Источниками финансирования

Задачей анализа финансовой устойчивости является оценка величины и структуры активов и пассивов, что позволяет определить, насколько организация независима с финансовой точки зрения и отвечает ли состояние активов и пассивов организации задачам ее финансово-хозяйственной деятельности.

*Чтобы выполнялось условие платежеспособности, необходимо, чтобы денежные средства и средства в расчетах, а также материальные оборотные активы покрывали краткосрочные пассивы.

 

На практике следует соблюдать соотношение:

Оборотные активы < Собственный капитал * 2 – Внеоборотные активы

Обобщающим показателем финансовой независимости является излишек или недостаток источников средств для формирования запасов и затрат, который определяется в виде разности между величиной источников средств и величиной запасов и затрат.

Общая величина запасов и затрат:33=стр.210+стр.220 актива баланса =

=Запасы + НДС по приобретенным ценностям

Для характеристики источников формирования запасов и затрат используется несколько показателей, которые отражают различные виды источников.

1.Наличие собственных оборотных средств

СОС = Итог по разделу «Капитал и резервы» - Итог по разделу «Внеоборотные активы»

2.Наличие собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат (функционирующий капитал):

КФ=(Итог по разделу «Капитал и резервы» +Итог по разделу «Долгосрочные обязательства») - Итог по разделу «Внеоборотные активы»

3.Общая величина основных источников формирования запасов и затрат

ВИ =(Итог по разделу «Капитал и резервы» +Итог по разделу «Долгосрочные обязательства»+Краткосрочные кредиты и займы) - Итог по разделу «Внеоборотные активы»

Трем показателям наличия источников формирования запасов и затрат соответствуют три показателя обеспеченности запасов и затрат источниками формирования:

1. Излишек(+) или недостаток(-) собственных оборотных средств:

+/-Фс=СОС-ЗЗ

+/-Фс= Итог по разделу «Капитал и резервы» - Итог по разделу «Внеоборотные активы»-(Запасы + Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям)

2.Излишек(+) или недостаток(-) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат:

+/-Фт=КФ-ЗЗ

+/-Фт=Итог по разделу «Капитал и резервы» +Итог по разделу «Долгосрочные обязательства» - Итог по разделу «Внеоборотные активы»-(Запасы + Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям)

3.Излишек(+) или недостаток(-) общей величины основных источников для формирования запасов и затрат:

+/-Фо=ВИ-ЗЗ

+/-Фо=Итог по разделу «Капитал и резервы» +Итог по разделу «Долгосрочные обязательства»+Краткосрочные кредиты и займы - Итог по разделу «Внеоборотные активы» -(Запасы + НДС)

С помощью этих показателей можно определить трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации:

S(Ф)=í 1,если ФÊ0; 0,если Ф < 0

Расчеты по показателям, соответствующим определенным типам финансовой устойчивости организации, заносятся в табл. 10.

Таблица 10 - Расчет типафинансовой устойчивости организации

	Тип финансовой устойчивости
	(1)	(II)	(III)	(IV)	(V)
Фс	>0	≤0	<0	<0	<0
Фт	>0	>0	≤0	<0	<0
Фо	>0	>0	>0	≤0	<0
Тип устойчивости	(1;1;1)	(0;1;1)	(0;0;1)	(0;0;0)	(0;0;0)

Краткая характеристика каждого типа финансовой устой­чивости организации приведена в учебном пособии.

Вывод: