Методы определения потребности в оборотных фондах

Эффективное использование оборотных фондов во многом зависит от правильного определения потребности в оборотных средствах. Занижение величины оборотных фондов влечет за собой неустойчивость финансового положения, перебои в производственном процессе и снижение объемов производства и прибыли. Завышение размера оборотных фондов снижает возможности предприятия производить капитальные затраты для расширения производства (рисунок 14).

Потребность в оборотных фондах зависит от множества факторов: объемов производства и реализации; характера деятельности предприятия; длительности производственного цикла; видов и структуры потребляемого сырья; темпов роста объемов производства и т.п.

Рисунок 14 – Оптимальная величина оборотных средств

Точный расчет потребности предприятия в оборотных фондах следует вести из расчета времени пребывания оборотных фондов в сфере производства и сфере обращения.

Время пребывания оборотных фондов в сфере производства охватывает период, в течение которого оборотные фонды пребывают в состоянии запасов и в виде незавершенного производства.

Время пребывания оборотных фондов в сфере обращения охватывает период пребывания их в форме остатков нереализованной продукции, в виде отгруженной, но еще не оплаченной продукции, дебиторской задолженности, в виде денежных средств, находящихся в кассе предприятия, на счетах в банках.

Чем выше скорость оборота (суммарное время пребывания в сфере производства и обращения), тем меньше потребность в оборотных фондов.

Предприятие заинтересовано в сокращении размеров своего оборотного капитала. Но это сокращение должно иметь разумные пределы, так как оборотные средства должны обеспечивать нормальный режим его работы.

При определении оптимальной потребности в фондах рассчитывается сумма денежных средств, которая будет авансирована для создания производственных запасов, заделов незавершенного производства и накопления готовой продукции на складе. Для этого используется три метода: аналитический, коэффициентный и метод прямого счета.

Сущность аналитического, или опытно-статистического метода состоит в том, что при анализе имеющихся товарно-материальных ценностей корректируются их фактические запасы и исключаются излишние и ненужные ценности. Поэтому данный метод предусматривает классификацию оборотных фондов на две группы: зависящие от изменения объема производства (сырье, основные материалы, покупные изделия и полуфабрикаты, топливо, тара, незавершенное производство и го­товая продукция) и независящие (запасные части, малоценные и быстроизнашивающиеся предметы, расходы будущих периодов). Данный метод наиболее часто применяется при определении нор­матива оборотных фондов в перспективе.

При коэффициентном методе в норматив предшествующего периода вносятся поправки на планируемое изменение объемов производства и на ускорение оборачиваемости.

Аналитический и коэффициентный методы могут применяться на тех предприятиях, которые функционируют больше года, сформировали производственную программу и организовали производственный процесс, имеют статистические данные за прошлые годы и не располагают достаточным количеством квалифицированных специалистов для более детальной работы в области планирования оборотных средств.

Метод прямого счета предусматривает расчет запасов по каждому элементу оборотных фондов. Этот метод используется при организации нового предприятия и периодическом уточнении потребности в оборотных средствах действующего предприятия.

Четкая ритмичность и стабильность работы промышленного предприятия, его достаточная платежеспособность и прибыльность во многом определяются оптимальными размерами оборотных фондов, в первую очередь, размерами производственных запасов, доля которых часто достигает 60-70 % оборотных фондов. В связи с этим большое значение приобретает нормирование оборотных средств как функция текущего финансового планирования на предприятии.

В общем, под нормированием понимают процесс разработки нормативов и установление норм затрат труда, времени, материалов и других ресурсов.

Норматив оборотных фондов – это сумма денежных средств, которая должна быть авансирована в оборотные фонды для обеспечения нормального функционирования предприятия. Причем такой норматив должен предусматривать обеспечение предприятий оборотными фондами в минимальных размерах, которые зависят от объемов производства и норм запасов сырья, материалов, топлива и т.п. Формально нормативы оборотных фондов по каждому их элементу устанавливаются собственниками предприятия, либо исполнительными органами в лице совета директоров, генерального директора. По существу, разработка таких нормативов и их обоснование относится к задачам экономического анализа.

Совокупный норматив оборотных фондов по предприятию равен сумме нормативов по всем элементам оборотных фондов и определяет общую потребность хозяйствующего субъекта в оборотных фондах.

