2015-04-20
1133
| Состояние показателей первого уровня | Состояние показателей второго уровня | Оценка |
| 1.1 | Отлично | |
| I.2 | Отлично, хорошо | |
| I.3 | Хорошо | |
| II. 1 | Хорошо, удовлетворительно | |
| II.2 | Удовлетворительно, неудовлетворительно | |
| II.З | Неудовлетворительно |
Изложенная методика дает весьма приблизительный и довольно общий результат оценки финансово-хозяйственного состояния и не указывает руководству организации направления совершенствования управления.
Учитывая многообразие финансовых процессов, множественность показателей финансового состояния, различия в уровне критических оценок, складывающуюся степень отклонения от них фактических значений коэффициентов и возникающих в связи с этим сложностей в общей оценке финансового положения организации, мы рекомендуем производить балльную оценку финансового состояния.
Сущность такой методики заключается в классификации организаций по уровню финансового риска, то есть любая анализируемая организация может быть отнесена к определенному классу в зависимости от «набранного» количества баллов, исходя из фактических значений ее финансовых коэффициентов (табл. 3.18).
|
|
|
1-й класс — это организации с абсолютной финансовой устойчивостью и абсолютно платежеспособные, чье финансовое состояние позволяет быть уверенными в своевременном выполнении обязательств в соответствии с договорами. Это организации, имеющие рациональную структуру имущества и его источников, и, как правило, довольно прибыльные.
2-й класс — это организации с нормальным финансовым состоянием. Их финансовые показатели в целом находятся очень близко к оптимальным, но по отдельным коэффициентам допускается некоторое отставание. У этих организаций, как правило, неоптимальное соотношение собственных и заемных источников финансирования, сдвинутое в пользу заемного капитала. При этом наблюдается опережающий прирост кредиторской задолженности по сравнению с приростом других заемных источников, а также по сравнению с приростом дебиторской задолженности. Обычно это рентабельные организации.
3-й класс — это организации, финансовое состояние которых можно оценить как среднее. При анализе бухгалтерского баланса обнаруживается «слабость» отдельных финансовых показателей. У них либо платежеспособность находится на границе минимально допустимого уровня, а финансовая устойчивость нормальная, либо наоборот — неустойчивое финансовое состояние из-за преобладания заемных источников финансирования, но есть некоторая текущая платежеспособность. При взаимоотношениях с такими организациями вряд ли существует угроза потери средств, но выполнение обязательств в срок представляется сомнительным.
|
|
|
Таблица 3.18
Границы классов организаций согласно критериям оценки финансового состояния
| № пп | Показатели финансового состояния | Условия снижения критерия | Границы классов согласно критериям | ||||
| 1-й класс | 2-й класс | 3-й класс | 4-й класс | 5-й класс | |||
| Коэффициент абсолютной ликвидности | За каждую сотую (0,01) пункта снижения снимается по 0,2 балла | 0,70 и более — присваивается 14 баллов | 0,69+0,50 — присваивается от 13,8 до 10 баллов | 0,49+0,30 — присваивается от 9,8 до 6 баллов | 0,29+0,10 — присваивается от 5,8 до 2 баллов | Менее 0,10 — присваивается от 1,8 до О баллов | |
