Простые ставки ссудных процентов

Простые ставки ссудных (декурсивных) процентов применя­ются обычно в краткосрочных финансовых операциях, когда ин­тервал начисления совпадаете периодом начисления (и составля­ет, как правило, срок менее одного года), или когда после каждо­го интервала начисления кредитору выплачиваются проценты. Естественно, простые ставки ссудных процентов могут приме­няться и в любых других случаях по договоренности участвующих в операции сторон.

Введем следующие обозначения:

i (%) - простая годовая ставка ссудного процента;

i - относительная величина годовой ставки процентов;

I - сумма процентных денег, выплачиваемых за год;

I - общая сумма процентных денег за весь период на­числения;

Р - величина первоначальной денежной суммы;

S - наращенная сумма;

k - коэффициент наращения;

n - продолжительность периода начисления в годах;

д - продолжительность периода начисления в днях;

К - продолжительность года в днях.

Величина К является временной базой для расчета процентов.

В зависимости от способа определения продолжительности финансовой операции рассчитывается либо точный, либо обыкно­венный (коммерческий) процент.

Дата выдачи и дата погашения ссуды всегда считаются за один день.

Точный процент получают, когда за временную базу берут факти­ческое число дней в году (365 или 366) и точное число дней ссуды.

Приведенным ниже определениям соответствуют формулы:

i (%) = ; (1.1)

i = (1.2)

I = I n; (1.3)

S = P + I; (1.4)

k = ; (1.5)

n = . (1.6)

Основная формула для определения наращенной (будущей) суммы:

S = P (1 + ni), (1.7)

или

S = P (1 + i). (1.8)

Определение современной величины Р наращенной суммы S называется дисконтированием, а определение величины наращенной суммы S – компаундингом.

Р = . (1.9)

Преобразуя формулу (1.7) (т.е. заменяя входящие в нее выражения на эквивалентные и выражая одни величины через другие), получаем еще несколько формул для определения неизвестных величин в различных случаях:

n = ; (1.10)

= K; (1.11)

i = ; (1.12)

i = . (1.13)