учитывают в составе источников дополнительного капитала.

Сумма основного и дополнительного капитала уменьшается на сумму следующих показателей:

- кредиты, гарантии и поручительства, которые предоставлены банком своим учредителям (участникам) и инсайдерам сверх ограничений, установленных экономическими нормативами Н9, Н9.1, Н10, Н10.1 за вычетом резерва на возможные потери по ссудам, сформированного под соответствующие ссуды, которые относятся ко 2 - 4-й группам риска;

- часть стоимости основных средств (за вычетом начисленной амортизации), находящейся на балансе банка, в размере, превышающем сумму источников собственных средств.

3. Нормативы достаточности собственных средств (капитала) банка (Н1) определяются как отношение собственных средств (капитала) банка к суммарному объему активов, взвешенных с учетом риска, за вычетом суммы созданных резервов под обесценение ценных бумаг и на возможные потери по ссудам 2 - 4-й групп риска:

Н1=К/Ар-Рц-Рк-Рд+КРV+КРС 100%, (2.2)

где: Ар - сумма активов банка, взвешенных с учетом риска;

Рц - общая величина созданного резерва под обесценение ценных бумаг;

Рк - величина созданного резерва на возможные потери по ссудам 2 - 4 групп риска;

Рд - величина созданного резерва на возможные потери по прочим активам и по расчетам с дебиторами;

КРV - внебалансовые обязательства банка (кредитная линия, овердрафт);

КРС - внебалансовые обязательства банка по срочным сделкам.

Данный норматив характеризует надежность банка, показывает степень управления банковским риском. Для поддержания числового значения Н1 банк, управляя активами, должен постоянно контролировать и обеспечивать необходимый уровень своей ликвидности, чтобы в случае критической ситуации его собственные средства (капитал) обеспечивали своевременное погашение долговых обязательств.

Минимально допустимое значение норматива Н1 устанавливается, в зависимости от размера собственных средств (капитала) (табл. 2.1)

Таблица 2.1

Дата	от 5 млн ЕВРО и выше	от 1 до 5 млн ЕВРО	менее 1 млн ЕВРО
с 01.02.98 г.	7%	7%	7%
с 01.02.99 г.	8%	9%	-
с 01.01.2000 г.	10%	11%	-

4. Нормативы ликвидности банка.

Под ликвидностью банка понимается способность банка обеспечивать своевременное выполнение своих обязательств. В целях контроля за состоянием ликвидности банка устанавливаются нормативы ликвидности (мгновенной, текущей, долгосрочной и общей, а также по операциям с драгоценными металлами), которые определяются как соотношение между активами и пассивами с учетом сроков, сумм и видов активов и пассивов, других факторов.

4.1. Норматив мгновенной ликвидности (Н2) определяется как отношение суммы высоколиквидных активов банка к сумме обязательств банка по счетам до востребования:

Н2=ЛАм/ОВм 100%, (2.3)

где

ЛАм - высоколиквидные активы;

ОВм - обязательства до востребования.

По экономическому содержанию данный норматив означает, в какой мере ликвидная часть всех активов баланса банка может единовременно погасить обязательства до востребования, поскольку вкладчики таких средств могут потребовать их возврата у банка в любой момент.

Минимально допустимое значение норматива Н2 устанавливается в размере 20%.

4.2. Норматив текущей ликвидности банка (Н3) определяется как отношение суммы ликвидных активов банка к сумме обязательств банка по счетам до востребования и на срок до 30 дней:

Н3=ЛАт/ОВт 100%, (2.4)

где ЛАт - ликвидные активы,

ОВт - обязательства до востребования и на срок до 30 дней.

По экономическому содержанию данный норматив означает способность банка выполнить свои обязательства перед вкладчиками на текущий момент.

Максимально допустимое значение норматива Н3 устанавливается в размере: с баланса на 01.02.98 г. - 50%, с баланса на 01.02.99 г. - 70%.

4.3. Норматив долгосрочной ликвидности банка (Н4) определяется как отношение всей долгосрочной задолженности банку, включая выданные гарантии и поручительства, сроком погашения свыше года к собственным средствам (капиталу) банка, а также обязательствам банка по депозитным счетам, полученным кредитам и другим долговым обязательствам сроком погашения свыше года:

Н4=Крд/(К+ОД) 100%, (2.5)

где Крд - кредиты, выданные банком, размещенные депозиты, в том числе в драгоценных металлах, с оставшимся сроком до погашения свыше года, а также 50% гарантий и поручительств, выданных банком сроком погашения свыше года;

ОД - обязательства банка по кредитам и депозитам, полученным банком, а также по обращающимся на рынке долговым обязательствам банка сроком погашения свыше года.

По экономическому содержанию данный норматив имеет то же функциональное значение, что и нормативы Н2 и Н3, оценивая и контролируя деятельность банка по обеспечению им своей ликвидности и своевременному выполнению долговых обязательств.

Максимально допустимое значение норматива Н4 устанавливается в размере 120%.