| Коэффициент «критической» оценки | За каждую сотую (0,01) пункта снижения снимается по 0,2 балла | 1 и более -»11 баллов | 0,99+0,80 -> 10,8 до 7 баллов | 0,79+0,70 -> 6,8 до 5 баллов | 0,69+0,60 -* 4,8 ДО 3 баллов | 0,59 и менее -» от 2,8 до 0 баллов | |
| Коэффициент текущей ликвидности | За каждую сотую (0,01 пункта снижения снимается по 0,3 балла | 2 и более -> 20 баллов, от 1,70 до 2,0 ->19 баллов | 1,69+1,50 ->от 18,7 до 13 баллов | 1,49+1,30 -» ОТ 12,7 до 7 баллов | 1,29+1,10 -> от 6,7 до 1 балла | 1,09 и менее -ют 0,7 до 0 баллов | |
| Доля оборотных средств в активах | За каждую сотую (0,01) пункта снижения снимается по 0,2 балла | 0,5 и более ->10 баллов | 0,49+0,40 -> от 9,8 до 8 баллов | 0,39+0,30 ~> от 7,8 до 6 баллов | 0,29+0,20 -> от 5,8 до 4 балла | Менее 0,20 -> от 3,8 до 0 баллов | |
| Коэффициент обеспеченности собственными средствами | За каждую сотую (0,01) пункта снижения снимается по 0,3 балла | 0,5 и более -» 12,5 балла | 0,49+0,40 ->от 12,2 ДО 9,5 балла | 0,39+0,20 -> от 9,2 ДО 3,5 балла | 0,19+0,10 -» от 3,2 до 0,5 балла | Менее 0,10 -> 0,2 балла | |
| Коэффициент капитализации | За каждую сотую (0,01) пункта повышения снимается по 0,3 балле | Меньше 0,70 до 1,0 -> от 17,5 ДО 17,1 балла | 1,01+1,22 ^от 17,0 до 10,7 балла | 1,23+1,44 -^от 10,4 до 4,1 балла | 1,45+1,56 -> от 3,8 до 0,5 балла | 1,57 и более от 0,2 ДО0 баллов | |
| Коэффициент финансовой независимости | За каждую сотую (0,01) пункта снижения снимается по 0,4 балла | 0,50+0,60 и более ~> 10+9 баллов | 0,49+0,45 -ют 8 до 6,4 балла | 0,44+0,40 -ют 6 до 4,4 балла | 0,39+0,31 -» от 4 до 0,8 балла | 0,30 и менее -> от 0,4 до 0 баллов | |
| Коэффициент финансовой устойчивости | За каждую десятую (0,1) пункта снижения снимается по 1 баллу | 0,80 и более -»5 баллов | 0,79+0,70 -> 4 балла | 0,69+0,60 -»3 балла | 0,59+0,50 -> 2 балла | 0,49 и менее -» от 1 до 0 баллов | |
| Границы классов | 100+97,6 балла | 94,3->-68,6 балла | 65,7+39 баллов | 36,1+13,8 балла | 10,9+0 баллов |
4-й класс — это организации с неустойчивым финансовым состоянием. При взаимоотношениях с ними имеется определенный финансовый риск. У них неудовлетворительная структура капитала, а платежеспособность находится на нижней границе допустимых значений. Прибыль у таких организаций, как правило, отсутствует вовсе или очень незначительная, достаточная только для обязательных платежей в бюджет.
5-й класс — это организации с кризисным финансовым состоянием. Они неплатежеспособны и абсолютно неустойчивы с финансовой точки зрения. Эти предприятия убыточные.
Проведем обобщающую оценку финансового состояния анализируемой нами организации (таблица 3.19).
Таблица 3.19
Классификация уровня финансового состояния
| Показатели финансового состояния | На начало года | На конец года | ||
| Фактическое значение коэффициента | Количество баллов | Фактическое значение коэффициента | Количество баллов | |
| U | 0,094 | 1,6 | 0,074 | 1,2 |
| ц | 0,676 | 4,6 | 0,663 | 4,2 |
| La | 1,811 | 1,813 | ||
| Ц | 0,598 | 0,599 | ||
| 1-7 (U2) | 0,386 | 9,2 | 0,397 | 9,5 |
| и. | 0,579 | 17,5 | 0,565 | 17,5 |
| u3 | 0,633 | 0,639 | ||
| Us | 0,658 | 3,5 | 0,661 | 3,5 |
| Итого | — | 75,4 | — | 74,9 |
По данным расчетов получается, что анализируемая организация в начале года относилась ко 2-му классу (нормального) финансового состояния, но к концу года показатели стали несколько хуже — также 2-й класс финансового состояния (нормальное).
|
|
|
