Сущность анализа ФУ ВТК

1. Направления анализа ФУ ВТК

Участники торговых контрактов должны стремиться к тому, чтобы при их
заключении исчерпывающе ответить на все возможные вопросы, которые могут возникнуть
при исполнении контракта и при нарушении по нему обязательств.

Условия, установленные в контрактах, должны обеспечить гарантию поступления денежных средств (продукции) и получения прибыли. Грамотно составленный контракт может предотвратить ненужные споры и разногласия между контрагентами.

Предприятия практически всегда могут в своих интересах сформулировать примерные финансовые условия предполагаемой сделки ещё на самой ранней стадии обсуждения контракта, когда многие из поставленных вопросов ещё не согласованы или даже не обсуждались. Однако, впоследствии у лица, обсуждающего условия контракта и представляющего интересы предприятия, должны быть подробнейшие ответы на все поставленные ранее вопросы по контракту на основе результатов анализа.

		Выработка финансовых условий контракта

Рис. Порядок выработки ФУ ВТК

Основная цель анализа финансовых условий – получение максимальной прибыли по данному контракту и исключение риска неисполнения финансовых обязательств.

Эта цель реализуется путем анализа по 3 направлениям:

– оценка влияния условий контрактов на финансовое состояние предприятия;

– оценка влияния условий контрактов на эффективность хозяйственной деятельности;

– оценка финансового состояния партнёра.

Задача анализа по 1-му и 2-му направлению состоит в том, чтобы при заключении и осуществлении в дальнейшем данного контракта предприятие обеспечило достаточную долю прибыли, не утратив при этом ликвидность и платёжеспособность, а также исключить риск невозврата денежных средств.

При принятии решений о поставках продукции в кредит или предоставлении кредита (аванс) или оказании услуг в кредит предприятие рассматривает своего партнёра с точки зрения возврата денежных средств, а также процента за пользование средствами. Поэтому анализ финансовой отчётности и финансовых данных партнёра является самым важным элементом принятия решения.

Для оценки вероятности возврата основной суммы долга необходимо в первую очередь рассматривать ликвидность партнёра и наличие источников денежных средств. Поскольку основным источником денежных средств являются активы, то, следовательно, необходим анализ и оценка структуры активов.

Одним из наиболее важных критериев, позволяющих сделать оценку риска невозврата платежа и определить предел безопасности - это анализ и оценка структуры капитала, так как соотношение собственного и заёмного капитала является показателем финансового риска, который защитит предприятие от возможных убытков.

Прибыльность партнёра представляет собой главный элемент гарантии для предприятия, так как является наилучшим критерием для оценки способности предприятия покрывать постоянные издержки, связанные с производством и кредиторской задолженностью.

Таким образом, для достижения цели по обеспечению возвратности средств предприятия необходимо рассматривать задачи, представленные на схеме, которые помогут принять решение при заключении контракта и определить специальные условия, которые будут гарантировать предприятию необходимую долю прибыли, исключат риск невозвратности платежа, а предприятие не ухудшит свою ликвидность и платёжеспособность.

2. Финансовые условия ВТК

Финансовые условия внешнеторгового контракта являются одной из главных его составных частей. Грамотно составленные валютно-финансовые условия позволяют контрагентам застраховать себя от различных рисков, связанных с исполнением контракта, и рационально использовать свои денежные ресурсы. Игнорирование же важности этих условий и безгра­мотные действия сотрудников фирмы могут привести к срыву всей сделки, значительным убыткам и, как следствие, к ослаблению позиций фирмы на рынке или даже ее банкротству.

Финансовые условия содержат 2 группы условий: валютные и платежные.