4.4. Норматив общей ликвидности (Н5) определяется как процентное соотношение ликвидных активов и суммарных активов банка:

Н5=Лат/(А-Ро) 100%, (2.6)

где А - общая сумма всех активов по балансу банка за минусом остатков на счетах;

Ро - обязательные резервы кредитной организации.

По экономическому содержанию данный норматив означает, в каких предельных пропорциях необходимо и экономически целесообразно поддерживать соотношение составляющих расчета Н5, чтобы были одновременно обеспечены и должный уровень ликвидности баланса, и высокий уровень доходности банка по активным операциям. В случае снижения минимально допустимого значения норматива Н5 банк теряет свою ликвидность, а следовательно, и способность вовремя рассчитаться по своим долговым обязательствам. При завышении минимально допустимого значения норматива Н5 банк будет нести реальные потери по доходам от активных операций, что свидетельствует о его неспособности управлять ликвидностью и эффективно осуществлять свою деятельность в целом.

Минимально допустимое значение норматива Н5 устанавливается в размере 20%.

5. Максимальный размер риска на одного заемщика или группу связанных заемщиков (Н6) устанавливается в процентах от собственных средств (капитала) банка.

Расчет норматива осуществляется по следующей формуле:

Н6=Крз/К 100%, (2.7)

где Крз - совокупная сумма требований банка к заемщику или группе взаимосвязанных заемщиков по кредитам, учтенным векселям, займам, по депозитам в драгоценных металлах и суммы, не взысканные банком по своим гарантиям, а также забалансовых требований (гарантий, поручительств, неиспользованных кредитных линий) банка в отношении данного заемщика (заемщиков), предусматривающих исполнение в денежной форме. Указанные требования включаются в расчет с учетом степени риска (в соответствии с порядком расчета Ар).

Настоящий норматив рассчитывается также по совокупной сумме требований, в том числе в драгоценных металлах (включая и 50% суммы забалансовых требований - гарантий, поручительств) к банку, выступающему заемщиком по межбанковским кредитам.

Норматив рассчитывается и в случае, если банк выступает только гарантом или поручителем в отношении какого-либо юридического или физического лица.

Норматив Н6 не рассчитывается на акционера (участника) как юридическое, так и физическое лицо, и инсайдера. Для этой категории заемщиков используются нормативы Н9 и Н10.

Максимально допустимое значение норматива Н6 устанавливается в размере 25%.

6. Максимальный размер крупных кредитных рисков (Н7) устанавливается как процентное соотношение совокупной величины крупных кредитных рисков и собственных средств (капитала) банка.

Крупным кредитным риском является превышение величины Крз, рассчитанной в установленном порядке, величины 5% собственных средств (капитала) банка.

Расчет крупного кредитного риска осуществляется по формуле

Н7=Кскр/К, (2.8)

где Кскр - совокупная величина крупных кредитов, выданных банком (за исключением гарантий и поручительств).

Совокупная величина крупных кредитов и займов, выданных банком, включая взаимосвязанных заемщиков, с учетом забалансовых требований (гарантий, поручительств) не может превышать размер капитала банка в 1997 г. - более чем в 10 раз, в 1998 г. - более чем в 8 раз.

7. Максимальный размер риска на одного кредитора (вкладчика) (Н8) устанавливается как процентное соотношение величины вкладов, депозитов или полученных банком кредитов, гарантий и поручительств, остатков по счетам одного или связанных между собой кредиторов (вкладчиков) и собственных средств (капитала) банка:

Н8=Овкл/К 100%, (2.9)

где Овкл - совокупная сумма обязательств банка, в которую включаются обязательства банка перед одним кредитором или группой связанных кредиторов (вкладчиков):

- по вкладам, депозитам (кроме депозитов до востребования), полученным кредитам и займам, вкладам в драгоценных металлах - взвешенные с учетом риска;

- по остаткам на расчетных (текущих), корреспондентских счетах и депозитных счетах до востребования - по формуле средней хронологической;

- по субординированным кредитам (займам) - в части, не включаемой в расчет собственных средств (капитала).

Дополнительно в расчет Овкл включаются 50% полученных банком от указанных лиц гарантий и поручительств.

В расчет норматива Н8 не включаются:

- средства федерального бюджета (за исключением не использованных банком средств на финансирование отдельных государственных программ и мероприятий, а также средств на финансирование капитальных вложений);

- открытые банком покрытые аккредитивы, за исключением случаев, когда покрытием аккредитива являются средства, предоставленные заемщику банком в виде кредита;

- кредиты, предоставленные банку Банком России и обеспеченные залогом государственных ценных бумаг.

Применительно к выпущенным банком ценным бумагам расчет ведется по первому приобретателю ценной бумаги, если согласно условиям ее выпуска банку неизвестен реальный держатель бумаги.

