Показатели результатов финансовой деятельности предприятий и организаций

Характеристику финансовых результатов деятельности предприятий и организаций дают показатели прибыли и рентабельности. Прибыль – это результативный показатель. В зависимости от порядка расчета различают прибыль от реализации продукции, работ и услуг ().Она характеризует результаты основной деятельности хозяйствующих единиц. Следующий показатель – это балансовая (общая) прибыль (), характеризующая конечные результаты деятельности как основной, так и не основной, т. е. всей деятельности, находящей своё отражение в Уставе предприятий всех форм собственности. Прибыль, которая остается в распоряжении предприятий после платежей в бюджет – называется чистой прибылью ().

Рассмотрим порядок расчета показателей прибыли.

Прибыль от реализации продукции, работ и услуг определяется:

, где - выручка от реализации продукции, работ и услуг в действующих ценах без НДС и акцизов, экспортных пошлин и других вычетов в соответствии с действующим законодательством; - затраты на производство и реализацию или полная себестоимость реализованной продукции.

Себестоимость – это стоимостное выражение текущих затрат предприятия на производство и реализацию продукции. Структура затрат на производство различается по отраслям экономики. В промышленности затраты на производство группируются по следующим статьям: сырье, материалы, топливо, покупные изделия, полуфабрикаты и услуги сторонних предприятий и организаций, топливо и энергия на технологические цели, зарплата производственным рабочим, отчисления в различные фонды в соответствии с действующим законодательством, расходы на освоение и подготовку производства, расходы на содержание и эксплуатацию оборудования, цеховые и общепроизводственные расходы, потери от брака, прочие производственные и внепроизводственные расходы. Из суммы выше перечисленных затрат вычитаются возвратные отходы.

Затраты по статьям калькуляции промышленного предприятия в зависимости от принадлежности к отраслям могут включать или не включать отдельные статьи затрат, а так же могут иметь другие статьи затрат.

В сельском хозяйстве затраты по статьям калькуляции включают: зарплату, отчисления в различные фонды, горючие и смазочные материалы, семена, удобрения, корма, амортизацию основных фондов, текущий ремонт сельхозтехники, прочие прямые затраты, накладные расходы.

Прибыль от реализации товаров в сфере обращения определяется как разница между торговой наценкой и издержками обращения. Издержки обращения. включают в себя: транспортные расходы, зарплату, отчисления в различные фонды, расходы по аренде зданий и сооружений, амортизацию основных фондов, расходы на подработку, сортировку, тару, упаковку, хранение товаров, убыль товаров в пути и при хранении, расходы на рекламу, проценты за пользование кредитом, прочие расходы.

Балансовая прибыль определяется по следующей формуле:

, где - прибыль (убытки) от прочей деятельности, включающие реализацию имущества нематериальных активов и пр.; - прибыль (убытки) от внереализационных операций.

В состав внереализационных доходов входят доходы от долевого участия в других предприятиях, дивиденды по акциям, доходы от других ценных бумаг, доходы от сдачи имущества в аренду, доходы от операций с валютой, штрафы, пени, неустойки полученные и др.

В состав внереализационных расходов входят убытки от содержания законсервированных объектов, штрафы, пени, неустойки уплаченные, отрицательные курсовые разницы по операциям с валютой и др. Положительная разница (сальдо) между внереализационными доходами и расходами дает прибыль, а отрицательная - убыток.

В связи с тем, что предприятия могут иметь определенные законодательством льготы по налогообложению, рассчитывается показатель – облагаемая прибыль. Облагаемая прибыль определяется разницей между балансовой прибылью и суммой налоговых льгот, которые предоставляются плательщикам и увеличением (уменьшением) полученной разницы на суммы доходов (затрат), установленных законодательно.

Чистая прибыль рассчитывается по формуле:

, где ПБ – платежи в бюджет.

В целом по экономике РФ и по отраслям дается сальдированный финансовый результат. Так, по экономике РФ этот показатель с 2000 года к 2006 году увеличился с 1190,6 до 3225,9 млрд. рублей или в 2,7 раза. (приложение №1).

Относительную характеристику доходности дают показатели рентабельности. Различают показатель общей рентабельности (), рентабельность реализованной продукции, работ и услуг (), рентабельность активов () и их характеристика дополняется коэффициентом деловой активности ().

Уровень общей рентабельности определяется:

, где К – капитал предприятия.

Уровень рентабельности активов:

, где - средняя сумма стоимости всех активов независимо от источников их формирования.

Уровень рентабельности продукции определяется как по всей продукции (работам, услугам), так и по отдельным ее видам:

.Дополняет характеристику финансового состояния коэффициент деловой активности (рентабельность капитала):

Этот коэффициент характеризует общую оборачиваемость капитала, его возврат.

Факторный анализ динамики общей прибыли и прибыли от реализации продукции, работ и услуг по предприятию, выпускающему несколько видов продукции можно произвести, используя индексный метод.

Представим общую (балансовую) прибыль в виде:

, где d – соотношение общей прибыли и прибыли от реализации.

Мультипликативная индексная модель динамики балансовой (общей) прибыли:

;

Эта индексная система позволяет дать относительную характеристику изменения общей прибыли за счет прибыли от реализации, и ее доли в общей прибыли.

В свою очередь прибыль от реализации зависит от себестоимости продукции, работ и услуг (Z), цены реализации без НДС и акцизов (р), физического объема реализации (q) и ассортимента (стр.).

Абсолютное изменение суммы прибыли от реализации продукции, работ и услуг за счет отдельных факторов определяется на основании следующих формул:

- за счет изменения себестоимости:

- за счет изменения цен:

- за счет изменения физического объема продукции, работ и услуг:

- за счет ассортиментного сдвига, т.е. изменения структуры реализуемой продукции:

. или

Для определения абсолютного прироста (снижения) общей прибыли за счет изменения цен, себестоимости единицы продукции, физического объема и ассортимента продукции, работ и услуг достаточно в формулы соответствующих абсолютных приростов прибыли от реализации добавить сомножитель – отношение общей прибыли к прибыли от реализации () по отчету.

Факторный анализ общей рентабельности предприятия можно произвести с помощью индексного метода.

Для этого разложим уровень общей рентабельности () по факторам:

, где - уровень рентабельности реализованной продукции; , где d – доля прибыли от реализации в балансовой прибыли; - доля оборотных средств (текущих активов) (ТА) в капитале предприятия (К); N – оборачиваемость оборотных средств в числе оборотов.

Мультипликативная индексная модель примет вид:

На основании этой модели можно дать относительную характеристику влияния каждого из факторов на изменение уровня общей рентабельности. Воздействие факторов можно определить следующим образом:

- влияние изменения уровня рентабельности реализованной продукции:

;