Анализ дебиторской и кредиторской задолженностей

АНАЛИЗ ДЗ

Дебиторская задолженность – отвлечение средств из хозяйственного оборот, а потому замедляет общий оборот и замедляет финансовое состояние организации. Кредиторская задолженность - мобилизация финансовых ресурсов в свой оборот, это может временно улучшить фин положение должника.

Основные направления анализа дебиторской задолженности:

• определение состава, структуры и динамики задолженности, определение доли дебиторской задолженности в ОбА и выручке от продаж в целом и в том числе задолженности товарного характера
• анализ уровня и динамики просроченной задолженности
• детализация сумм долгов в разрезе крупных дебиторов и по срокам
• анализ взаимосвязи дебиторской и кредиторской задолженностей
• разработка управленческих решений по оптимизации величины дебиторской задолженности.

Источники информации: форма №1(баланс), форма № 5 (приложение к балансу).

При проведении внутреннего анализа привлекаются данные регистра БУ, материалы договоров и другая информация.

Дебиторская задолженность, отраженная в отчетности, подразделяется на: долгосрочную и краткосрочную.

Из общей суммы задолженности выделена задолженность покупателей и заказчиков(задолженность по товарным операциям). Она представляет собой коммерческий кредит.

Некоторые ученные считают, что нужно исключить краткосрочную кредиторскую задолженнось.

В форме №5 помимо приведенных сведений должна указываться задолженность по балансу выданная и др. Осуществляется использованием абсолютных и относительных показателей по методике, изложенной в следующей таблице.

Показатели	№п/п	НГ	КГ	Изменение
		Сумма	Уд вес	Сумма	Уд вес	В сумме	В % к НГ
Долг дебит задолж			35,62		33,01
В т.ч. покупатели и заказчики			35,62		21,58
Кратк деб задолж			64,38		66,99		629,79
В т.ч. покупатели и заказчики			54,1		19,92
Итого дебит задолжн (стр1+3)							601,37
В т.ч.по товарным операциям(2+4)			89,73		41,5		224,43
Просроч дебиторская задолженность(данные аналитического учета)			13,7		29,1
Доля ДЗ в ОбА		(146:801)100=18,22	1024:4920*100=20,81	2,59
ДЗ в выручке от продаж(см. форму №2)		146:3200=0,046	1024:5262=0,195	0,149

На данном предприятии общая сумма дебиторской задолженности выросла га 778 тыс. руб или больше чем в 7 раз. В результате ее удельный вес в ОбА возрос на 2,59 % (8 стр. 8 графа), при этом быстрее росла дебиторская задолженность краткосрочного характера, хотя задолженность дебиторов свыше 12 месяцев на конец года составляет еще 3 часть общей суммы это может ухудшить в ближайший период времени и денежную ликвидность организации и свидетельствует о надостаточно разумной договорной политике руководства организации.

Наблюдается снижение удельного веса задолженности покупателей и заказчиков в общей сумме долгов. Это положительно т.к. говорит о сокращении коммерческого кредита.

Отрицательным фактором является рост доли просроченной дебиторской задолженности с 13,7% до 29,1%. Это свидетельствует о снижении качества задолженности. В целом, прирост деб зад составил 601,37%. Сопоставим этот прирост с приростом выручки от продаж:

(5262-3200)/3200*100=64,43%

Поэтому деб зад на рубль выручки от продаж повысилась на 15 копеек, на лицо замедление оборачиваемости средств, вложенных дебиторами, ухудшение погашаемости задолженности.

Следует уделить внимание анализу качества задолженности:

• рост доли долг. ДЗ
• повышение удельного веса неоправданной и просроченной ДЗ
• замедление оборачиваемости средств, вложенных в дебиторов.

Наличие значительных сумм задолженности неплатежеспособных дебиторов. Списанных в убыток. (Эта информация содержится в справке к Ф№1).

К неоправданной задолженности помимо просроченной относятся суммы долгов, по своему экономическому содержанию явл неправомерными, задолженность по расчетам с поставщиками, по недостаче товарно-материальных ценностей, обнаруженные при приемке; расчеты по возмещению материального ущерба.

На предприятии должен осуществляться контроль за ДЗ. Контроль должен включать ранжирование ДЗ по срокам.

Следует помнить, что неплатежи предприятий свыше 3-х месяцев позволяет кредиторам возбуждать дело о банкротстве, при условии что сумма соответствующего долга не менее 100 тыс. руб.

Рекомендации для управления ДЗ:

• контроль расчетов по отсроченным и просроченным платежам
• ориентирование на большее число покупателей, чтобы снизить риск неуплаты одним или несколькими покупателями
• следить за соотношением деб, кред задолженности. Угозу финансовому состоянию оказывает превышение ДЗ над КЗ
• использовать систему скидок при досрочной оплате продукции.

АНАЛИЗ КЗ

В балансе КЗ подразделена на: краткосрочную (стр 620+…+624)и долгосрочную (стр520).

Краткосрочная КЗ делится на следующие группы с выделением: расчетов с поставщиками и подрядчиками и т.д.

Методика анализа КЗ аналогична методике анализа ДЗ. Изучается ее состав, структура и динамика. Определяется доля КЗ в пассиве баланса и определяется сумма заемных средств, а так же отношение КЗ к выручке от продаж(коэффициент закрепления среддств)

В ходе анализа должна быть выявлена сумма неоправданной КЗ, в т.ч. просроченная КЗ, задолженность по неотфактурованным поставкам, задолженность по налогам и сборам.

Конкретные суммы долгов и наименование кредиторов определяется на основе данных аналитического учета. Нужно составить поименный список кредиторов со всеми реквизитами. Для снижения или ликвидации КЗ нужно разработать план мер по укреплению собственной платежеспособности на предприятии.

Важное влияние оказывает на финансовое состояние организации соотношение сумм ДЗ/КЗ, а так же показателей их оборачиваемости.

Наиболее удобен при сравнении показатель оборачиваемости в днях.

dДЗ=ДЗ(ср год)*Д/ОР

dКЗ=КЗ(ср год)*Д/ОР

если средний срок погашения КЗ>ДЗ, то это благоприятно влияет на финансовое состояние организации.

Пример:

НГ

Кн=ДЗн/КЗн=94/91=1,03

Кг=ДЗг/КЗг=686/2893=0,24

На начало года сумма ДЗ и КЗ были примерно равны, на конец года величина КЗ превысила ДЗ более чем в 4 раза. Превышение КЗ над ДЗ выгодно предприятию. Оно не только снимает проблему финансирования производственно-хозяйствеенной деятельности, но и приносит инфляционный доход.

dнг=(94+586)/2*360/5262+26,68 дн.

dкг=(91+2893)/2*360/5262=102,07 дн.

Оборачиваемости имеет большие сроки на конец года, чем в начале года. Это выгодно предприятию. Более правильно считать оборачиваемость КЗ и ДЗ не на основе общей выручки, а используя частные полезные обороты. Для ДЗ это сумма кредитового оборота и наоборот.