В целях расчета норматива Н8 по привлеченным банком от юридических лиц средствам в виде кредитов (займов) и депозитов, в отношении которых по условиям договора не могут быть предъявлены требования об их возврате или выдаче до истечения срока, определенного договором, устанавливаются следующие коэффициенты риска в процентах в зависимости от срока, оставшегося до возврата (выдачи) (табл.2.2)

Таблица 2.2

Срок, оставшийся до возврата (выдачи)	Коэффициенты риска, (в %)
До 6 месяцев	100
От 6 месяцев до 1 года	80
Свыше 1 года	50

Указанные коэффициенты риска не применяются:

- в отношении обязательств банка перед организацией-резидентом или нерезидентом, которая согласно законодательству РФ (для резидента) или нормам права страны места нахождения нерезидента (для нерезидента) является основным (материнским) обществом в отношении банка. Они включаются в расчет норматива с коэффициентом риска 20%;

- в отношении средств, предоставленных банку третьим лицом на определенных условиях. Они включаются в расчет норматива с коэффициентом риска 20%.

Максимально допустимое значение норматива Н8 устанавливается в размере 25%.

8. Максимальный размер риска на одного заемщика - акционера (участника) (Н9) определяется как отношение суммы кредитов, гарантий и поручительств, предоставленных банком своим участникам, к собственным средствам (капиталу) банка:

Н9=Кра/К 100%, (2.10)

где Кра - совокупная сумма всех требований банка (включая забалансовые требования), взвешенных с учетом риска, в отношении одного акционера (участника) банка, юридического или физического лица или группы взаимосвязанных акционеров (участников) банка, юридических или физических лиц.

Максимально допустимое значение норматива Н9 устанавливается в размере 20%.

9. Совокупная величина кредитов и займов (Н9.1), выданных акционерам (участникам) банка, не может превышать 50% собственных средств (капитала) банка.

10. Максимальный размер кредитов, займов, гарантий и поручительств. Предоставленных банком своим инсайдерам (Н10), рассчитывается по формуле:

Н10=Кри/К 100%, (2.11)

где Кри - совокупная сумма требований банка (включая забалансовые), взвешенных с учетом риска, в отношении инсайдера банка и связанных с ним лиц.

Максимально допустимое значение Н10 на одного инсайдера и связанных с ним лиц устанавливается в размере 2%.

11. Совокупная величина кредитов и займов, выданных инсайдерам (Н10.1), не может превышать 3% собственных средств (капитала) банка.

12. Максимальный размер привлеченных денежных вкладов (депозитов) населения (Н11) устанавливается как процентное соотношение общей суммы денежных вкладов (депозитов) населения и величины собственных средств (капитала) банка:

Н11=Вкл/К 100%, (2.12)

где Вкл - совокупная сумма вкладов населения.

Максимально допустимое значение норматива Н11 устанавливается в размере 100% и носит расчетный характер.

12.1. Максимальный размер обязательств банка перед банками-нерезидентами и финансовыми организациями-нерезидентами (Н11.1) устанавливается как процентное соотношение величины обязательств банка перед банками-нерезидентами и финансовыми организациями-нерезидентами и собственных средств (капитала) банка:

Н11.1=Он/К 100%, (2.13)

где Он - совокупная сумма обязательств банка в рублях, в том числе по субординированным кредитам (займам) в части, не включаемой в расчет собственных средств (капитала), иностранной валюте и драгоценных металлах перед банками-нерезидентами и финансовыми организациями-нерезидентами.

Максимально допустимое значение норматива Н11.1 устанавливается в размере 400%.

13. Норматив использования собственных средств (капитала) банка для приобретения долей (акций) других юридических лиц (Н12) устанавливается как процентное соотношение вложений банка в акции, приобретенные для инвестирования (за исключением вложений, уменьшающих показатель собственных средств (капитала) банка), а также части вложений банка в акции, приобретенные для перепродажи (за исключением вложений, которые составляют менее 5% зарегистрированного в установленном порядке на дату расчета собственных средств банка уставного капитала организации-эмитента), и собственных средств (капитала) банка:

Н12=Кин/К 100%, (2.14)

где Кин - инвестиции банка в доли (акции) других юридических лиц.

Максимально допустимое значение норматива Н12 устанавливается в размере 25%. При этом устанавливается, что собственные средства банка, инвестируемые на приобретение долей (акций) одного юридического лица (Н12.1), не могут превышать 5% собственных средств банка.

14. Норматив риска собственных вексельных обязательств (Н13) определяется как процентное соотношение:

Н13=ВО/К 100%, (2.15)

где ВО - выпущенные банками векселя и банковские акцепты.

Максимально допустимое значение норматива Н13 устанавливается в размере 100%.

15. Норматив ликвидности по операциям с драгоценными металлами (Н14) рассчитывается по формуле:

Н14=ЛАдм/ОВдм 100%, (2.16)

где ЛАдм - высоколиквидные активы в драгоценных металлах в физической форме;

ОВдм - обязательства в драгоценных металлах до востребования и со сроком востребования в ближайшие 30 дней.

Минимально допустимое значение норматива Н14 устанавливается в размере 10%.

Для вновь создаваемых банков, отработавших 6 месяцев с момента регистрации, устанавливаются следующие значения обязательных экономических нормативов:

Н1 - минимально 8%, Н9 - максимально 20%,

Н2 - минимально 20%, Н9.1 - максимально 50%,