В соответствии со стандартами бухгалтерского учета, принятыми в Российской Федерации, доходами признают как увеличение экономических выгод в результате поступления активов (денежных средств, другого имущества), так и погашения обязательств, что приводит к повышению собственного капитала предприятия (при условии, что величина вкладов его участников в капитал остается неизменной).
Доходы предприятия исходя из их характера, условия получения и направлений деятельности классифицируют на [7]:
• доходы от обычных видов деятельности;
Расходами признают понижение экономических выгод в результате выбытия активов (денежных средств, иного имущества) и/или возникновение обязательств, приводящих к уменьшению собственного капитала (за исключением понижения вкладов по решению участников предприятия).
Расходы — исходя из характера, условий осуществления и направлений деятельности предприятия классифицируют [7]:
1) на расходы по обычным видам деятельности;
2) на операционные расходы;
3) на внереализационные расходы.
Ключевое место в финансовом менеджменте занимает классификация издержек на условно-переменные и условно-постоянные. Подобная систематизация позволяет оперативно управлять предприятием. Условно-переменные издержки изменяются пропорционально росту (снижению) объема производства (материальные затраты, оплаты труда производственных рабочих, транспортные услуги и др.). Условно-постоянные издержки остаются стабильными при изменении объема производства в данном временном (релевантном) периоде.
При анализе необходимо разделять смешанные издержки на переменные и постоянные по данным бухгалтерского учета и отчетности.
Практическая полезность классификации затрат на постоянные и переменные помогает решить задачу максимизации и прироста прибыли за счет относительного сокращения тех или иных расходов. Также эта классификация позволяет судить об окупаемости затрат и дает возможность определить «запас финансовой прочности» предприятия на случай осложнения конъюнктуры и иных затруднений.
В целом классификация затрат необходима для операционного анализа, т.е. для определения операционного рычага, порога рентабельности и запаса финансовой прочности предприятия.
Рассматривая поведение переменных и постоянных издержек, необходимо помнить, что структура издержек, суммарные постоянные издержки и переменные издержки на единицу продукции неизменны лишь в определенном периоде и при определенном количестве продаж. То есть здесь имеет место рассмотрение поведения издержек в так называемом релевантном периоде.
Необходимо помнить также и о характере движения издержек в ответ на изменение объема продаж.
Объем производства (сбыта) | Общие переменные издержки | Удельные переменные издержки | Общие постоянные издержки | Удельные постоянные издержки |
Растет | | Неизменны | Неизменны | ¯ |
Падает | ¯ | Неизменны | Неизменны | |
Существует три метода дифференциации издержек [26]:
1. Метод максимальной и минимальной точки
2. Графический метод
3. Метод наименьших квадратов.
Прибыль — это денежное выражение чистого дохода предприятия, полученного в результате вложения в бизнес ресурсов и капитала и характеризующего вознаграждение за коммерческий риск.
Как стоимостная (экономическая) категория прибыль выполняет две ключевые функции: оценочную и стимулирующую.
Управление прибылью выражает процесс разработки и принятия управленческих решений по ключевым аспектам, связанным с ее образованием и распределением.
Главной целью управления прибылью является обеспечение максимизации благосостояния собственников предприятия в текущем и перспективном периоде. Эта главная цель призвана обеспечивать одновременно гармонизацию интересов собственников с интересами государства и персонала предприятия.
Функциональная направленность объектов управления прибылью по общепринятым стандартам выделяет два основных их вида:
1) управление формированием прибыли;
2) управление распределением и использованием прибыли.
Механизм управления прибылью строится с учетом тесной взаимосвязи этого показателя с показателями объема реализации продукции, доходов и издержек предприятия. Оценка взаимосвязи этих показателей осуществляется в процессе операционного анализа, ключевыми элементами которого являются порог рентабельности, операционный леверидж и запас финансовой прочности производства.
Порог рентабельности - это такая выручка от реализации, при которой предприятие уже не имеет убытков, но еще не имеет и прибылей.
Валовой маржи хватает на покрытие постоянных затрат и прибыль равна нулю.
Разница между достигнутой фактической выручкой от реализации и порогом рентабельности и составляет запас финансовой прочности предприятия. Если выручка от реализации опускается ниже порога рентабельности, то финансовое состояние предприятия ухудшается, образуется дефицит ликвидных средств:
Разделение всей совокупности затрат предприятия на постоянные и переменные их виды позволяет использовать механизм управления прибылью, известный как "операционный леверидж".
Действие этого механизма основано на том, что наличие в составе затрат на производство любой суммы постоянных их видов приводит к тому, что при изменении объема реализации продукции, сумма прибыли всегда изменяется еще более высокими темпами.
Иными словами, постоянные затраты самим фактом своего существования вызывают непропорционально более высокое изменение суммы прибыли предприятия при любом изменении объема реализации продукции вне зависимости от размера предприятия, отраслевых особенностей его деятельности и других факторов.
Однако степень такой чувствительности прибыли к изменению объема реализации продукции неоднозначна на предприятиях, имеющих различное соотношение постоянных и переменных затрат. Чем выше удельный вес постоянных издержек в общей сумме затрат предприятия, тем в большей степени изменяется сумма прибыли по отношению к темпам изменения объема реализации продукции.
Соотношение постоянных и переменных затрат предприятия, позволяющее "включать" механизм операционного левериджа с различной интенсивностью воздействия на прибыль предприятия, характеризуется "коэффициентом операционного левериджа", который рассчитывается по следующей формуле:
Кол=
где ОЗ - общая сумма издержек.
Чем выше значение коэффициента операционного левериджа на предприятии, тем в большей степени оно способно ускорять темпы прироста прибыли по отношению к темпам прироста объема реализации продукции. Иными словами, при одинаковых темпах прироста объема реализации продукции предприятие, имеющее больший коэффициент операционного левериджа, при прочих равных условиях всегда будет в большей степени приращивать сумму своей прибыли в сравнении с предприятием с меньшим значением этого коэффициента.
Конкретное соотношение прироста суммы прибыли и суммы объема реализации, достигаемое при определенном коэффициенте операционного левериджа, характеризуется показателем "эффект операционного левериджа". Принципиальная формула расчета этого показателя имеет вид:
Задавая тот или иной темп прироста объема реализации продукции, можно, используя указанную формулу, определить, в каких размерах возрастает сумма прибыли при сложившемся на предприятии коэффициенте операционного левериджа. Различия в достигаемом эффекте на разных предприятиях будут определяться при этом различиями в соотношении их постоянных и переменных затрат, отражаемыми коэффициентом операционного левериджа.
Использование механизма проявления операционного левериджа позволяет целенаправленно управлять соотношением постоянных и переменных издержек в целях повышения эффективности деятельности предприятия.