2014-01-28
671
1. Рассчитываем коэффициенты 
.
2. Составляем систему линейных уравнений (30)-(31) относительно 
, 
.
3. Решаем систему (41), (42) и находим 
.
4. Подставляем найденные в формулу (40) и находим вектор x*.
5. Рассчитываем вариацию портфеля:
и среднеквадратичное отклонение:
В случае, когда портфель ценных бумаг содержит только независимые ценные бумаги формулы для коэффициентов могут быть упрощения.
Действительно, так как Vij =0, если i
j, то матрица V имеет диагональный вид с элементами 
и соответственно:
Поэтому формулы для коэффициентов имеют вид:
