2020-04-20
351
| Уровни вероятности | Уровни серьезности последствий (финансовых потерь) | ||||
| незначительный | значительный | высокий | критический | катастрофический | |
| Часто | I | II | III | III | III |
| Возможно | I | II | III | III | III |
| Маловероятно | I | I | II | III | III |
| Редко | I | I | I | II | III |
| Очень редко | I | I | I | II | II |
Карта рисков помогает принимать взвешенные управленческие решения.
Контрольные вопросы
1. Приведите классификацию рисков организации.
2. Укажите принципы управления рисками предприятия.
3. Укажите основные факторы, влияющие на уровень рисков предприятия.
4. Приведите механизмы нейтрализации финансовых рисков.
5. Для чего формируется карта рисков?
Тест
1. Рисками предприятия по уровню финансовых потерь являются:
А. Постоянный риск.
Б. Допустимый риск.
В. Временный риск.
Г. Критический риск.
Д. Катастрофический риск.
Е. Прогнозируемый риск.
Ж. Непрогнозируемый риск.
Выберите правильный ответ:
I. Б, Г, Д.
II. А, В.
III. А, Б, Г, Д.
IV. Е, Ж.
2. Механизмы нейтрализации риска:
А. Избежание риска.
Б. Лимитирование концентрации риска.
В. Хеджирование.
Г. Диверсификация.
Д. Распределение рисков.
Е. Самострахование.
Ж. Банкротство.
Выберите правильный ответ:
I. Б, В, Г, Д, Е.
II. А, Б, В, Г, Д, Е.
III. Б, В, Г, Д, Е, Ж.
Деловая ситуация 3
«Обсуждение сущности карты рисков»
Молодой сотрудник получил задание заполнить карту рисков организации, но не знал, как правильно распределить информацию по уровням серьезности последствий. Линейный руководитель объяснил, что серьезность последствий, т. е. понесенный ущерб – это величина снижения денежного потока относительно планового уровня в результате воздействия неблагоприятного события. В отделе началось бурное обсуждение данного инструмента, не все сотрудники смогли раскрыть сущность карты рисков, объяснить, для каких целей она составляется, охарактеризовать уровни финансовых последствий обнаруженных рисков.
Охарактеризуйте сущность карты рисков и дайте описание последствий риска финансовых потерь по указанным в табл. 2 уровням.
Т а б л и ц а 2
Уровни последствий нанесенного ущерба
| Уровни | Описание | |
| 5 | Катастрофический | |
| 4 | Критический | |
| 3 | Высокий | |
| 2 | Значительный | |
| 1 | Незначительный | |
Тема 3. ИДЕНТИФИКАЦИЯ И ИЗМЕРЕНИЕ РИСКОВ
НА ОСНОВЕ АНАЛИЗА ФОРМ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ
Финансово-экономическое состояние организации анализируется учредителями и инвесторами с целью изучения эффективности использования ресурсов, банками – для оценки условий кредитования и определения степени риска, поставщиками – для своевременного получения платежей, налоговыми инспекциями – для выполнения плана поступления средств в бюджет и т. д.
Основными базовыми документами, на основании которых проводится анализ текущего состояния предприятия и прогнозирование финансово-экономических показателей деятельности, являются бухгалтерский баланс (форма № 1) и отчет о прибылях и убытках (форма № 2).
Практика финансово-экономического анализа уже выработала определенную методику, которая включает следующие основные методы работы с формами управленческой и бухгалтерской отчетности:
1) горизонтальный (временной) анализ – сравнение каждой позиции с предыдущим периодом;
2) вертикальный (структурный) анализ – определение структуры итоговых финансово-экономических показателей путем выявления влияния каждой позиции документа на результат в целом;
3) трендовый анализ – сравнение каждой позиции документа с рядом предшествующих периодов и определение тренда, т. е. основной тенденции динамики показателя, очищенной от случайных влияний и индивидуальных особенностей отдельных периодов. С помощью тренда формируют возможные значения показателей в будущем, и, следовательно, ведется перспективный прогнозный анализ;
4) анализ относительных показателей (коэффициентов) – расчет отношений между отдельными позициями отчета или позициями разных форм отчетности, определение взаимосвязей показателей;
5) сравнительный (пространственный) анализ – это как внутрихозяйственный анализ сводных показателей отчетности по отдельным показателям организации, филиалов, подразделений, цехов, так и межхозяйственный анализ показателей данной организации в сравнении с показателями конкурентов, со среднеотраслевыми и средними хозяйственными данными;
6) факторный анализ – анализ влияния отдельных факторов (причин) на результативный показатель.
Одним из основных информационных источников анализа деятельности предприятия является бухгалтерский баланс, который дает представление о составе средств организации и их источниках на соответствующую дату, позволяет оценить активы и пассивы организации, изучить их структуру и динамику.
Контрольные вопросы
1. Изложите алгоритм анализа профиля рисков по балансу и отчету о прибылях и убытках.
2. Как для выявления рисков и неблагоприятных последствий по ним может быть использован коэффициентный анализ?
3. Как для исследования рисков используется эконометрическое моделирование?
4. Как для оценки уровня возможных финансовых потерь в прогнозном периоде используются экспертные методы?
5. Как проводится контроль соответствия фактических результатов плановым показателям?
6. Каково место системы внутрифирменного планирования в риск-менеджменте?
7. Как выявить основные риски, присущие производственно-хозяйственной деятельности организации с помощью форм бухгалтерской отчетности?
Тест
1. Баланс организации показывает (выберите правильный ответ):
a) финансовые результаты организации;
б) притоки и оттоки денежных средств;
в) активы и обязательства организации в конкретный момент времени.
2. Горизонтальный анализ – это (выберите правильный ответ):
a) анализ относительных показателей;
б) структурный анализ определения итоговых показателей с выявлением влияния каждой позиции документа на результат в целом;
в) сравнение каждой позиции с предыдущим периодом;
г) анализ влияния отдельных факторов (причин) на результативный показатель.
3. При коэффициентном анализе используются данные финансовой отчетности организации:
А. Баланс.
Б. Бюджет движения денежных средств.
В. Бюджет доходов и расходов.
Г. Отчет о прибылях и убытках.
Выберите правильный ответ:
I. А, Б.
II. А, В.
III. А, Г.
IV. Б, В.
Деловая ситуация 4
«Дискуссия о необходимости финансово-экономического анализа»
В ООО «Заря» на совещании о результатах деятельности организации за прошедший год разгорелся серьезный спор о целесообразности проведения финансово-экономического анализа и использования его в оценке рисков. Наибольшие нападки пришлись на показатели финансовой устойчивости, платежеспособности и ликвидности.
Финансовый аналитик произнес: «Платежеспособность – высшее проявление финансовой устойчивости на анализируемую дату, т. е. способности выполнить существующие обязательства перед клиентами. Базовым признается коэффициент текущей ликвидности, характеризующий способность компании за счет ликвидных активов покрыть имеющиеся обязательства. Остальные коэффициенты рассматриваются как уточняющие».
Дайте оценку приведенной фразе, прокомментируйте ее с помощью конкретных бизнес-ситуаций.
