2.1. Диагностика – с греческого языка «распознание», «определение».
Диагностика – это определение состояния объекта, явления или процесса управления на основе проведения исследования, выявления в них слабых мест. Это процесс во времени и пространстве.
2.2. Объекты диагностики:
- экономика страны;
- отдельная отрасль;
- организация любой формы собственности;
- любой элемент экономики страны, отрасли или организации;
- отдельная проблема.
2.3. Процесс диагностики:
- исследовательский;
- поисковый;
- познавательный.
2.4. Цель диагностики – установить диагноз объекта исследования и дать заключение о его состоянии на дату завершения этого исследования и на перспективу.
2.5. Задачи диагностики:
- аутентичность (основанность на первоисточниках);
- объективность;
- точность.
2.6. Этапы диагностики:
- качественное определение устанавливается принадлежность объекта к определенному классу или группе;
- количественное определение;
- определение допускаемых отклонений от базовых показателей;
- определение методики с целью определения институционных норм.
2.7. Методы диагностики:
- аналитические;
- экспертные;
- линейное программирование;
- динамическое программирование.
2.8. Информация в диагностике.
- сбор и группировке;
- обработка материалов;
- анализ информации.
2.9. Диагностика банкротства предприятия – определения слабых сторон, выявление признаков несостоятельности. Основные направления:
- анализ структуры баланса;
- анализ технико-экономических показателей работы предприятия;
- оценка платежеспособности и финансовой устойчивости;
- оценка вероятности банкротства.
2.10. Нормативная система критериев для оценки неплатежеспособности предприятия:
- коэффициент текущей ликвидности
нормативным считается значение
- коэффициент обеспеченности собственными средствами ()
Нормативным считается значение
Структура баланса признается неудовлетворительной, а предприятия неплатежеспособным, если один из этих показателей оказывается ниже своего нормативного значения.
2.11. Оценка возможности восстановления платежеспособности:
- коэффициент восстановления платежеспособности ) (6 месяцев);
– факт коэффициент текущей ликвидности
– значение коэффициента текущей ликвидности на начало отчетного периода
= 2
6 – период восстановлен в месяцах
Т – отчетный период в месяцах (Т = 3. 6. 9. 12)
– реальная возможность восстановить платежеспособность.
2.12. Анализ вероятности банкротства организации.
- двухфакторная модель
Z= 0,3877 + (- 1,0736) х | коэффициент текущей ликвидности | + 0,579 х | Удельный вес заемных средств в пассивах |
Z > 0 – вероятность банкротства велика;
Z < 0 – вероятность банкротства мала;
- пятифакторная модель (модель А. Альтмана)
Z = 0,012 + 0,014 + 0,033 + 0,006 + 0,999
Где – (текущие активы – текущие пассивы): объем актива;
– (нераспределенная прибыль): объем актива;
– балансовая прибыль: объем актива;
– курсовая стоимость акции: заемные средства;
– чистая выручка от реализации: объем актива.
Z < 1,810 – вероятность банкротства очень велика;
1,81<Z < 2,765 – вероятность банкротства средняя;
2,765<Z < 2,990 – вероятность банкротства невелика;
2,990<Z – вероятность банкротства ничтожна.
Если отсутствуют данные о курсе акций, оценку их курсовой стоимости можно провести по формуле:
Курсовая стоимость акции = | Сумма дивиденда | |||
Средний уровень ссудного процента |
Задачи
3.1. Имеются данные об аналитическом балансе организации за отчетный период:
(млн. руб.)
АКТИВ | |||
Текущие активы | |||
Долгосрочные активы | |||
АКТИВ, всего | |||
ПАССИВ | |||
Краткосрочные обязательства | |||
Долгосрочные обязательства | |||
Собственный капитал | |||
ПАССИВ, всего: |
Определите вероятность банкротства организации, пользуясь двухфакторной моделью.
3.2. Дана информация о финансовом состоянии ОАО «ГРАНД»