Управление налогооблагаемой прибылью

Величина прибыли зависит от многих факторов, основным из которых является соотношение доходов и расходов. Вместе с тем в действующих нормативных документах заложена возможность определенного регулирования прибыли руководством предприятия. К числу таких регулирующих процедур относятся:

- изменение границы отнесения активов к основным средствам;

- ускоренная амортизация основных средств;

- выбор метода оценки производственных запасов;

- создание резерва по сомнительным долгам;

- порядок отнесения на себестоимость реализованной продукции отдельных видов расходов;

- переоценка основных средств;

- порядок оценки вкладов участников в уставный капитал.

Все перечисленное, за исключением последнего, в долгосрочной перспективе не изменяет совокупную прибыль, а лишь позволяет отразить её в определенном периоде. При этом в отдельные периоды меняется сумма

налогооблагаемой прибыли и сумма налога на прибыль, подлежащая к уплате.

К методам управления налогооблагаемой прибылью можно отнести[5]:

1. Варьирование границей норматива отнесения актива к основным средствам. В настоящее время к основным средствам относятся объекты стоимостью свыше 100 минимальных размеров оплаты труда за единицу (в бюджетной сфере более 50). Предприятия имеют право снижать этот норматив, т.е. может быть изменение величины текущих затрат, а следовательно, и прибыли.

2. В соответствии с решением федеральных органов проводится периодическая переоценка основных средств. В случае, если финансово-экономические показатели предприятия после переоценки существенно ухудшаются, разрешено использовать понижающие коэффициенты к амортизационным отчислениям в размере до 0,5. Это также влияет на величину прибыли.

3. Предприятия могут применять ускоренную амортизацию. При введении ускоренной амортизации применяется равномерный (лимитный) метод ее исчисления, при котором утвержденная норма годовых амортизационных отчислений увеличивается на коэффициент ускорения в размере не выше двух. Малым предприятиям установлена льгота – списывать дополнительно в первый год функционирования до 50% первоначальной стоимости основных средств со сроком службы свыше трех лет. Это существенно влияет на прибыль предприятия.

4. Положение о бухгалтерском учете и отчетности разрешает применение различных методов оценки производственных запасов (ФИФО, ЛИФО, средних цен). От выбора метода зависит величина прибыли.

5. Возможен различный порядок учета процентов по кредитам банка, используемых на капитальные вложения, что отражается не только на текущих финансовых результатах, но и некоторых балансовых статьях.

6. Имущество, переданное в собственность предприятия в счет вкладов в уставной капитал в натуральной форме, учитывается в оценке по договоренности участников, что влияет на финансовые результаты.

7. Не существует жестких нормативных критериев для создания резерва по сомнительным долгам. Сомнительным долгом признается любая задолженность перед налогоплательщиком, возникшая в связи с реализацией товаров, выполнением работ, оказанием услуг, в случае, если эта задолженность не погашена в сроки, установленные договором, и не обеспечена залогом, поручительством, банковской гарантией.

При создании резервов по сомнительным долгам, суммы отчислений в эти резервы включаются в состав внереализационных расходов на последнее число отчетного (налогового) периода.

Задания к главе 3

Вопросы для самопроверки

Перечислите инструменты управления налогооблагаемой прибылью.

Глава 4. ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ АКТИВАМИ КОМПАНИИ

Принципы формирования активов

Целью формирования активов предприятия явля­ется обеспечение потребности в отдель­ных их видах, необходимых для осуществления операционного процесса, а также оптимизация их состава с точки зрения повышения эффективности хозяйственной деятельности.

С учетом этой цели, процесс формирования активов предприятия строится на основе следующих прин­ципов:

1. Обеспечение соответствия объема и структуры формируемых активов объему и структуре производства и сбыта продукции с учетом перспектив развития операцион­ной деятельности и форм ее диверсификации.

2. Обеспечение оптимальности состава активов с по­зиций эффективности хозяйственной деятельности. Такая оптимизация состава активов предприятия направлена с одной стороны на обеспечение предстоящего полного полезного использования отдельных активов, а с дру­гой — на повышение совокупной потенциальной их способности генерировать операционную прибыль.

3. Обеспечение условий ускорения оборота активов в процессе их использования. Необходимость реализации этого принципа связана с тем, что ускорение оборота активов оказывает как прямое, так и косвенное дейст­вие на размер операционной прибыли предприятия.

Прямое воздействие ускорения оборота активов на размер прибыли определяется тем, что повышение ско­рости оборота активов приводит к пропорциональ­ному возрастанию (при прочих равных условиях) суммы операционной прибыли, генерируемой этими активами:

Из модели Дюпона видно, что при неизмен­ном объеме используемых операционных активов и неизменном коэф­фициенте рентабельности реализации продукции сумма операционной прибыли предприятия будет зависеть только от коэффициента оборачиваемости операционных активов.

Косвенное воздействие ускорения оборота активов на размер прибыли определяется тем, что снижение периода оборота этих активов приводит к соответству­ющему снижению потребности в них и, соответственно, к снижению суммы операционных затрат и возрастанию операцион­ной прибыли.