2020-01-14
123
Таблица 21
| Код. стр. | Статьи баланса | На начало периода | На конец периода | Абсолютное отклонение тыс. руб. | Темп роста |
| 110-190 | 1. Внеоборотные активы, в том числе | 3575 | 3260 | -315 | 91,18 |
| 120 | Основные средства | 3094 | 2981 | -113 | 96,35 |
| 210-290 | 2. Оборотные активы, в том числе | 5855 | 8126 | 2271 | 138,79 |
| Запасы | 4953 | 5524 | 571 | 111,53 | |
| Дебиторская задолженность | 483 | 1944 | 1461 | 402,48 | |
| Денежные средства | 419 | 658 | 239 | 157,04 | |
| 300 | Баланс | 9430 | 11386 | 1956 | 120,74 |
| 410-490 | 3. Капитал и резервы в том числе | 6145 | 7136 | 991 | 116,12 |
| Нераспределенная прибыль | 5786 | 6718 | 932 | 116,11 | |
| 510-512 | 4. Долгосрочные обязательства | 1 | 14 | 13 | |
| 610-612 | 5. Краткосрочные обязательства, в том числе | 3284 | 4236 | 952 | 128,99 |
| 620-690 | Кредиторская задолженность, в том числе авансы полученные | 3153 | 3943 | 790 | 125,06 |
| 700 | Баланс | 9430 | 11386 | 1956 | 120,74 |
Сравнительный анализ по структуре баланса дает возможность определить, на сколько увеличилось имущество предприятия.
Из таблицы 21 видно, что валюта баланса увеличилась за год на 20,74% (120,74 - 100) и составила на конец 2007г. 11386 тыс. руб. что оценивается положительно.
При этом в составе активов в большей степени возросли оборотные активы - денежные средства (на 57%), дебиторская задолженность (на 302,5%); внеоборотные активы уменьшились на 8,8% (91,18 – 100).
Удельный вес внеоборотных активов в общей стоимости имущества составляет 28,63%, а оборотных – 71,36%. Такое соотношение является приемлемым, так как предприятие занимается преимущественно торговой деятельностью.
Оборотные активы предприятия составляют 8126 тыс. руб. На конец периода оборотные активы увеличились и составляют 138,79% к началу периода. Основная часть оборотных активов приходится на запасы (67,97%). Стоимость запасов составляет 5524 тыс. руб. В составе запасов преобладают готовая продукция и товары (5383 тыс. руб.), доля которых 97,45% (5383/5524). Второе место в структуре запасов сырье и материалы (141 тыс. руб.) доля которых 2,44% (141/5524). Доля дебиторской задолженности в оборотных активах на начало периода была на уровне 7,16%, на конец периода – 23,92% (1944/8126). Дебиторская задолженность за год увеличилась в 3,5 раза.
Для МП «Аптека №1» данная задолженность является краткосрочной (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты), что уменьшает риск не возврата долгов.
Источником формирования имущества предприятия являются: собственный капитал и заемные средства. Собственный капитал составляет 7429 тыс. руб., доля в балансе равна 65,25%.
МП «Аптека №1» не имеет по балансу убытков. Краткосрочные обязательства составляют 3943 тыс. руб. В структуре кредиторской задолженности преобладают обязательства перед поставщиками и подрядчиками (3825 тыс. руб.), составляющие 97%. Вторыми по величине обязательствами является задолженность по налогам и сборам (117 тыс. руб.), что составляет 2,96%. Задолженность по выплате заработной платы отсутствует, отсутствует задолженность перед государственными внебюджетными фондами.
К «больным» статьям отчетности относятся статьи, по которым прослеживается убыток в анализируемой отчетности «больных» статей нет.
Оценка и анализ экономического потенциала МП «Аптека №1»
Оценка имущественного положения
В балансе хозяйствующего субъекта средства размещены по составу и источникам формирования средств. Размещение и использование средств отражено в активе, источники формирования (собственный капитал и обязательства) отражены в пассиве. Бухгалтерский баланс, используемый для проведения финансового анализа, не обладает в достаточной степени свойствами, необходимыми для анализа, вследствие чего возникает необходимость в формировании аналитического баланса. Уплотненный аналитический баланс-нетто формируют путем агрегирования однородных по своему составу элементов балансовых статей в необходимых аналитических резервах. Аналитический баланс характеризуется тем, что сводит воедино и систематизирует те расчеты и прикидки, которые осуществляет аналитик при первоначальном знакомстве с балансом.
Сравнительный аналитический баланс включает показатели горизонтального и вертикального анализа. В ходе горизонтального анализа определяется изменение разных статей баланса за анализируемый период (абсолютное и относительное отклонение). В ходе вертикального анализа определяется удельный вес статей баланса.
Для общей оценки динамики финансового состояния необходимо сгруппировать статьи баланса в отдельные группы: по признаку ликвидности – статьи актива и по срочности обязательств – статьи пассива.
Аналитическая группировка статей актива представлена в таблице 22.
Таблица 22.
| Группировки статей актива баланса | Наличные средства, тыс. руб. | Структура имущества, % | ||||
| На начало периода | На конец периода | Измене- ние | На начало периода | На конец периода | Изменение в % | |
| 1. Имущество предприятия (валюта баланса) | 9430 | 11386 | +1956 | 100 | 100 | - |
| 1.1. Иммобилизованные средства (внеоборотные активы) | 3575 | 3260 | -315 | 37.91 | 28.63 | -9.28 |
| 1.2. Мобильные (оборотные (текущие) активы) средства | 5855 | 8126 | +2271 | 62.09 | 71.36 | +9.28 |
| 1.2.1. Запасы и затраты | 4953 | 5524 | +571 | 52.52 | 48.52 | -4.00 |
| 1.2.2. Дебиторская задолженность | 483 | 1944 | +1461 | 5.12 | 17.07 | +11.95 |
| 2. Денежные средства и краткосрочные ценные бумаги | 419 | 658 | +239 | 4.44 | 5.78 | +1.34 |
| 2.1. Прочие оборотные активы | - | - | - | - | - | - |
Аналитическая группировка статей пассива отражена в таблице 23.
Таблица 23.
| Группировки статей пассива баланса | Наличие источников, тыс. руб. | Структура источников финансирования, % | ||||
| На начало периода | На конец периода | Измене-ние | На начало периода | На конец периода | Изменение в % | |
| 1. Источники формирования имущества: | 9430 | 11386 | +1956 | 100 | 100 | - |
| 1.1. Собственный капитал | 6276 | 7429 | +1153 | 66.55 | 65.25 | -1.30 |
| 1.2. Заемный капитал | 3154 | 3957 | +803 | 33.45 | 34.75 | +1.30 |
| 1.2.1. Долгосрочные пассивы (кредиты и займы) | 1 | 14 | +13 | 0.01 | 0.12 | +0.11 |
| 1.2.2. Краткосрочные пассивы (кредиты и займы) | - | - | - | - | - | - |
| 1.2.3. Кредиторская задолженность | 3153 | 3943 | +790 | 33.44 | 34.63 | +1.19 |
Оценка финансового положения
Оценка ликвидности
Ликвидность баланса означает степень покрытия обязательств его активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств.
К первой группе наиболее ликвидных активов (А1) относят денежные средства и краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги).
Ко второй группе быстро реализуемых активов (А2) относят дебиторскую задолженность и прочие активы.
К третьей группе медленно реализуемых активов (А3) относят статьи раздела 2 актива «Запасы и затраты» (за исключением «Расходов будущих периодов»), а также статьи из дела 1 актива баланса «Долгосрочные финансовые вложения» (уменьшенные на величину вложений в уставные фонды других предприятий) и «Расчеты с поставщиками».
К четвертой группе труднореализуемых активов (А4) относят статьи раздела 1 баланса «Основные средства и иные внеоборотные активы», за исключением статей этого раздела, включенных в предыдущую группу. В эту группу входят из статьи «Долгосрочные финансовые вложения» – «Вложения в уставные фонды других предприятий».
Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты. К наиболее срочным обязательствам (П1) относят кредиторскую задолженность (статьи раздела 5 пассива баланса), а также ссуды, не погашенные в срок, из справки 2 формы №5.
К краткосрочным пассивам (П2) относятся краткосрочные кредиты и заемные средства.
К долгосрочным пассивам (П3) относятся долгосрочные кредиты и заемные средства.
К постоянным пассивам (П4) относятся статьи раздела 3 пассива баланса «Источники собственных средств» (капитал и резервы).
Для сохранения баланса актива и пассива итог данной группы уменьшается на величину по статье «Расходы будущих периодов» – строка 216.
Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву. Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место соотношения:
· А1 > П1,
· А2 > П2,
· А3 > П3,
· А4 < П4.
Четвертое неравенство носит балансирующий характер, так как выполнение трех первых неравенств влечет выполнение и четвертого неравенства. Выполнение четвертого неравенства свидетельствует о наличие у предприятия собственных оборотных средств.
Анализ ликвидности баланса (агрегированный баланс)
Таблица 24
| Актив | год | Пассив | год | Платежный изл.(+), недост. (-) | |||
| начало года | конец года | начало года | конец года | начало года | конец года | ||
| Наиболее ликвидные (А1) | 419 | 658 | Наиболее срочные обязательства (П1) | 3284 | 4231 | -2865 | -3573 |
| Легко – реализуемые (А2) | 483 | 1944 | Краткосрочные пассивы (П2) | 0 | 0 | +483 | +1944 |
| Медленно – реализуемые (А3) | 4953 | 5524 | Долгосрочные пассивы (П3) | 1 | 14 | +4952 | +5510 |
| Трудно – реализуемые (А4) | 3575 | 3260 | Постоянные пассивы (П4) | 6145 | 7141 | +2570 | +3881 |
| Валюта баланса | 9430 | 11386 | Валюта баланса | 9430 | 11386 | ||
А1 (658) < П1 (4231); А2 (1944) > П2 (о); А3 (5524) > П3 (14); А4 (3260) < П4 (7141).
Ликвидность баланса МП «Аптека №1» отличается от абсолютной, так как первое неравенство не соответствует требованиям, актив по группе ликвидности больше пассива по этой же группе.
Промежуточный коэффициент ликвидности (критической ликвидности) (Кп.л):
Наиболее обобщающим показателем платежеспособности является общий коэффициент покрытия или текущей ликвидности (Кт.л).
Он определяется как отношение всех оборотных (текущих) активов к величине краткосрочных обязательств:
Нормальное значение данного коэффициента находится в пределах 1,5 – 2 или Кт.л > 2.
Он характеризует ожидаемую платежеспособность на период, равный средней продолжительности одного оборота всех оборотных средств.
Таблица 25
Показатели ликвидности.
| Nп/п | Показатели | Норма | На начало года | На конец года |
| 1. | Коэффициент абсолютной ликвидности | 0.2-0.3 | 0,13 (419/3153) | 0,17 (658/3943) |
| 2. | Коэффициент промежуточной ликвидности | 1/1, К>1,5 | 0,29 (419+483)/3153 | 0,66 (658+1944)/3943 |
| 3. | Коэффициент текущей ликвидности | Не менее 2 | 1,86 (5855/3153) | 2,06 (8126/3943) |