Норматив собственных оборотных фондов на сырье, материалы определяется как произведение стоимости однодневного расхода и нормы оборотных средств в днях. Средняя норма оборотных фондов на материалы в днях в целом исчисляется как средневзвешенная величина от норм оборотных средств по отдельным видам материалов.

Норма оборотных фондов включает следующие периоды времени:

– нахождение материала в пути (транспортный запас);

– приемка, разгрузка, сортировка, складирование и лабораторный анализ;

– подготовка к производству (например, естественная сушка);

– пребывание в виде текущего складско запаса;

– пребывание в виде гарантийного (страхового) запаса.

Общий норматив оборотных фондов состоит из суммы частных нормативов:

НР = НР_пз+НР_нп+НР_гп+НР_бп, (40)

где НР_пз – норматив производственных запасов;

НР_нп – норматив незавершенного производства;

НР_гп – норматив готовой продукции;

НР_бр – норматив будущих периодов.

Норматив оборотных средств исчисляется в денежном выраже­нии как произведение нормы оборотных средств в днях на средне­суточные затраты на производство по себестоимости.

Расчет норматива оборотных фондов, предназначенного для образования производственных запасов сырья, основных материалов и покупных полуфабрикатов (НР_мат), осуществляется по формуле:

(41)

где Ц_i – цена приобретения i-того вида материалов в планируемом периоде, руб./т. или руб./шт.;

Р_i – расход i-того материала в планируемом периоде, т. или шт.;

Т_пер– продолжительность работы предприятия в планируемом периоде, сут.;

Н_i – норма запаса i-того материала, сут.;

n – номенклатура сырья, основных материалов и покупных полуфабрикатов для использования в планируемом периоде.

Величина нормы запаса Н_i соответствует продолжительности периода времени в сутках, в течение которого обеспечивается бесперебойная работа предприятия без дополнительных поставок.

Для расчета нормы запаса довольно часто применяют подход, основанный на использовании следующей формулы:

Н_i = З_{тек i} + З_{стр i} + З_{под i} + З_{тр i}, (42)

где З_{тек i} – текущий запас i-того материала, сут.;

З_{стр i} – страховой запас i-того материала, сут.;

З_{тр i} – транспортный запас i-того материала, сут.;

З_{под i} – подготовительный запас i-того материала, сут.

Текущий запас является источником снабжения производства и предназначается для обеспечения бесперебойности работы предприятия между двумя очередными поставками (рисунок 15). Величина текущего запаса зависит от периодичности поставок материалов по договорам с поставщиками (циклы снабжения), а также от объема их потребления в производстве. Текущий запас – это расходуемый запас, который должен возобновляться при очередной поставке. В общем случае для регулярных и равномерных по объему поставок величина текущего запаса определяется по формуле:

(43)

где z_i – количество поставок i-того материала в году.

Рисунок 15 – Текущий складской запас

При таком подходе величина текущего запаса совпадает с интервалом поставок.

В условиях, когда поставки материалов нерегулярны и неравномерны, целесообразно использовать метод средневзвешенной величины:

(44)

где q_j – фактический размер j-той поставки, т. или шт.;

τ_j – фактический интервал j-той поставки, сут.

Транспортный запас устанавливается по продолжительности времени движения груза от поставщика до потребителя с учетом времени документооборота.

Если имеется несколько поставщиков, то транспортный запас определяется как средневзвешенная величина с учетом длительности и размера поставки (таблица 6).

Таблица 6 – Расчет транспортного запаса

Поставщики	Объем поставки, т	Время движения груза, дн.
1-й поставщик
2-й поставщик
3-й поставщик

З_тр= (20 ×15 + 30 × 14 + 10 ×12) / (20 + 30 + 10) = 14 дн.

Страховой запас – это неснижаемый гарантийный запас, который предназначен для обеспечения непрерывности производства исключительно в случаях возможных перебоев в поставках, отклонений в периодичности и объемах партий поставок от сроков и объемов, предусмотренных в договорах.

Величина страхового запаса зависит от величины текущего запаса, но может варьироваться в очень широком диапазоне в зависимости от уровня стабильности экономической ситуации. Считается, что в относительно стабильной обстановке величина страхового запаса должна удовлетворять приведенным ниже критериям:

1 Величина страхового запаса, обеспечивающего бесперебойность производства на 66,7% составит:

З_{стр i} = 0,3 × З_{тек i}, (45)

2 Величина страхового запаса, обеспечивающего бесперебойность производства на 95% составит:

З_{стр i} = 0,5 × З_{тек i}, (46)

3 Величина страхового запаса, обеспечивающего бесперебойность производства на 99,5% составит:

З_{стр i} = 0,7 × З_{тек i}, (47)

Приведенные соотношения применимы лишь в обычных, нормальных условиях хозяйствования. В условиях кризиса, дестабилизации такие соотношения могут иметь значительные отличия, как правило, в сторону существования увеличения страховых запасов. В некоторых случаях для расчета страхового запаса целесообразно использовать формулу среднеквадратического отклонения поставок:

(48)

где τ_ср – средний интервал поставки, сут.

Необходимость формирования подготовительного запаса обусловлена потребностью в дополнительной подготовке некоторых материалов перед использованием их в производстве (размораживание, сортировка, сушка). Продолжительность периода времени, соответствующего такой подготовке, в промышленности составляет от 1 до 3 суток.

Норматив оборотных средств в незавершенное производство определяется как:

(49)

где НР_нп – норматив оборотных средств в незавершенное произ­водство, руб.

Т_ц – длительность производственного цикла производства про­дукта, дни

К_нз – коэффициент нарастания затрат, доли единицы

З_д – среднедневные затраты на производство продукции, руб.

З_о – сумма затрат на производство в год, руб.

Длительность производственного цикла определяется по техно­логической карте. Она исчисляется, скажем, для хлеба - часами, а для коньяка и кораблей – годами.

Среднедневные затраты определяются делением общей сметы затрат на производство на финансовый год (360 дней).

Коэффициент нарастания затрат характеризует динамику воз­растания затрат в течение производственного цикла и определяет­ся как отношение среднецикловой себестоимости к производствен­ной себестоимости:

, (50)

где С_с – среднецикловая себестоимость продукта, руб.

С_пр – производственная себестоимость продукта, руб.

Исчисление среднецикловой себестоимости – весьма сложный и трудоемкий процесс, ибо характер нарастания затрат неравно­мерный и неодинаковый по каждому продукту или группе продук­тов. Поэтому для отраслей перерабатывающей промышленности, где в основном производится материалоемкая продукция со срав­нительно незначительным производственным циклом, коэффици­ент нарастания затрат с достаточной точностью можно определить по формуле:

(51)

где М – доля материальных затрат в производственной себестоимости продукции, %

О – доля остальных затрат (100 - М), %.

В этом случае коэффициент нарастания затрат в этих отраслях находится в пределах 0,5 – 1,0. Предполагается, что материальные затраты входят в производственный процесс сразу же, а осталь­ные затраты наращиваются равномерно.

Оборотные средства на расходы будущих периодов нормиру­ются на уровне сложившихся за предыдущий год с корректировкой на изменения в предстоящий год. Расходы будущих периодов незначительны, сравнительно стабильны в отраслях промышленнос­ти, и такой принцип их нормирования вполне оправдан.

Норматив оборотных средств в готовую продукцию на складе определяется как:

НР_гп = Н_д ·В_ц, (52)

где НР_гп – норматив оборотных средств в готовую продукцию на складе,руб.

Н_д – норма запаса готовой продукции на складе, дни

В_Ц – среднедневной выпуск продукции по производственной себестоимости, руб.

Норма запаса готовой продукции на складе определяется из времени, необходимого для сформирования партии товаров для отгрузки потребителю и оформления документов.

Определенный таким образом норматив оборотных средств должен обеспечить бесперебойную, ритмичную работу предприя­тия отрасли на уровне минимальной достаточности. Другими сло­вами, норматив собственных оборотных средств - это минимально необходимые, но не снижающиеся потребности денежных средств, вложенные на разных стадиях кругооборота. Вот почему для сезонно работающих отраслей не следует под сезонную заготовку сырья и отдельных материалов нормировать собственные оборотные сред­ства. Эти средства в межсезонье будут просто отвлечены, заморо­жены.